FWP 1 n648_anx1-x4.htm FREE WRITING PROSPECTUS

 

    FREE WRITING PROSPECTUS
    FILED PURSUANT TO RULE 433
    REGISTRATION FILE NO.: 333-206677-04
     

 

     
 

Wells Fargo Commercial Mortgage Trust 2016-C33 Disclaimer

 

STATEMENT REGARDING THIS FREE WRITING PROSPECTUS

The depositor has filed a registration statement (including a prospectus) with the Securities and Exchange Commission (‘‘SEC’’) (SEC File No. 333-206677) for the offering to which this communication relates. Before you invest, you should read the prospectus in the registration statement and other documents the depositor has filed with the SEC for more complete information about the depositor, the issuing entity and this offering. You may get these documents for free by visiting EDGAR on the SEC Web site at www.sec.gov. Alternatively, the depositor, any underwriter, or any dealer participating in the offering will arrange to send you the prospectus after filing if you request it by calling toll free 1-800-745-2063 (8 a.m. – 5 p.m. EST) or by emailing wfs.cmbs@wellsfargo.com.

 

Nothing in this document constitutes an offer of securities for sale in any jurisdiction where the offer or sale is not permitted. The information contained herein is preliminary as of the date hereof, supersedes any such information previously delivered to you and will be superseded by any such information subsequently delivered and ultimately by the final prospectus relating to the securities. These materials are subject to change, completion, supplement or amendment from time to time.

 

STATEMENT REGARDING ASSUMPTIONS AS TO SECURITIES, PRICING ESTIMATES AND OTHER INFORMATION

The attached information contains certain tables and other statistical analyses (the “Computational Materials”) which have been prepared in reliance upon information furnished by the Mortgage Loan Sellers. Numerous assumptions were used in preparing the Computational Materials, which may or may not be reflected herein. As such, no assurance can be given as to the Computational Materials’ accuracy, appropriateness or completeness in any particular context; or as to whether the Computational Materials and/or the assumptions upon which they are based reflect present market conditions or future market performance. The Computational Materials should not be construed as either projections or predictions or as legal, tax, financial or accounting advice. You should consult your own counsel, accountant and other advisors as to the legal, tax, business, financial and related aspects of a purchase of these securities. Any weighted average lives, yields and principal payment periods shown in the Computational Materials are based on prepayment and/or loss assumptions, and changes in such prepayment and/or loss assumptions may dramatically affect such weighted average lives, yields and principal payment periods. In addition, it is possible that prepayments or losses on the underlying assets will occur at rates higher or lower than the rates shown in the attached Computational Materials. The specific characteristics of the securities may differ from those shown in the Computational Materials due to differences between the final underlying assets and the preliminary underlying assets used in preparing the Computational Materials. The principal amount and designation of any security described in the Computational Materials are subject to change prior to issuance. None of Wells Fargo Securities, LLC, Academy Securities, Inc., Deutsche Bank Securities Inc., Natixis Securities Americas LLC or any of their respective affiliates, make any representation or warranty as to the actual rate or timing of payments or losses on any of the underlying assets or the payments or yield on cthe securities. The information in this presentation is based upon management forecasts and reflects prevailing conditions and management’s views as of this date, all of which are subject to change. In preparing this presentation, we have relied upon and assumed, without independent verification, the accuracy and completeness of all information available from public sources or which was provided to us by or on behalf of the Mortgage Loan Sellers or which was otherwise reviewed by us.

 

This free writing prospectus contains certain forward-looking statements. If and when included in this free writing prospectus, the words “expects”, “intends”, “anticipates”, “estimates” and analogous expressions and all statements that are not historical facts, including statements about our beliefs or expectations, are intended to identify forward-looking statements. Any forward-looking statements are made subject to risks and uncertainties which could cause actual results to differ materially from those stated. Those risks and uncertainties include, among other things, declines in general economic and business conditions, increased competition, changes in demographics, changes in political and social conditions, regulatory initiatives and changes in customer preferences, many of which are beyond our control and the control of any other person or entity related to this offering. The forward-looking statements made in this free writing prospectus are made as of the date stated on the cover. We have no obligation to update or revise any forward-looking statement.

 

Wells Fargo Securities is the trade name for the capital markets and investment banking services of Wells Fargo & Company and its subsidiaries, including but not limited to Wells Fargo Securities, LLC, a member of NYSE, FINRA, NFA and SIPC, Wells Fargo Prime Services, LLC, a member of FINRA, NFA and SIPC, and Wells Fargo Bank, N.A. Wells Fargo Securities, LLC and Wells Fargo Prime Services, LLC are distinct entities from affiliated banks and thrifts.

 

IMPORTANT NOTICE REGARDING THE OFFERED CERTIFICATES

The information herein is preliminary and may be supplemented or amended prior to the time of sale. Prospective investors should understand that, when considering the purchase of the Offered Certificates, a contract of sale will come into being no sooner than the date on which the relevant class of certificates has been priced and the investor has otherwise taken all actions the investor must take to become committed to purchase the Offered Certificates, and the investor has therefore entered into a contract of sale. Any “indications of interest” expressed by any prospective investor, and any “soft circles” generated by the underwriters,prior to the time of sale, will not create binding contractual obligations for such prospective investors, on the one hand, or the underwriters, the depositor or any of their respective agents or affiliates, on the other hand.

In addition, the Offered Certificates referred to in these martials and the asset pool backing them are subject to modification or revision (including the possiblity that one or more classes of ceritficates may be split, combined, or elminated at any time prior to issuance or availability of a final prospectus) and are offered on a "when, as and if issued" basis. As a result of the foregoing, a prospective investor may commit to purchase certificates that have characteristics that may change, and each prospective investor is advised that all or a portion of the certificates referred to in these materials may be issued without all or certain of the characteristics described in these materials. The underwriters’ obligation to sell certificates to any prospective investor is conditioned on the certificates and the transaction having the characteristics described in these materials. If the underwriters determine that a condition is not satisfied in any material respect, such prospective investor will be notified, and neither the depositor nor the underwriters will have any obligation to such prospective investor to deliver any portion of the Offered Certificates which such prospective investor has committed to purchase, and there will be no liability between the underwriters, the depositor or any of their respective agents or affiliates, on the one hand, and such prospective investor, on the other hand, as a consequence of the non-delivery.

The underwriters described in these materials may from time to time perform investment banking services for, or solicit investment banking business from, any company named in these materials. The underwriters and/or their affiliates or respective employees may from time to time have a long or short position in any security or contract discussed in these materials.

