XML 94 R56.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.21.2
Note Payable - Narrative (Details)
1 Months Ended 3 Months Ended 9 Months Ended 12 Months Ended
Aug. 27, 2021
USD ($)
Nov. 15, 2019
USD ($)
Aug. 15, 2016
USD ($)
Sep. 30, 2020
USD ($)
Jul. 31, 2020
USD ($)
Mar. 31, 2020
USD ($)
May 31, 2017
USD ($)
Aug. 30, 2016
USD ($)
Sep. 30, 2021
USD ($)
Sep. 30, 2020
USD ($)
Sep. 30, 2021
USD ($)
Sep. 30, 2020
USD ($)
Dec. 31, 2020
USD ($)
Dec. 31, 2019
USD ($)
Dec. 31, 2018
USD ($)
Aug. 31, 2021
USD ($)
Aug. 29, 2021
USD ($)
Dec. 30, 2020
USD ($)
Jul. 17, 2020
USD ($)
Debt Instrument [Line Items]                                      
Proceeds from line of credit                     $ 0 $ 10,000,000 $ 10,000,000 $ 0 $ 0        
Repayments of lines of credit                     0 10,000,000 10,000,000 0 0        
Interest expense                         1,900,000 4,000,000 3,800,000        
Amortization of debt issuance costs                 $ 0 $ 0 100,000 100,000 134,000 $ 332,000 $ 147,000        
Interest expense                 300,000 $ 500,000 900,000 $ 1,500,000              
Debt outstanding amount                 $ 33,469,000   $ 33,469,000   $ 34,125,000            
Management Services Agreements (MSA) | Minimum                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Revenue, period of recognition                         5 years            
Management Services Agreements (MSA) | Maximum                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Revenue, period of recognition                         20 years            
Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Interest rate                           4.24%          
Interest coverage ratio, minimum   1.25                                  
Line of Credit | Period One                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Leverage ratio, maximum   4.0                                  
Line of Credit | Period Two                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Leverage ratio, maximum   3.5                                  
Line of Credit | Period Three                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Leverage ratio, maximum   3.0                                  
Term loan                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Interest rate at period end     10.95%                                
Proceeds from line of credit             $ 10,000,000 $ 20,000,000                      
Early prepayment fee, percent   1.00%                                  
Write off of debt issuance costs   $ 100,000                                  
Interest rate                 3.00%   3.00%                
Early prepayment increment   500,000                                  
Debt issuance costs                 $ 930,000   $ 930,000   $ 466,000 $ 600,000          
Proceeds from issuance of long-term debt   35,000,000                                  
Loan amount (up to)   35,000,000 $ 30,000,000                                
Prepayment premium percentage 1.00%                                    
Debt outstanding amount                 33,469,000   33,469,000   34,125,000 35,000,000          
Term loan | First 12 months                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Early prepayment fee, percent     3.00%                                
Term loan | Between 12 and 24 months                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Early prepayment fee, percent     2.00%                                
Term loan | Between 24 and 36 months                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Early prepayment fee, percent     0.50%                                
Term loan | Period One                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Amortization percent of original principal amount 0.625%                                    
Term loan | Period Two                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Amortization percent of original principal amount 1.25%                                    
Term loan | Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Maximum borrowing capacity   35,000,000                                  
Proceeds from line of credit   $ 35,000,000                                  
Term loan | London Interbank Offered Rate (LIBOR)                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on variable rate   2.00% 7.45%                                
Term loan | London Interbank Offered Rate (LIBOR) | Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on variable rate   2.50%                                  
Term loan | Base Rate                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on variable rate   1.00%                                  
Term loan | Base Rate | Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on variable rate   1.50%                                  
Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Percentage of cash on hand to minimum outstanding borrowings 125.00%                                    
Minimum outstanding borrowings $ 15,000,000                                    
Fixed coverage ratio, minimum 125.00%                                    
Covenant, leverage ratio, maximum 300.00%                                    
Line of Credit | Revolving Credit Facility                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Maximum borrowing capacity $ 65,000,000 $ 10,000,000                     15,000,000 10,000,000   $ 65,000,000 $ 15,000,000 $ 5,000,000 $ 15,000,000
Proceeds from line of credit           $ 10,000,000                          
Repayments of lines of credit       $ 5,000,000 $ 5,000,000                            
Line of credit outstanding                 $ 0   $ 0   0            
Line of Credit | Letter of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Maximum borrowing capacity $ 5,000,000 2,000,000                                  
Line of Credit | Bridge Loan                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Maximum borrowing capacity   2,000,000                                  
Line of Credit | London Interbank Offered Rate (LIBOR) | Revolving Credit Facility                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on variable rate           2.50%                          
Line of Credit | Base Rate                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on interest rate, floor 1.50%                                    
Line of Credit | Base Rate | Revolving Credit Facility                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on variable rate           1.50%                          
Line of Credit | Eurodollar                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on interest rate, floor 0.50%                                    
Revolving Credit Facility | Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Maximum borrowing capacity   10,000,000                                 $ 15,000,000
Proceeds from line of credit           $ 10,000,000                          
Repayments of lines of credit       $ 5,000,000 $ 5,000,000                            
Line of credit outstanding                         $ 0 $ 0          
Revolving Credit Facility | London Interbank Offered Rate (LIBOR) | Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on variable rate           2.50%                          
Revolving Credit Facility | Base Rate | Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Basis spread on variable rate           1.50%                          
Letter of Credit | Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Maximum borrowing capacity   2,000,000                                  
Bridge Loan | Line of Credit                                      
Debt Instrument [Line Items]                                      
Maximum borrowing capacity   $ 2,000,000