XML 62 R50.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.25.4
SHARE CAPITAL AND OTHER EQUITY INSTRUMENTS (Details Narrative)
1 Months Ended 3 Months Ended 6 Months Ended 9 Months Ended 12 Months Ended
Sep. 18, 2025
USD ($)
$ / shares
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Apr. 09, 2025
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Feb. 03, 2025
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Jan. 30, 2025
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$ / shares
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May 03, 2024
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Mar. 08, 2024
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Dec. 28, 2023
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$ / shares
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Nov. 03, 2023
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Sep. 01, 2023
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Jul. 14, 2022
May 03, 2022
Jan. 31, 2024
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Sep. 30, 2025
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Mar. 31, 2025
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Sep. 30, 2024
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Mar. 31, 2024
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Jun. 30, 2023
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Sep. 30, 2025
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Sep. 30, 2024
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Dec. 31, 2024
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Dec. 31, 2023
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Jun. 30, 2025
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May 21, 2025
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Feb. 28, 2025
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Oct. 09, 2024
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Jun. 30, 2024
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Nov. 02, 2023
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Dec. 31, 2022
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Jun. 30, 2022
shares
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Common stock voting rights                                       The holders of the Company’s common stock are entitled to one vote per share.                  
Authorized shares                         100,000,000         100,000,000   100,000,000 100,000,000                
Preferred stock, shares authorized                         20,000,000         20,000,000   20,000,000 20,000,000                
Exercise price | $ / shares                         $ 10.98         $ 10.98           $ 36.00          
Warrants for cash proceeds | $             $ 280,500                     $ 4,244,467                    
Gross proceeds | $                       $ 1,817,640           2,009,095 2,676,980 $ 2,676,980                
Aggregate offering price value | $                           $ 4,244,467             255,107                
Proceeds from common stock | $                                   2,290,186 2,290,186                
Offering costs | $                                   161,461 181,857                
Offering costs | $                         $ 33,624         33,624   567,603                
Deferred offering costs | $                               $ 583,713       583,713                  
Incentive plan description                     (i) increase the aggregate number of shares available for the grant of awards by 812 shares to a total of 1,112 shares, and (ii) add an “evergreen” provision whereby the number of shares authorized for issuance pursuant to awards under the Incentive Plan will be automatically increased on the first trading date immediately following the date the Company issues any share of common stock (defined below) to any person or entity, to the extent necessary so that the number of shares of the Company’s common stock authorized for issuance under the Incentive Plan will equal the greater of (x) 1,112 shares, and (y) 15% of the total number of shares of the Company’s common stock outstanding as of such issuance date (the “Evergreen Provision”). The Plan Amendment was approved by the Company’s shareholders at a special meeting of the Company’s shareholders held on July 14, 2022.                                    
Stock based compensation expenses | $                         $ 186,567   $ 369,200     585,847 1,096,570 $ 1,475,947 1,994,085                
Warrant issued description                                       The Company engaged Roth Capital Partners, LLC (“Roth”) to act as its financial advisor in connection with the transactions summarized above and has paid Roth approximately $144,000 for its services, in addition to reimbursement for certain expenses. Roth was also issued warrants to purchase up to 374 shares of common stock. The Roth Warrants have the same terms as the Inducement Warrants. The grant date fair value of these Roth Warrants was estimated to be $77,991 on December 28, 2023 and were charged to additional paid in capital as issuance costs. The Company also incurred legal fees of $17,254 related to the transactions above that were charged to additional paid in capital as issuance costs.                  
Intrinsic value | $                                                    
Ffair value of Warrant | $ $ 2,150,111           $ 2,599,552                   $ 714,000 (858) (20,722) $ (24,370) $ (94,396)                
Exercise of the warrants | $       $ 4,244,467                                                  
Engagement agreement description       (i) a cash fee equal to 7.0% of the aggregate gross proceeds received in the Offering, (ii) a management fee equal to 1.0% of the aggregate gross proceeds received in the Offering, (iii) a non-accountable expense allowance of $25,000, (iv) reimbursement of up to $100,000 for legal fees and expenses and other out of pocket expenses and (v) up to $15,950 for the clearing expenses.                                                  
Non-accountable expense allowance | $       $ 25,000                                                  
Legal fees | $ $ 334,659     100,000                                                  
clearing expenses | $       $ 15,950                                                  
Sale of stock description The Company engaged the Placement Agent to act as its exclusive placement agent in connection with the transactions summarized above and agreed to pay the Placement Agent a cash fee equal to 7.0% of the gross proceeds as well as a management fee equal to 1.0% of the aggregate gross proceeds from the exercise of the Existing Warrants, plus reimbursement for certain expenses and the issuance of 14,146 placement agent warrants.                                                        
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs | $                                   $ 1,636,799                    
Series C Preferred Stock [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Preferred stock voting rights                   Each share of Series C Preferred Stock was entitled to receive $0.10 in cash for each 10 whole shares of Series C Preferred Stock immediately prior to the Redemption.                                      