The information contained herein supersedes any previous such information delivered to any prospective investor and will be superseded by information delivered to such prospective investor prior to the time of sale.

 

IMPORTANT NOTICE RELATING TO AUTOMATICALLY-GENERATED EMAIL DISCLAIMERS

Any legends, disclaimers or other notices that may appear at the bottom of any email communication to which this free writing prospectus is attached relating to (1) these materials not constituting an offer (or a solicitation of an offer), (2) no representation that these materials are accurate or complete and may not be updated or (3) these materials possibly being confidential, are not applicable to these materials and should be disregarded. Such legends, disclaimers or other notices have been automatically generated as a result of these materials having been sent via Bloomberg or another system.

 

 
     

 

 
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES
 
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Mortgage
Loan Seller(1)
  Cross Collateralized
and Cross Defaulted Loan Flag
  Address   City   State   Zip Code   General Property Type   Specific Property Type   Year
Built
  Year
Renovated
1   Sanofi Office Complex   LCF       55 Corporate Drive   Bridgewater   NJ   08807   Office   Suburban   1987   2006
2   WPC Self Storage IX   WFB       Various   Various   Various   Various   Self Storage   Self Storage   Various   Various
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach   WFB       1678 South 8th Street   Fernandina Beach   FL   32034   Self Storage   Self Storage   1986    
2.02   Extra Space - Portland   WFB       11318 Southwest Barbur Boulevard   Portland   OR   97219   Self Storage   Self Storage   2000    
2.03   Extra Space - Greensboro   WFB       1900 East Bessemer Avenue   Greensboro   NC   27405   Self Storage   Self Storage   1953   1996
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive   WFB       1500 Lomaland Drive   El Paso   TX   79935   Self Storage   Self Storage   1980    
2.05   CubeSmart - Mesa Street   WFB       5201 North Mesa Street   El Paso   TX   79912   Self Storage   Self Storage   1980    
2.06   CubeSmart - Clark Drive   WFB       301 North Clark Drive   El Paso   TX   79905   Self Storage   Self Storage   1986    
2.07   CubeSmart - Diana Drive   WFB       9447 Diana Drive   El Paso   TX   79924   Self Storage   Self Storage   1980    
2.08   CubeSmart - Kissimmee   WFB       1004 North Hoagland Boulevard   Kissimmee   FL   34741   Self Storage   Self Storage   1981    
2.09   CubeSmart - Avondale   WFB       3701 Highway 90   Avondale   LA   70094   Self Storage   Self Storage   2003    
2.10   Extra Space - Beechnut   WFB       10220 Beechnut Street   Houston   TX   77072   Self Storage   Self Storage   2001    
2.11   CubeSmart - Rankin Road   WFB       350 West Rankin Road   Houston   TX   77090   Self Storage   Self Storage   1998    
2.12   CubeSmart - Montana Ave   WFB       10642 Montana Avenue   El Paso   TX   79935   Self Storage   Self Storage   1980    
2.13   CubeSmart - James Watt Drive   WFB       11565 James Watt Drive   El Paso   TX   79936   Self Storage   Self Storage   1985    
3   225 Liberty Street   WFB       225 Liberty Street   New York   NY   10281   Office   CBD   1987   2015
4   Business & Research Center at Garden City   Natixis       1000 Stewart Avenue & 500 Endo Boulevard   Garden City   NY   11530   Office   Suburban   1964   2015
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   CIIICM       16500 Southcenter Parkway   Seattle   WA   98188   Hospitality   Full Service   1980   2015
6   Independence Marketplace   LCF       23005-23233 Outer Drive   Allen Park   MI   48101   Retail   Anchored   2005    
7   Brier Creek Corporate Center I & II   WFB       8010 and 8020 Arco Corporate Drive   Raleigh   NC   27617   Office   Suburban   2005    
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   RMF       Various   Various   Various   Various   Self Storage   Self Storage   Various   Various
8.01   Somersworth   RMF       115 Whitehouse Road   Somersworth   NH   03878   Self Storage   Self Storage   2001    
8.02   York   RMF       326 US Route 1; 12 Brickyard Court; 38 Brickyard Court   York   ME   03909   Self Storage   Self Storage   1996    
8.03   Arundel   RMF       1448 Portland Road   Arundel   ME   04046   Self Storage   Self Storage   2001   2013
8.04   Berwick   RMF       560 Portland Street   Berwick   ME   03901   Self Storage   Self Storage   2013    
9   Parkview at Spring Street   WFB       1300 Spring Street   Silver Spring   MD   20910   Office   Suburban   1988   2014
10   Omni Officentre   LCF       26877 & 26899 Northwestern Highway   Southfield   MI   48033   Office   Suburban   1979    
11   Desert Star Apartments   RMF       1106 West Bell Road   Phoenix   AZ   85023   Multifamily   Garden   1983   2015
12   116 Inverness   WFB       116 Inverness Drive East   Englewood   CO   80112   Office   Suburban   1982   2007
13   The Vineyard at Arlington   RMF       2007 Springcrest Drive   Arlington   TX   76010   Multifamily   Garden   1985   2015
14   Auburn Glen Apartments   RMF       8024 Southside Boulevard   Jacksonville   FL   32256   Multifamily   Garden   1974   2013
15   Beachside Resort   LCF       21905 Front Beach Road   Panama City Beach   FL   32413   Hospitality   Limited Service   1974   2013
