XML 124 R97.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.8.0.1
Debt Obligations (Narrative) (Details)
€ in Millions, ¥ in Millions, £ in Millions, CAD in Millions
3 Months Ended 12 Months Ended
Mar. 15, 2017
USD ($)
Jul. 07, 2016
USD ($)
Dec. 31, 2017
USD ($)
Sep. 30, 2017
Dec. 31, 2015
USD ($)
Dec. 31, 2017
USD ($)
Dec. 31, 2016
USD ($)
Dec. 31, 2015
USD ($)
Dec. 31, 2015
CAD
Dec. 29, 2012
USD ($)
Dec. 31, 2017
GBP (£)
Dec. 31, 2017
CAD
Dec. 31, 2017
JPY (¥)
Mar. 15, 2017
EUR (€)
Oct. 11, 2016
USD ($)
Jul. 07, 2016
CAD
Jul. 07, 2016
EUR (€)
Sep. 18, 2015
CAD
Mar. 31, 2015
USD ($)
Mar. 31, 2015
EUR (€)
Jun. 30, 2014
CAD
May 03, 2012
USD ($)
Oct. 06, 2010
CAD
Debt Instrument [Line Items]                                              
Leverage Ratio Following Acquisition           5.75x                                  
Other income (expense), net           $ (100,000) $ (29,700,000) $ 900,000                              
Debt Instrument, Interest Rate Terms 0.35% plus three-month EURIBOR                                            
Derivative, Cash Received on Hedge               16,000,000                              
Derivative, Notional Amount                                     $ 300,000,000        
Other short-term borrowings     $ 7,400,000     7,400,000 13,100,000                                
Line of Credit Facility, Remaining Borrowing Capacity     1,100,000,000     1,100,000,000                                  
Commercial Paper     379,000,000     379,000,000 0                                
Bank Overdrafts     1,200,000     1,200,000 2,600,000                                
Cash Held in Bank     37,800,000     37,800,000 18,000,000                                
Cash Held in Bank, Net of Bank Overdrafts     $ 36,600,000     $ 36,600,000 15,400,000                                
Leverage Ratio In Fourth Year Following Acquisition           3.75x                                  
July 15, 2019 through July 15, 2046 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Senior Notes   $ 5,300,000,000                                          
Maturing July 15, 2024 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Senior Notes | €                                 € 800.0            
Maturing July 15, 2023 and July 15, 2026 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Senior Notes | CAD                               CAD 1,000.0              
$500 million 2.25% notes due 2021 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Interest Rate, Effective Percentage     1.83%     1.83%         1.83% 1.83% 1.83%                    
Two Thousand Seventeen Notes [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Underwriting Fees Related to Long-term Debt $ 3,100,000                                            
Debt Instrument, Unamortized Discount 700,000                                            
Three Year Tranche [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Basis Spread on Variable Rate           1.50%                                  
Debt Instrument, Face Amount         $ 3,000,000,000     $ 3,000,000,000                              
Revolving Multicurrency Bank Credit Facility [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Line of Credit Facility, Maximum Borrowing Capacity             750,000,000                                
Line Of Credit YEN [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Short-term Debt     $ 3,200,000     $ 3,200,000 7,000,000                                
$300 million 2.0% notes due 2017 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Interest Rate, Effective Percentage         0.95%     0.95%                              
$500 million 3.5% notes due 2022 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Interest Rate, Effective Percentage         1.57%     1.57%                              
CAD 500 million 2.75% Notes Due 2020 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Term               5 years 5 years                            
CAD 400 million 2.25% Notes Due 2018 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Term               3 years 3 years                            
Two Thousand Sixteen Notes [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Underwriting Fees Related to Long-term Debt   36,500,000                                          
Debt Instrument, Unamortized Discount   17,700,000                                          
Debt Issuance Cost 6,100,000 65,000,000                                          
Proceeds from Debt, Net of Issuance Costs   $ 6,900,000,000                                          
Overdraft facility and Line of Credit (GBP) [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Basis Spread on Variable Rate           1.50%                                  
Line of Credit Facility, Maximum Borrowing Capacity | £                     £ 20                        
Line of Credit Facility, Interest Rate Description           GBP LIBOR plus 1.5%                                  
GBP Overdraft Facility [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Line of Credit Facility, Maximum Borrowing Capacity | £                     10                        
Uncommitted money market facility (GBP) [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Line of Credit Facility, Maximum Borrowing Capacity | £                     £ 10                        
Line Of Credit CAD [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Line of Credit Facility, Maximum Borrowing Capacity | CAD                       CAD 30.0                      
Line of Credit Facility, Interest Rate Description           USD Prime or CAD Prime                                  
Overdraft Facility YEN 900M [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Basis Spread on Variable Rate           0.45%                                  
Line of Credit Facility, Maximum Borrowing Capacity | ¥                         ¥ 900                    
Line of Credit Facility, Interest Rate Description           Japan base rate plus 0.45%                                  
Overdraft Facility YEN 500M [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Basis Spread on Variable Rate           0.35%                                  
Line of Credit Facility, Maximum Borrowing Capacity | ¥                         ¥ 500                    
Line of Credit Facility, Interest Rate Description           Japan base rate plus 0.35%                                  
Two Thousand Seventeen USD Notes [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Senior Notes 1,500,000,000                                            
