XML 88 R36.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v2.4.0.6
Financial Instruments (Tables)
12 Months Ended
Dec. 31, 2011
Financial Instruments [Abstract]  
Fair Value Of Derivative Instruments Included Within Consolidated Balance Sheets
                                     
          2011      2010  
(Amounts in millions)   

    Balance Sheet        
      Presentation     

   Asset
Derivatives
Fair Value
     Liability
Derivatives
Fair Value
     Asset
Derivatives
Fair Value
     Liability
Derivatives
Fair Value
 
Derivatives Designated as Hedging Instruments:                                         

Interest rate swaps

  

    Prepaid expenses
  and other assets    

       $ –                   $ –                   $       1.8               $       –           

Interest rate swaps

  

    Other assets

     19.0             –                 5.9             –           
         

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 
           

Total

          19.0             –                 7.7             –           
         

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 
           
Derivatives Not Designated as Hedging Instruments:                                         

Foreign currency forwards

  

    Prepaid expenses
  and other assets    

     4.3             –                 4.2             –           

Foreign currency forwards

  

    Other accrued
  liabilities

     –                 11.0             –                 10.3       
         

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total

          4.3             11.0             4.2             10.3       
         

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 
           

Total derivative instruments

            $ 23.3               $ 11.0               $       11.9               $       10.3       
         

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 
Derivative Instruments Designated As Fair Value Hedges Included In Condensed Consolidated Statement Of Earnings
                         
     
            Effective Portion of Gain /
(Loss) Recognized in Income
 
(Amounts in millions)        Statement of        
       Earnings

    Presentation
     2011      2010  
Derivatives Designated as Fair Value Hedges:                           

Interest rate swaps

         Interest Expense           $           4.9               $           4.9       
Effect Of Derivative Instruments Designated As Cash Flow Hedges Included In AOCI On Condensed Consolidated Balance Sheets
                                     
     Effective Portion of Gain /
(Loss) Recognized in
Accumulated  OCI
          Effective Portion of Gain /
(Loss) Reclassified from
Accumulated  OCI into
Income
 

(Amounts in millions)

   2011      2010     

Statement of
Earnings
Presentation

   2011      2010  
Derivatives Designated as Cash Flow Hedges:                                         

Treasury locks

       $       –                   $       2.1          

    Interest expense

       $       0.4               $       –           
           

Firm commitments

     –                 0.1          

    Net sales

     –                 0.1       
Derivative Instruments Not Designated As Hedges Included In Condensed Consolidated Statement Of Earnings
                     
          Gain /(Loss) Recognized in
Income
 
(Amounts in millions)    Statement of
Earnings
Presentation
   2011      2010  
Derivatives Not Designated as Hedging Instruments:                       

Foreign currency forwards

       Other income
  (expense) – net    
       $       7.8               $       4.6       
Fair Values Of Financial Instruments Not Approximating Carrying Values In Financial Statements
                                 
     2011      2010  
(Amounts in millions)    Carrying
Value
     Fair Value      Carrying
Value
     Fair Value  

Finance receivables – net

       $ 709.0               $ 815.0               $ 561.0               $ 651.3       

Contract receivables – net

     214.8             246.7             164.9             179.3       

Long-term debt and notes payable and current maturities of long-term debt

     984.1             1,101.5             1,170.8             1,247.7