16   McHenry East Center   Natixis       1728 North Richmond Road   McHenry   IL   60051   Retail   Anchored   2001    
17   Eagle Chase Apartments   LCF       4401 Eagle Creek Parkway   Indianapolis   IN   46254   Multifamily   Garden   1995    
18   Dolphin Residence Hall   RMF       Alumni Drive   Jacksonville   FL   32211   Multifamily   Student Housing   2015    
19   North Alabama Retail Portfolio   LCF       Various   Various   AL   Various   Retail   Shadow Anchored   Various    
19.01   Athens Shoppes   LCF       935 Highway 72 East   Athens   AL   35611   Retail   Shadow Anchored   2013    
19.02   French Farms 1   LCF       229 French Farms Boulevard   Athens   AL   35611   Retail   Shadow Anchored   2007    
19.03   Hartselle Shoppes   LCF       1091 US Highway 31 Northwest   Hartselle   AL   35640   Retail   Shadow Anchored   2014    
19.04   Eastside 2   LCF       22041 Highway 72 East   Athens   AL   35613   Retail   Shadow Anchored   2014    
19.05   French Farms 2   LCF       220 French Farms Boulevard   Athens   AL   35611   Retail   Shadow Anchored   2012    
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   RMF       707 Route 46 East   Parsippany   NJ   07054   Hospitality   Full Service   1971   2012
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   RMF       Various   Amarillo   TX   79124   Hospitality   Limited Service   Various   Various
21.01   Country Inn & Suites   RMF       2000 Soncy Road   Amarillo   TX   79124   Hospitality   Limited Service   2005   2015
21.02   Comfort Inn & Suites   RMF       2300 Soncy Road   Amarillo   TX   79124   Hospitality   Limited Service   2001   2014
22   Rk Park Lakes   WFB       Various   Humble   TX   77396   Retail   Shadow Anchored   Various    
22.01   Buildings B & C   WFB       9455, 9511, 9655, 9659 North Sam Houston Parkway East & 4830 Wilson Road   Humble   TX   77396   Retail   Shadow Anchored   2006    
22.02   Building D   WFB       9635 North Sam Houston Parkway East   Humble   TX   77396   Retail   Shadow Anchored   2012    
23   Plaza De Oro   RMF       4450 West Jefferson Boulevard   Cockrell Hill   TX   75211   Retail   Anchored   2009    
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   RMF       270 Walmart Way   Dahlonega   GA   30533   Retail   Single Tenant   1996   2011
25   River Ridge I & II   LCF       45000 River Ridge and 19176 Hall Road   Clinton Township   MI   48308   Office   Suburban   2000   2014
26   Sentry Self-Storage Portfolio   RMF       Various   Various   VA   Various   Self Storage   Self Storage   Various    
26.01   Williamsburg   RMF       5393 Mooretown Road   Williamsburg   VA   23188   Self Storage   Self Storage   1984    
26.02   Newport News   RMF       5868 Jefferson Avenue   Newport News   VA   23605   Self Storage   Self Storage   1987    
26.03   Churchland   RMF       4815 Station House Road   Chesapeake   VA   23321   Self Storage   Self Storage   1984    
27   Outland Business Center   CIIICM       Outland Center Drive   Memphis   TN   38116   Industrial   Warehouse   1988    
28   River Park Mutual Homes, Inc.   NCB       1301 Delaware Avenue, S.W.   Washington   DC   20024   Multifamily   Cooperative   1962   1995
29   The Grupe Building   WFB       3255 West March Lane   Stockton   CA   95219   Office   Suburban   1991    
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   Natixis       1561 Halifax Drive   Columbia   TN   38401   Hospitality   Limited Service   2010    
31   Northwest Plaza   LCF       1828-2038 North Saginaw Road   Midland   MI   48640   Retail   Anchored   1966   1995
32   Cherry Hill Court   WFB       180-520 South Lilley Road   Canton   MI   48188   Retail   Anchored   1998    
33   Ramp Creek MHC   CIIICM       1100 Thornwood Drive   Heath   OH   43056   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1992    
34   Publix South Park Center   LCF       2040-2048 Martin Street South   Pell City   AL   35128   Retail   Anchored   2011    
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   LCF       1565 Crossway Boulevard   Chesapeake   VA   23320   Hospitality   Limited Service   2003   2014
36   Edgewood Plaza   WFB       2204-2250 Hanson Road and 701 Edgewood Road   Edgewood   MD   21040   Retail   Anchored   1973   1999
37   Bella Vista Creek Apartments   RMF       3402 South Buckner Boulevard   Dallas   TX   75227   Multifamily   Garden   1985    
38   1st Choice Storage Portfolio   CIIICM       Various   Various   Various   Various   Self Storage   Self Storage   Various    
38.01   1st Choice Storage - Miami   CIIICM       6959 North Waterway Drive   Miami   FL   33155   Self Storage   Self Storage   1987    
38.02   1st Choice Storage - Endicott   CIIICM       1640 Union Center Maine Highway (Route 26)   Endicott   NY   13760   Self Storage   Self Storage   1988    
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   CIIICM       Various   Irving   TX   75061   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1970    
39.01   Timberstone MHP   CIIICM       2025 Carl Road   Irving   TX   75061   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1970    
39.02   Stone Tree MHP   CIIICM       1821 Maryland Drive   Irving   TX   75061   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1970    
