XML 15 R39.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v2.4.0.6
Derivative Financial Instruments (Tables)
12 Months Ended
Dec. 31, 2011
Derivative [Line Items]  
Schedule Of Fair Values Of Derivative Instruments
                                 
    

 

     December 31, 2011     

 

 
     Prepaid
Expenses
     Other
Noncurrent
Assets
     Hedging
Obligations
(current)
     Hedging
Obligations
 

Designated as hedging instruments:

                                   

Interest rate swap contracts

   $ —         $ —         $ —         $ 42.0   

Foreign exchange contracts

     0.4         0.1         13.6         11.7   

Commodity contracts

     2.1         1.0         12.2         1.4   

Not designated as hedging instruments:

                                   

Foreign exchange contracts

     0.1         —           —           —     

Commodity contracts

     0.2         —           0.3         —     

Total Derivatives:

   $ 2.8       $ 1.1       $ 26.1       $ 55.1   
       
    

 

     January 1, 2011     

 

 
     Prepaid
Expenses
     Other
Noncurrent
Assets
     Hedging
Obligations
(current)
     Hedging
Obligations
 

Designated as hedging instruments:

                                   

Interest rate swap contracts

   $ —         $ —         $ —         $ 39.1   

Foreign exchange contracts

     7.1         1.4         0.2         0.1   

Commodity contracts

     24.7         4.2         0.1         —     

Not designated as hedging instruments:

                                   

Foreign exchange contracts

     0.2         —           —           —     

Commodity contracts

     0.2         —           —           —     
    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Derivatives:

   $ 32.2       $ 5.6       $ 0.3       $ 39.2   
    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 
Designated As Hedging Instruments [Member]
 
Derivative [Line Items]  
Schedule Of Cash Flow Hedging Instruments
                                                                                                 
     Year Ended December 31, 2011     Year Ended January 1, 2011     Year Ended January 2, 2010  
     Commodity
Forwards
    Currency
Forwards
    Interest
Rate
Swaps
    Total     Commodity
Forwards
     Currency
Forwards
    Interest
Rate
Swaps
    Total     Commodity
Forwards
    Currency
Forwards
    Interest
Rate
Swaps
    Total  

Gain (Loss) recognized in

                                                                                                 

Other Comprehensive Income (Loss)

   $ (29.4   $ (26.7   $ (16.0   $ (72.1   $ 38.5       $ 11.1      $ (20.5 )$      29.1      $ 30.6      $ 12.1      $ 6.9 $        49.6   

Amounts reclassified from other comprehensive income (loss) were:

                                                                                                 

Gain recognized in Net Sales

     —          0.2        —          0.2        —           —          —          —          —          (3.3     —          (3.3

Gain (Loss) recognized in Cost of Sales

     21.4        5.7        —          27.1        10.1         (2.7     —          7.4        (51.4     (14.1     —          (65.5

Loss recognized in Interest Expense

     —          —          (13.1     (13.1     —           —          (12.7     (12.7     —          —          (11.5     (11.5
Not Designated As Hedging Instruments [Member]
 
Derivative [Line Items]  
Schedule Of Cash Flow Hedging Instruments
                                                                         
     Year Ended December 31, 2011     Year Ended January 1, 2011     Year Ended January 2, 2010  
     Commodity
Forwards
     Currency
Forwards
    Total     Commodity
Forwards
    Currency
Forwards
     Total     Commodity
Forwards
     Currency
Forwards
    Total  
                                                                             

Gain (loss) recognized in Cost of Sales

   $ —         $ (0.1   $ (0.1   $ (0.6   $ 0.2       $ (0.4   $ 9.4       $ (1.4   $ 8.0   
Commodity Forwards [Member]
 
Derivative [Line Items]  
Schedule Of Notional Amounts Of Forward Contracts
                 
     December 31, 2011      January 1, 2011  

Copper

     221.7         106.3   

Aluminum

     13.2         4.2   

Natural Gas

     0.2         0.7   

Zinc

     —           0.2   
Currency Forwards [Member]
 
Derivative [Line Items]  
Schedule Of Notional Amounts Of Forward Contracts
                 
     December 31, 2011      January 1, 2011  

Mexican Peso

     237.5         86.3   

Indian Rupee

     37.0         36.4   

Chinese Renminbi

     34.3         8.9   

Thai Baht

     6.3         2.4