Redeemable preferred stock, shares issued                                                         52,684.548
Redeemable preferred stock, shares outstanding                                                       0 52,684.548
Preferred Stock authorized for future issuances                                       100,000 100,000                
Measurement Input, Option Volatility [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input       106                                                  
Measurement Input, Risk Free Interest Rate [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input       4.4                                                  
Measurement Input, Expected Dividend Rate [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input       0                                                  
Measurement Input, Share Price [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input | Segment       21.72                                                  
Measurement Input, Exercise Price [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input       45.00                                                  
Measurement Input, Expected Term [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Expected life in years       5 years                                                  
2020 Long Term Incentive Plan [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Authorized shares reserved                                                     1,945    
2020 Long Term Incentive Plan [Member] | Board [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Authorized shares reserved                                             24,978            
Shares available for grant                         7,549     749   7,549   2,139                  
Incentive Plan [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Authorized shares                                                 8,061        
Shares available for grant                                                 5,367        
Restricted Stock Units (RSUs) [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Stock based compensation expenses | $                         $ 186,567   369,200     $ 585,847 1,096,570 $ 1,475,947 $ 1,994,085                
Unamortized stock-based compensation costs | $                         604,895         $ 604,895   $ 892,536                  
Weighted average period                                   2 years 10 months 13 days   1 year 10 months 28 days                  
Common stock vested restricted stock units                                   721   170 348                
Restricted stock units vested                                   836                      
Share-Based Payment Arrangement, Option [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Stock based compensation expenses | $                         414   $ 414     $ 1,242 $ 5,854 $ 5,441 $ 156,075                
Unamortized stock-based compensation costs | $                         $ 690         $ 690   $ 1,932                  
Weighted average period                                   4 months 24 days   1 year 1 month 24 days                  
Restricted Stock [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Stock based compensation expenses | $                                       $ 91,886 $ 0                
Common stock vested restricted stock units                                       1,216                  
Common Stock [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares       102,444                   102,444             775                
Shares other                               3,912       3,912 2,322                
Aggregate offering price value | $                           $ 1,024             $ 8                
Shares outstanding                         518,296 205,971 49,977 40,525   518,296 49,977 56,501 15,219 252,168       43,774   11,546  
Stock have been issued due to exercises                         202,083 38,528   10,856                          
Common Stock [Member] | Restricted Stock Units (RSUs) [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Shares other                                       153 576                
Common stock vested restricted stock units                                       115                  
Common Stock [Member] | Restricted Stock [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Common stock vested restricted stock units                                       1,216                  
Warrant [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Exercise price | $ / shares       $ 36.00                                                  
February Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares             6,234                                            
Purchase of warrants             12,467                         3,912 3,912                
Exercise price | $ / shares             $ 22.56                                            
Warrants for cash proceeds | $             $ 280,500                                            
February Warrants [Member] | Minimum [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Exercise price of warrants | $ / shares             $ 246.60                                            
February Warrants [Member] | Maximum [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Share price | $ / shares                                         $ 1,400.40                
Pre Modification Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Exercise price | $ / shares                                       $ 280.80                  
Warrants outstanding, measurement input                                       1,400.40                  
Expected life in years                                       3 years 7 months 6 days                  
Warrants outstanding, per share | $ / shares                                       $ 97.20                  
Share price | $ / shares                                       280.80                  
Exercise price | $ / shares                                       $ 1,400.40                  
Term (years)                                       4 years 1 month 6 days                  
Investment outstanding, per share | $ / shares                                       $ 111.60                  
Pre Modification Warrants [Member] | Measurement Input, Option Volatility [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input                                       94                  
Investment outstanding, measurement input                                       95                  
Pre Modification Warrants [Member] | Measurement Input, Risk Free Interest Rate [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input                                       3.96                  
Investment outstanding, measurement input                                       3.90                  
Pre Modification Warrants [Member] | Measurement Input, Expected Dividend Rate [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input                                       0                  
Investment outstanding, measurement input                                       0                  
Pre Modification Warrants [Member] | Existing Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Shares outstanding                                       678                  
Intrinsic value | $                                       $ 65,349                  
Pre Modification Warrants [Member] | Investment Options [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Shares outstanding                                       5,556                  
Intrinsic value | $                                       $ 618,648                  
Post Modification Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Intrinsic value | $ / shares                                       $ 34.20                  
Inducement gain | $                                       $ 470,817                  
Post Modification Warrants [Member] | Existing Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Intrinsic value | $                                       23,180                  
Post Modification Warrants [Member] | Investment Options [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Intrinsic value | $                                       190,000                  