40   Candlewood Suites Fredericksburg   RMF       4821 Crossings Court   Fredericksburg   VA   22407   Hospitality   Extended Stay   2012    
41   150 West 87th Owners Corp.   NCB       150 West 87th Street   New York   NY   10024   Multifamily   Cooperative   1913   2009
42   CVS - San Antonio, TX   WFB       2920 East Southcross Boulevard   San Antonio   TX   78223   Retail   Single Tenant   2012    
43   855 E. Broadway Owners Corp.   NCB       855 East Broadway   Long Beach   NY   11561   Multifamily   Cooperative   1964   1990
44   North Tech Business Park   WFB       1326-1340 North Market Boulevard   Sacramento   CA   95834   Industrial   Flex   1986    
45   Hampton Inn Canton   LCF       133 Soldiers Colony Road   Canton   MS   39046   Hospitality   Limited Service   2004   2014
46   Security Public Storage - Glendora   WFB       540 West Foothill Boulevard   Glendora   CA   91741   Self Storage   Self Storage   1987    
47   Security Public Storage - Sparks   WFB       500 and 506 El Rancho Drive   Sparks   NV   89431   Self Storage   Self Storage   1977   1988
48   Imperial Owners Corp.   NCB       377 Westchester Avenue   Port Chester   NY   10573   Multifamily   Cooperative   1968   2005
49   Walgreens Sheridan   RMF       1766 Coffeen Avenue   Sheridan   WY   82801   Retail   Single Tenant   2005    
50   Summerville MHP   CIIICM       1111 Richard Drive   Summerville   SC   29483   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1989    
51   Best Western Lake Charles   LCF       1320 North Martin Luther King Highway   Lake Charles   LA   70601   Hospitality   Limited Service   1999   2013
52   East 10th St. Owners Corp.   NCB       13-19 East 10th Street   New York   NY   10003   Multifamily   Cooperative   1910   1997
53   Glenwood Village MHC   CIIICM       1800 Willow Arms Drive   Ashtabula   OH   04404   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1978   2014
54   H&H Self Storage   CIIICM       2711 Woodruff Road   Simpsonville   SC   29681   Self Storage   Self Storage   2002    
55   Tara Oaks Apartments   CIIICM       3800 Sherwood Lane   Houston   TX   77092   Multifamily   Garden   1973   2000
56   601 79 Owners Corp.   NCB       601-633 79th Street   Brooklyn   NY   11209   Multifamily   Cooperative   1940   1997
57   Shelby Township Center   WFB       12129-12185 23 Mile Road   Shelby Township   MI   48315   Retail   Unanchored   2004    
58   Smoky Hill Plaza   LCF       16629 East Smoky Hill Road   Aurora   CO   80015   Retail   Anchored   1986    
59   Picture Ranch MHP   CIIICM       3251 East Road   Clifton   CO   81520   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1978    
60   Austin Manor MHC   RMF       3583 Austin Road   Geneva   OH   44041   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1972    
61   Jasper Center   RMF       1200 Highway 78 West   Jasper   AL   35501   Retail   Unanchored   1984   2005
62   Space Place - Columbia   RMF       110 Newland Road   Columbia   SC   29229   Self Storage   Self Storage   2003    
63   Garden Acres MHP   CIIICM       2901 North Westminster Road   Nicoma Park   OK   73084   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1970    
64   33 Greene Street Corp.   NCB       33 Greene Street a/k/a 33-35 Greene Street a/k/a 80-88 Grand Street   New York   NY   10013   Multifamily   Cooperative   1894   2013
65   Country Inn & Suites Richmond   RMF       2401 Willis Road   Richmond   VA   23237   Hospitality   Limited Service   2000    
66   Quality Pines MHC   CIIICM       75 Brown Road   Plattsburgh   NY   12901   Manufactured Housing Community   Manufactured Housing Community   1975    
67   Kroger Shops   WFB       4701 Shore Drive   Virginia Beach   VA   23455   Retail   Shadow Anchored   2005    
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   NCB       708 Greenwich Street   New York   NY   10014   Multifamily   Cooperative   1904   2000
69   Willow House Owners Corp.   NCB       61 Maine Avenue   Rockville Centre   NY   11570   Multifamily   Cooperative   1963   2009
70   The Storehouse Self-Storage   CIIICM       934 South Tyndall Parkway   Parker   FL   32404   Self Storage   Self Storage   1955   1997
71   Stewart Franklin Owners Corp.   NCB       360 Stewart Avenue & 223 7th Street   Garden City   NY   11530   Multifamily   Cooperative   1925   1998
72   11194 Owners Corp.   NCB       111 West 94th Street   New York   NY   10025   Multifamily   Cooperative   1935   2003
73   Walgreens Avondale   RMF       1451 North Dysart Road   Avondale   AZ   85323   Retail   Single Tenant   2002    
74   Ansley South Cooperative, Inc.   NCB       1365 Monroe Drive   Atlanta   GA   30324   Multifamily   Cooperative   1960   2013
75   River Road Apartment Corp.   NCB       475 Bronx River Road   Yonkers   NY   10704   Multifamily   Cooperative   1929   1996
76   Family Dollar- Albion   LCF       100 East State Street   Albion   PA   16401   Retail   Single Tenant   2015    
77   Family Dollar- Rural Retreat   LCF       544 North Main Street   Rural Retreat   VA   24368   Retail   Single Tenant   2015    
78   Family Dollar- Mt Vernon   LCF       19160 US Highway 43   Mount Vernon   AL   36560   Retail   Single Tenant   2015    
79   West 12th Street Tenants Corp.   NCB       44-48 West 12th Street   New York   NY   10011   Multifamily   Cooperative   1854   1995