Proceeds from Debt, Net of Issuance Costs 1,500,000,000                                            
$500 million 1.90% notes due 2019 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Interest Rate, Effective Percentage     1.65%     1.65%         1.65% 1.65% 1.65%                    
Senior Notes [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount                                           $ 1,900,000,000  
Proceeds from issuances of long-term debt                   $ 1,900,000,000                          
Underwriting Fees Related to Long-term Debt                   14,700,000                          
Discounts to Long-term Debt                   $ 4,600,000                          
Debt Issuance Costs, Capitalized                                           18,000,000  
Senior Notes [Member] | $500 million 2.25% notes due 2021 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount $ 500,000,000                                            
Liabilities, Fair Value Adjustment     $ (1,900,000)                                        
Debt instrument, interest rate percentage 2.25%                         2.25%                  
Debt Instrument, Increase (Decrease) in Effective Cost of Borrowing           0.17%                                  
Senior Notes [Member] | Two Thousand Seventeen EUR Notes [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount | €                           € 500.0                  
Senior Notes [Member] | $300 million 2.0% notes due 2017 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount                                           $ 300,000,000  
Derivative, Cash Received on Hedge               $ 700,000                              
Liabilities, Fair Value Adjustment               700,000                              
Debt instrument, interest rate percentage                                           2.00%  
Derivative, Notional Amount                                     $ 300,000,000 € 265.0      
Debt Instrument, Increase (Decrease) in Effective Cost of Borrowing           0.16%                                  
Senior Notes [Member] | $500 million 3.5% notes due 2022 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount                                           $ 500,000,000  
Derivative, Cash Received on Hedge               18,100,000                              
Liabilities, Fair Value Adjustment         $ 18,100,000     7,300,000                              
Debt instrument, interest rate percentage                                           3.50%  
Debt Instrument, Increase (Decrease) in Effective Cost of Borrowing           0.56%                                  
Senior Notes [Member] | $1.1 billion 5.0% notes due 2042 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount                                           $ 1,100,000,000  
Debt instrument, interest rate percentage                                           5.00%  
Senior Notes [Member] | CAD 500 million 2.75% Notes Due 2020 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount | CAD                                   CAD 500.0          
Debt instrument, interest rate percentage                                   2.75%          
Debt Instrument, Increase (Decrease) in Effective Cost of Borrowing           0.65%                                  
Senior Notes [Member] | CAD 400 million 2.25% Notes Due 2018 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount | CAD                                   CAD 400.0          
Debt instrument, interest rate percentage                                   2.25%          
Debt Instrument, Increase (Decrease) in Effective Cost of Borrowing           0.16%                                  
Senior Notes [Member] | Series A notes due 2017 CAD 500 million 3.95% [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount | CAD                                             CAD 500.0
Debt instrument, interest rate percentage                                             3.95%
Senior Notes [Member] | Two Thousand Seventeen USD Notes [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount $ 1,000,000,000                                            
Senior Notes [Member] | $500 million 1.90% notes due 2019 [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount $ 500,000,000                                            
Liabilities, Fair Value Adjustment     $ (1,600,000)                                        
Debt instrument, interest rate percentage 1.90%                         1.90%                  
Debt Instrument, Increase (Decrease) in Effective Cost of Borrowing           0.24%                                  
Forward Starting Interest Rate Swap [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Derivative, Notional Amount | CAD                                         CAD 600.0    
Derivative Instruments, Loss Recognized in Other Comprehensive Income (Loss), Effective Portion               29,500,000 CAD 39.2                            
Commercial Paper [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Short-term Debt, Weighted Average Interest Rate     1.84%     1.84%         1.84% 1.84% 1.84%                    
Weighted Average Interest Rate, Term           45 days                                  
Interest Income [Member] | Millercoors [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Interest Income, Deposits with Financial Institutions             (19,000,000) $ 0                              
Lenders Party Thereto and Citibank [Member] | Millercoors [Member] | Three Year Tranche [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount                             $ 2,500,000,000                
Lenders Party Thereto and Citibank [Member] | Millercoors [Member] | Three Year Tranche [Member] | Three Year Tranche [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount                             1,000,000,000                
Lenders Party Thereto and Citibank [Member] | Millercoors [Member] | Five Year Tranche [Member] | Three Year Tranche [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Instrument, Face Amount                             $ 1,500,000,000                
Lenders Party Thereto and Citibank [Member] | Interest expense, net | Millercoors [Member] | Three Year Tranche [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Debt Issuance Cost             $ 8,700,000                                
Revolving Credit Facility [Member]                                              
Debt Instrument [Line Items]                                              
Line of Credit Facility, Maximum Borrowing Capacity     $ 1,500,000,000     $ 1,500,000,000                                  
Debt Instrument, Term       5 years