Pre-Funded Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares       36,444                                                  
Exercise price | $ / shares       $ 0.0012                                                  
Warrants to purchase of shares       36,444                                                  
Stock have been issued due to exercises                                   36,444                      
Series A Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares       138,889                                                  
Warrants to purchase of shares       138,889                                                  
Series A Warrants [Member] | Measurement Input, Option Volatility [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input 129.0                                                        
Series A Warrants [Member] | Measurement Input, Expected Term [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Expected life in years 4 years 4 months 17 days                                                        
Series B Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares       138,889                                                  
Warrants to purchase of shares       138,889                                                  
Stock have been issued due to exercises                                   2,084                      
Series B Warrants [Member] | Measurement Input, Option Volatility [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input 134.0                                                        
Series B Warrants [Member] | Measurement Input, Expected Term [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Expected life in years 10 months 17 days                                                        
Series B Warrants [Member] | Measurement Input, Expected Dividend Payment [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input 0                                                        
Pre-Funded Warrants and Accompanying Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Exercise price | $ / shares       $ 35.9988                                                  
Placement Agent Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Exercise price | $ / shares $ 13.7256     $ 45.00                                                  
Ffair value of Warrant | $ $ 90,000   $ 147,564                                                    
Warrants to purchase of shares       9,723                                                  
Shares and pre-funded warrant percentage       7.00%                                                  
Public offering price percentage       125.00%                                                  
Warrant expire date       Feb. 03, 2030                                                  
Series A Warrants and Series B Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Exercise price of warrants | $ / shares $ 10.98                                                        
Purchase of warrants 202,083                                                        
Exercise price | $ / shares $ 36.00                                                        
Ffair value of Warrant | $ $ 636,662                                                        
Stock have been issued due to exercises 1,513,449                                                        
Series A Warrants and Series B Warrants [Member] | Measurement Input, Risk Free Interest Rate [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input 3.6                                                        
Series C Warrants and Series D Warrants [Member] | Measurement Input, Expected Dividend Rate [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input 0                                                        
Series C Warrants and Series D Warrants [Member] | Maximum [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Purchase of warrants 404,166                                                        
Series C Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Exercise price | $ / shares $ 10.98                                                        
Expected life in years 5 years                                                        
Series C Warrants [Member] | Measurement Input, Option Volatility [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input 126.0                                                        
Series C Warrants [Member] | Measurement Input, Risk Free Interest Rate [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input 3.6                                                        
Series C Warrants [Member] | Measurement Input, Expected Term [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Expected life in years 5 years 2 months 23 days                                                        
Series D Warrants [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Gross proceeds | $ $ 2,218,873                                                        
Expected life in years 18 months                                                        
Series D Warrants [Member] | Measurement Input, Option Volatility [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input 125.0                                                        
Series D Warrants [Member] | Measurement Input, Risk Free Interest Rate [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Warrants outstanding, measurement input 3.5                                                        
Series D Warrants [Member] | Measurement Input, Expected Term [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Expected life in years 1 year 8 months 23 days                                                        
Distribution Agreement [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Offering costs | $                                       $ 0                  
Distribution Agreement [Member] | Canaccord Genuity LLC [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Common stock, offering price | $                 $ 10,000,000.0                                        
Aggregate gross sales price | $                 $ 2,392,514                                        
Commission percentage                 3.00%                                        
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares                                       9,267                  
Proceeds from common stock | $                                       $ 2,392,502                  
Offering costs | $                                       583,713                  
Offering costs | $                                       $ 0 $ 171,944                
Purchase Agreement [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares         2,545 1,271                                              
Aggregate offering price value | $         $ 448,840 $ 322,453                                              
Registration Rights Agreement [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares               27,223                                          
Purchase committment | $               $ 10,000,000.0                                          
Shares resale               6,336                                          
Shares commitment               775                                          
Purchase Agreements [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares                                       13,278                  
Proceeds from common stock | $                                       $ 1,083,709                  
Offering costs | $                                       0 $ 395,660                
Number of shares traded in market         1,000,000                                                
Deferred offering costs | $                                       $ 471,756                  
Issued shares                                       20,281                  
ATM Agreement [Member]                                                          
Class of Warrant or Right [Line Items]                                                          
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs, shares                                   110,242                      
Aggregate offering price value | $   $ 1,854,151                                                      
Issuance of common shares for cash pursuant to ATM Agreement, net of offering costs | $                                   $ 1,636,799