 

A-1-1
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES
 
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Number of
Units(2)
  Unit of
Measure(3)
  Cut-off Date
Balance
Per Unit/SF(4)
  Original
Balance ($)
  Cut-off Date
Balance ($)
  % of Aggregate
Cut-off Date
Balance
  Maturity Date or
ARD Balloon
Payment ($)
  ARD Loan   Origination Date   First Pay Date   Last IO Pay Date   First P&I Pay Date   Maturity Date or
Anticipated
Repayment Date
  ARD Loan Maturity Date
1   Sanofi Office Complex   674,325   Sq. Ft.   185   65,000,000   65,000,000   9.1%   65,000,000   Y   12/11/2015   2/6/2016   1/6/2021       1/6/2021   7/31/2026
2   WPC Self Storage IX   938,219   Sq. Ft.   52   49,000,000   49,000,000   6.9%   49,000,000   N   2/2/2016   3/11/2016   2/11/2026       2/11/2026    
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach   141,423   Sq. Ft.       7,288,000   7,288,000   1.0%                                
2.02   Extra Space - Portland   37,716   Sq. Ft.       6,365,000   6,365,000   0.9%                                
2.03   Extra Space - Greensboro   119,041   Sq. Ft.       4,047,000   4,047,000   0.6%                                
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive   60,115   Sq. Ft.       3,728,000   3,728,000   0.5%                                
2.05   CubeSmart - Mesa Street   67,135   Sq. Ft.       3,714,000   3,714,000   0.5%                                
2.06   CubeSmart - Clark Drive   97,113   Sq. Ft.       3,638,000   3,638,000   0.5%                                
2.07   CubeSmart - Diana Drive   71,302   Sq. Ft.       3,621,000   3,621,000   0.5%                                
2.08   CubeSmart - Kissimmee   74,581   Sq. Ft.       3,457,000   3,457,000   0.5%                                
2.09   CubeSmart - Avondale   59,414   Sq. Ft.       3,431,000   3,431,000   0.5%                                
2.10   Extra Space - Beechnut   64,595   Sq. Ft.       2,965,000   2,965,000   0.4%                                
2.11   CubeSmart - Rankin Road   59,900   Sq. Ft.       2,765,000   2,765,000   0.4%                                
2.12   CubeSmart - Montana Ave   49,057   Sq. Ft.       2,549,000   2,549,000   0.4%                                
2.13   CubeSmart - James Watt Drive   36,827   Sq. Ft.       1,432,000   1,432,000   0.2%                                
3   225 Liberty Street   2,427,515   Sq. Ft.   189   40,500,000   40,500,000   5.7%   40,500,000   N   1/22/2016   3/6/2016   2/6/2026       2/6/2026    
4   Business & Research Center at Garden City   187,118   Sq. Ft.   198   37,000,000   37,000,000   5.2%   30,647,361   N   3/9/2016   4/9/2016       4/9/2016   3/9/2026    
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   219   Rooms   129,851   28,500,000   28,437,374   4.0%   23,801,085   N   12/29/2015   2/1/2016       2/1/2016   1/1/2026    
6   Independence Marketplace   178,308   Sq. Ft.   151   27,000,000   26,896,773   3.8%   21,847,238   N   12/1/2015   1/6/2016       1/6/2016   12/6/2025    
7   Brier Creek Corporate Center I & II   180,955   Sq. Ft.   127   23,000,000   22,919,344   3.2%   18,887,027   N   11/17/2015   1/11/2016       1/11/2016   12/11/2025    
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   292,460   Sq. Ft.   72   20,980,000   20,980,000   2.9%   18,571,224   N   1/19/2016   3/6/2016   2/6/2019   3/6/2019   2/6/2026    
8.01   Somersworth   100,450   Sq. Ft.       6,550,000   6,550,000   0.9%                                
8.02   York   59,110   Sq. Ft.       5,350,000   5,350,000   0.8%                                
8.03   Arundel   58,900   Sq. Ft.       4,700,000   4,700,000   0.7%                                
8.04   Berwick   74,000   Sq. Ft.       4,380,000   4,380,000   0.6%                                
9   Parkview at Spring Street   100,895   Sq. Ft.   176   17,750,000   17,750,000   2.5%   15,302,507   N   1/11/2016   2/11/2016   1/11/2018   2/11/2018   1/11/2026    
10   Omni Officentre   294,090   Sq. Ft.   53   15,500,000   15,500,000   2.2%   13,645,945   N   12/22/2015   2/6/2016   1/6/2019   2/6/2019   1/6/2026    
11   Desert Star Apartments   437   Units   33,181   14,500,000   14,500,000   2.0%   12,607,521   N   1/29/2016   3/6/2016   2/6/2018   3/6/2018   2/6/2026    
12   116 Inverness   214,478   Sq. Ft.   65   14,000,000   14,000,000   2.0%   14,000,000   N   1/27/2016   3/11/2016   2/11/2026       2/11/2026    
13   The Vineyard at Arlington   396   Units   34,722   13,750,000   13,750,000   1.9%   12,202,989   N   1/14/2016   3/6/2016   2/6/2019   3/6/2019   2/6/2026    
14   Auburn Glen Apartments   250   Units   54,000   13,500,000   13,500,000   1.9%   12,480,815   N   2/1/2016   3/6/2016   2/6/2021   3/6/2021   2/6/2026    
15   Beachside Resort   147   Rooms   88,621   13,100,000   13,027,345   1.8%   10,841,658   N   9/28/2015   11/1/2015       11/1/2015   10/1/2025    
16   McHenry East Center   91,227   Sq. Ft.   139   12,650,000   12,650,000   1.8%   10,988,204   N   2/19/2016   4/5/2016   3/5/2018   4/5/2018   3/5/2026    
17   Eagle Chase Apartments   156   Units   80,128   12,500,000   12,500,000   1.8%   11,290,255   N   11/17/2015   1/6/2016   12/6/2019   1/6/2020   12/6/2025    
18   Dolphin Residence Hall   277   Beds   43,592   12,075,000   12,075,000   1.7%   11,104,885   N   1/25/2016   3/6/2016   2/6/2021   3/6/2021   2/6/2026    
19   North Alabama Retail Portfolio   96,735   Sq. Ft.   121   11,750,000   11,750,000   1.6%   9,687,004   N   3/1/2016   4/6/2016       4/6/2016   3/6/2026    
19.01   Athens Shoppes   31,925   Sq. Ft.       3,629,000   3,629,000   0.5%                                
19.02   French Farms 1   30,000   Sq. Ft.       3,629,000   3,629,000   0.5%                                
19.03   Hartselle Shoppes   17,560   Sq. Ft.       1,723,000   1,723,000   0.2%                                
19.04   Eastside 2   7,500   Sq. Ft.       1,448,000   1,448,000   0.2%                                
19.05   French Farms 2   9,750   Sq. Ft.       1,321,000   1,321,000   0.2%                                
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   184   Rooms   60,598   11,150,000   11,150,000   1.6%   9,397,463   N   3/1/2016   4/6/2016       4/6/2016   3/6/2026    
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   151   Rooms   72,848   11,000,000   11,000,000   1.5%   9,117,191   N   2/18/2016   4/6/2016       4/6/2016   3/6/2026    
21.01   Country Inn & Suites   80   Rooms       6,050,000   6,050,000   0.8%                                
21.02   Comfort Inn & Suites   71   Rooms       4,950,000   4,950,000   0.7%                                
22   Rk Park Lakes   46,535   Sq. Ft.   231   10,750,000   10,750,000   1.5%   8,935,004   N   2/24/2016   4/11/2016   5/11/2016   6/11/2016   3/11/2026    
22.01   Buildings B & C   39,129   Sq. Ft.       9,494,900   9,494,900   1.3%                                
22.02   Building D   7,406   Sq. Ft.       1,255,100   1,255,100   0.2%                                
23   Plaza De Oro   93,941   Sq. Ft.   105   9,825,000   9,825,000   1.4%   8,793,177   N   1/22/2016   3/6/2016   2/6/2019   3/6/2019   2/6/2026    
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   144,298   Sq. Ft.   67   9,650,000   9,650,000   1.4%   8,745,079   N   2/11/2016   3/6/2016   2/6/2020   3/6/2020   2/6/2026    
25   River Ridge I & II   105,443   Sq. Ft.   91   9,600,000   9,576,846   1.3%   7,890,419   N   12/18/2015   2/6/2016       2/6/2016   1/6/2026    
26   Sentry Self-Storage Portfolio   146,269   Sq. Ft.   64   9,310,000   9,310,000   1.3%   8,894,741   N   1/28/2016   3/6/2016   2/6/2018   3/6/2018   2/6/2021    
26.01   Williamsburg   50,865   Sq. Ft.       3,680,000   3,680,000   0.5%                                
26.02   Newport News   43,167   Sq. Ft.       2,930,000   2,930,000   0.4%                                
26.03   Churchland   52,237   Sq. Ft.       2,700,000   2,700,000   0.4%                                
27   Outland Business Center   407,537   Sq. Ft.   23   9,250,000   9,250,000   1.3%   7,852,578   N   2/11/2016   4/1/2016   3/1/2017   4/1/2017   3/1/2026    
28   River Park Mutual Homes, Inc.   502   Units   17,131   8,600,000   8,600,000   1.2%   3,523,511   N   2/22/2016   4/1/2016       4/1/2016   3/1/2026    
29   The Grupe Building   65,224   Sq. Ft.   132   8,600,000   8,600,000   1.2%   8,600,000   N   2/1/2016   3/11/2016   2/11/2026       2/11/2026    
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   73   Rooms   110,959   8,100,000   8,100,000   1.1%   6,295,365   N   3/8/2016   4/5/2016   4/5/2016   5/5/2016   4/5/2026    
31   Northwest Plaza   131,284   Sq. Ft.   59   7,750,000   7,750,000   1.1%   6,760,849   N   11/12/2015   1/6/2016   6/6/2018   7/6/2018   12/6/2025    
32   Cherry Hill Court   69,812   Sq. Ft.   107   7,500,000   7,489,874   1.1%   6,155,833   N   1/29/2016   3/11/2016       3/11/2016   2/11/2026    
33   Ramp Creek MHC   303   Pads   23,614   7,155,000   7,155,000   1.0%   6,023,112   N   2/29/2016   4/5/2016       4/5/2016   3/5/2026    
34   Publix South Park Center   55,400   Sq. Ft.   121   6,747,000   6,730,820   0.9%   5,551,102   N   12/16/2015   2/6/2016       2/6/2016   1/6/2026    
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   92   Rooms   72,164   6,650,000   6,639,060   0.9%   5,117,834   N   2/5/2016   3/6/2016       3/6/2016   2/6/2026    
36   Edgewood Plaza   74,186   Sq. Ft.   85   6,300,000   6,300,000   0.9%   5,528,698   N   7/23/2015   9/1/2015   8/1/2018   9/1/2018   8/1/2025    
37   Bella Vista Creek Apartments   272   Units   22,763   6,200,000   6,191,629   0.9%   5,088,822   N   2/1/2016   3/6/2016       3/6/2016   2/6/2026    
38   1st Choice Storage Portfolio   87,560   Sq. Ft.   66   5,750,000   5,750,000   0.8%   5,021,793   N   2/19/2016   4/1/2016   3/1/2018   4/1/2018   3/1/2026    
38.01   1st Choice Storage - Miami   58,560   Sq. Ft.       3,905,000   3,905,000   0.5%                                
38.02   1st Choice Storage - Endicott   29,000   Sq. Ft.       1,845,000   1,845,000   0.3%                                
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   179   Pads   31,285   5,600,000   5,600,000   0.8%   4,714,106   N   2/23/2016   4/1/2016       4/1/2016   3/1/2026    
39.01   Timberstone MHP   89   Pads       2,831,000   2,831,000   0.4%                                
39.02   Stone Tree MHP   90   Pads       2,769,000   2,769,000   0.4%                                
40   Candlewood Suites Fredericksburg   88   Rooms   57,955   5,100,000   5,100,000   0.7%   3,945,638   N   2/25/2016   4/6/2016       4/6/2016   3/6/2026    
41   150 West 87th Owners Corp.   39   Units   128,205   5,000,000   5,000,000   0.7%   5,000,000   N   2/9/2016   4/1/2016   3/1/2026       3/1/2026    
42   CVS - San Antonio, TX   14,726   Sq. Ft.   312   4,600,000   4,600,000   0.6%   4,600,000   N   12/18/2015   2/11/2016   1/11/2026       1/11/2026    
43   855 E. Broadway Owners Corp.   62   Units   72,581   4,500,000   4,500,000   0.6%   4,500,000   N   1/26/2016   3/1/2016   2/1/2026       2/1/2026    
44   North Tech Business Park   86,510   Sq. Ft.   49   4,200,000   4,200,000   0.6%   3,612,659   N   12/10/2015   1/11/2016   12/11/2017   1/11/2018   12/11/2025    
45   Hampton Inn Canton   80   Rooms   49,764   4,000,000   3,981,097   0.6%   3,018,289   N   11/25/2015   1/6/2016       1/6/2016   12/6/2025    
46   Security Public Storage - Glendora   51,332   Sq. Ft.   77   3,975,000   3,964,944   0.6%   3,239,087   N   12/31/2015   2/1/2016       2/1/2016   1/1/2026    
47   Security Public Storage - Sparks   90,662   Sq. Ft.   42   3,800,000   3,790,387   0.5%   3,096,485   N   12/31/2015   2/1/2016       2/1/2016   1/1/2026    
48   Imperial Owners Corp.   92   Units   38,007   3,500,000   3,496,682   0.5%   3,092,380   N   1/4/2016   3/1/2016       3/1/2016   2/1/2026    
49   Walgreens Sheridan   14,550   Sq. Ft.   232   3,375,000   3,375,000   0.5%   3,124,329   N   2/18/2016   4/6/2016   3/6/2021   4/6/2021   3/6/2026    
50   Summerville MHP   133   Pads   25,376   3,375,000   3,375,000   0.5%   2,806,202   N   2/19/2016   4/5/2016       4/5/2016   3/5/2026    
51   Best Western Lake Charles   55   Rooms   57,909   3,200,000   3,184,999   0.4%   2,418,949   N   11/25/2015   1/6/2016       1/6/2016   12/6/2025    
52   East 10th St. Owners Corp.   33   Units   90,909   3,000,000   3,000,000   0.4%   3,000,000   N   1/11/2016   3/1/2016   2/1/2026       2/1/2026    
53   Glenwood Village MHC   235   Pads   12,766   3,000,000   3,000,000   0.4%   2,804,591   N   2/26/2016   4/1/2016       4/1/2016   3/1/2021    
54   H&H Self Storage   50,825   Sq. Ft.   59   3,000,000   2,996,166   0.4%   2,780,562   N   1/11/2016   3/1/2016       3/1/2016   2/1/2021    
55   Tara Oaks Apartments   126   Units   23,779   3,000,000   2,996,105   0.4%   2,776,091   N   2/3/2016   3/5/2016       3/5/2016   2/5/2021    
56   601 79 Owners Corp.   113   Units   26,507   3,000,000   2,995,289   0.4%   2,376,125   N   1/28/2016   3/1/2016       3/1/2016   2/1/2026    
57   Shelby Township Center   11,701   Sq. Ft.   256   3,000,000   2,992,657   0.4%   2,459,285   N   1/11/2016   2/11/2016       2/11/2016   1/11/2026    
58   Smoky Hill Plaza   33,854   Sq. Ft.   85   2,870,000   2,866,316   0.4%   2,382,359   N   1/7/2016   3/6/2016       3/6/2016   2/6/2026    
59   Picture Ranch MHP   113   Pads   23,009   2,600,000   2,600,000   0.4%   2,209,015   N   2/5/2016   3/5/2016   2/5/2017   3/5/2017   2/5/2026    
60   Austin Manor MHC   180   Pads   13,889   2,500,000   2,500,000   0.4%   1,904,390   N   2/26/2016   4/6/2016       4/6/2016   3/6/2026    
61   Jasper Center   78,140   Sq. Ft.   32   2,500,000   2,500,000   0.4%   2,080,633   N   2/26/2016   4/6/2016       4/6/2016   3/6/2026    
62   Space Place - Columbia   54,800   Sq. Ft.   43   2,345,000   2,345,000   0.3%   2,078,022   N   2/9/2016   3/6/2016   2/6/2019   3/6/2019   2/6/2026    
63   Garden Acres MHP   120   Pads   19,167   2,300,000   2,300,000   0.3%   2,002,773   N   1/27/2016   3/5/2016   2/5/2018   3/5/2018   2/5/2026    
64   33 Greene Street Corp.   10   Units   219,665   2,200,000   2,196,646   0.3%   1,755,106   N   1/29/2016   3/1/2016       3/1/2016   2/1/2026    
65   Country Inn & Suites Richmond   50   Rooms   43,000   2,150,000   2,150,000   0.3%   1,663,357   N   2/29/2016   4/6/2016       4/6/2016   3/6/2026    
66   Quality Pines MHC   97   Pads   21,649   2,100,000   2,100,000   0.3%   1,743,322   N   2/10/2016   4/1/2016       4/1/2016   3/1/2026    
67   Kroger Shops   13,440   Sq. Ft.   134   1,800,000   1,797,552   0.3%   1,474,971   N   2/11/2016   3/11/2016       3/11/2016   2/11/2026    
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   33   Units   48,348   1,600,000   1,595,480   0.2%   1,276,514   N   12/29/2015   2/1/2016       2/1/2016   1/1/2026    
69   Willow House Owners Corp.   72   Units   21,528   1,550,000   1,550,000   0.2%   1,228,594   N   2/18/2016   4/1/2016       4/1/2016   3/1/2026    
70   The Storehouse Self-Storage   72,782   Sq. Ft.   21   1,525,000   1,525,000   0.2%   1,284,009   N   3/8/2016   4/1/2016   4/1/2016   5/1/2016   4/1/2026    
71   Stewart Franklin Owners Corp.   38   Units   36,842   1,400,000   1,400,000   0.2%   1,109,697   N   2/18/2016   4/1/2016       4/1/2016   3/1/2026    
72   11194 Owners Corp.   47   Units   29,703   1,400,000   1,396,045   0.2%   1,116,950   N   12/30/2015   2/1/2016       2/1/2016   1/1/2026    
73   Walgreens Avondale   15,120   Sq. Ft.   86   1,300,000   1,300,000   0.2%   1,300,000   N   2/16/2016   4/6/2016   3/6/2026       3/6/2026    
74   Ansley South Cooperative, Inc.   54   Units   24,074   1,300,000   1,300,000   0.2%   536,618   N   2/18/2016   4/1/2016       4/1/2016   3/1/2026    
75   River Road Apartment Corp.   59   Units   20,339   1,200,000   1,200,000   0.2%   951,515   N   2/18/2016   4/1/2016       4/1/2016   3/1/2026    
76   Family Dollar- Albion   8,184   Sq. Ft.   133   1,085,000   1,085,000   0.2%   1,085,000   Y   1/20/2016   3/6/2016   2/6/2026       2/6/2026   2/6/2031
77   Family Dollar- Rural Retreat   8,305   Sq. Ft.   121   1,001,000   1,001,000   0.1%   1,001,000   Y   1/20/2016   3/6/2016   2/6/2026       2/6/2026   2/6/2031
78   Family Dollar- Mt Vernon   8,323   Sq. Ft.   109   910,000   910,000   0.1%   910,000   Y   1/20/2016   3/6/2016   2/6/2026       2/6/2026   2/6/2031
79   West 12th Street Tenants Corp.   16   Units   56,166   900,000   898,658   0.1%   721,825   N   1/8/2016   3/1/2016       3/1/2016   2/1/2026    

 

A-1-2
 

  

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES
 
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Gross Mortgage Rate   Trust Advisor
Ongoing Fee Rate
  Certificate
Administrator
Fee Rate
  Servicing Fee   CREFC® IP Royalty
License Fee Rate
  Asset Representations
Reviewer Fee Rate
  Net Mortgage Rate   Interest Accrual
Method
  Monthly P&I
Payment ($)(5)
  Amortization Type   Interest Accrual
Method During IO
  Original Term to
Maturity or ARD (Mos.)
1   Sanofi Office Complex   5.09300%   0.00590%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.07240%   Actual/360   279,702.37   Interest-only, ARD   Actual/360   60
2   WPC Self Storage IX   4.88000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.86250%   Actual/360   202,034.26   Interest-only, Balloon   Actual/360   120
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                                
2.02   Extra Space - Portland                                                
2.03   Extra Space - Greensboro                                                
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                                
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                                
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                                
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                                
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                                
2.09   CubeSmart - Avondale                                                
2.10   Extra Space - Beechnut                                                
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                                
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                                
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                                
3   225 Liberty Street   4.65700%   0.00000%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.64230%   Actual/360   159,356.72   Interest-only, Balloon   Actual/360   120
4   Business & Research Center at Garden City   5.23000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.21250%   Actual/360   203,857.27   Amortizing Balloon       120
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   5.49000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.47250%   Actual/360   161,641.10   Amortizing Balloon       120
6   Independence Marketplace   4.52100%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.50350%   Actual/360   137,142.14   Amortizing Balloon       120
7   Brier Creek Corporate Center I & II   4.96000%   0.00280%   0.00850%   0.03250%   0.00050%   0.00070%   4.91500%   Actual/360   122,907.32   Amortizing Balloon       120
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   5.00000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.98250%   Actual/360   112,625.18   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
8.01   Somersworth                                                
8.02   York                                                
8.03   Arundel                                                
8.04   Berwick                                                
9   Parkview at Spring Street   4.86000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.84250%   Actual/360   93,772.92   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
10   Omni Officentre   4.75200%   0.00280%   0.00850%   0.05250%   0.00050%   0.00070%   4.68700%   Actual/360   80,874.02   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
11   Desert Star Apartments   5.20000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.18250%   Actual/360   79,621.08   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
12   116 Inverness   4.58000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.56250%   Actual/360   54,175.46   Interest-only, Balloon   Actual/360   120
13   The Vineyard at Arlington   5.12000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.10250%   Actual/360   74,824.66   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
14   Auburn Glen Apartments   5.17000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.15250%   Actual/360   73,879.98   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
15   Beachside Resort   5.20000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.18250%   Actual/360   71,933.53   Amortizing Balloon       120
16   McHenry East Center   5.15000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.13250%   Actual/360   69,072.32   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
17   Eagle Chase Apartments   4.93500%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.91750%   Actual/360   66,607.02   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
18   Dolphin Residence Hall   4.82200%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.80450%   Actual/360   63,514.01   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
19   North Alabama Retail Portfolio   5.08400%   0.00280%   0.00850%   0.05250%   0.00050%   0.00070%   5.01900%   Actual/360   63,681.13   Amortizing Balloon       120
19.01   Athens Shoppes                                                
19.02   French Farms 1                                                
19.03   Hartselle Shoppes                                                
19.04   Eastside 2                                                
19.05   French Farms 2                                                
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   5.79000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.77250%   Actual/360   65,351.98   Amortizing Balloon       120
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   5.25000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.23250%   Actual/360   60,742.41   Amortizing Balloon       120
21.01   Country Inn & Suites                                                
21.02   Comfort Inn & Suites                                                
22   Rk Park Lakes   5.20000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.18250%   Actual/360   59,029.42   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
22.01   Buildings B & C                                                
22.02   Building D                                                
23   Plaza De Oro   5.52000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.50250%   Actual/360   55,908.62   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   5.12000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.10250%   Actual/360   52,513.31   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
25   River Ridge I & II   4.99000%   0.00280%   0.00850%   0.05250%   0.00050%   0.00070%   4.92500%   Actual/360   51,476.22   Amortizing Balloon       120
26   Sentry Self-Storage Portfolio   4.96000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.94250%   Actual/360   49,750.75   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   60
26.01   Williamsburg                                                
26.02   Newport News                                                
26.03   Churchland                                                
27   Outland Business Center   5.19000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.17250%   Actual/360   50,735.63   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
28   River Park Mutual Homes, Inc.   4.14000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   4.04750%   Actual/360   64,218.20   Amortizing Balloon       120
29   The Grupe Building   4.90000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.88250%   Actual/360   35,604.40   Interest-only, Balloon   Actual/360   120
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   6.11000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   6.09250%   Actual/360   52,734.42   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   121
31   Northwest Plaza   4.85000%   0.00280%   0.00850%   0.05250%   0.00050%   0.00070%   4.78500%   Actual/360   40,896.12   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
32   Cherry Hill Court   4.95000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.93250%   Actual/360   40,032.75   Amortizing Balloon       120
33   Ramp Creek MHC   5.75000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.73250%   Actual/360   41,754.64   Amortizing Balloon       120
34   Publix South Park Center   5.02100%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.00350%   Actual/360   36,306.00   Amortizing Balloon       120
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   5.82000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.80250%   Actual/360   42,117.34   Amortizing Balloon       120
36   Edgewood Plaza   4.60800%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.59050%   Actual/360   32,326.72   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
37   Bella Vista Creek Apartments   4.95000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.93250%   Actual/360   33,093.74   Amortizing Balloon       120
38   1st Choice Storage Portfolio   5.37000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.35250%   Actual/360   32,180.43   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
38.01   1st Choice Storage - Miami                                                
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                                
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   5.75000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.73250%   Actual/360   32,680.08   Amortizing Balloon       120
39.01   Timberstone MHP                                                
39.02   Stone Tree MHP                                                
40   Candlewood Suites Fredericksburg   5.97000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.95250%   Actual/360   32,765.91   Amortizing Balloon       120
41   150 West 87th Owners Corp.   4.06000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   3.96750%   Actual/360   17,151.62   Interest-only, Balloon   Actual/360   120
42   CVS - San Antonio, TX   4.80000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.78250%   Actual/360   18,655.56   Interest-only, Balloon   Actual/360   120
43   855 E. Broadway Owners Corp.   4.08000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   3.98750%   Actual/360   15,512.50   Interest-only, Balloon   Actual/360   120
44   North Tech Business Park   4.77000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.75250%   Actual/360   21,959.85   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
45   Hampton Inn Canton   5.25000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.23250%   Actual/360   23,969.91   Amortizing Balloon       120
46   Security Public Storage - Glendora   4.73000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.71250%   Actual/360   20,687.59   Amortizing Balloon       120
47   Security Public Storage - Sparks   4.73000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.71250%   Actual/360   19,776.82   Amortizing Balloon       120
48   Imperial Owners Corp.   4.05000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   3.95750%   Actual/360   14,736.87   Amortizing Balloon       120
49   Walgreens Sheridan   5.25000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.23250%   Actual/360   18,636.87   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
50   Summerville MHP   5.35000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.33250%   Actual/360   18,846.46   Amortizing Balloon       120
51   Best Western Lake Charles   5.30000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.28250%   Actual/360   19,270.44   Amortizing Balloon       120
52   East 10th St. Owners Corp.   4.12000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   4.02750%   Actual/360   10,443.06   Interest-only, Balloon   Actual/360   120
53   Glenwood Village MHC   5.95000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.93250%   Actual/360   17,890.19   Amortizing Balloon       60
54   H&H Self Storage   5.33000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.31250%   Actual/360   16,715.07   Amortizing Balloon       60
55   Tara Oaks Apartments   5.22000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.20250%   Actual/360   16,510.41   Amortizing Balloon       60
56   601 79 Owners Corp.   3.92000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   3.82750%   Actual/360   14,184.44   Amortizing Balloon       120
57   Shelby Township Center   4.91000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.89250%   Actual/360   15,940.04   Amortizing Balloon       120
58   Smoky Hill Plaza   5.30000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.28250%   Actual/360   15,937.24   Amortizing Balloon       120
59   Picture Ranch MHP   5.23000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.21250%   Actual/360   14,325.11   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
60   Austin Manor MHC   5.52000%   0.00280%   0.00850%   0.08250%   0.00050%   0.00070%   5.42500%   Actual/360   15,382.06   Amortizing Balloon       120
61   Jasper Center   5.38000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.36250%   Actual/360   14,007.07   Amortizing Balloon       120
62   Space Place - Columbia   5.05000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.03250%   Actual/360   12,660.22   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
63   Garden Acres MHP   5.26000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.24250%   Actual/360   12,714.93   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   120
64   33 Greene Street Corp.   4.12000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   4.02750%   Actual/360   10,655.90   Amortizing Balloon       120
65   Country Inn & Suites Richmond   5.97000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.95250%   Actual/360   13,813.08   Amortizing Balloon       120
66   Quality Pines MHC   5.30000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.28250%   Actual/360   11,661.40   Amortizing Balloon       120
67   Kroger Shops   4.90000%   0.00280%   0.00850%   0.08250%   0.00050%   0.00070%   4.80500%   Actual/360   9,553.08   Amortizing Balloon       120
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   4.12000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   4.02750%   Actual/360   7,749.75   Amortizing Balloon       120
69   Willow House Owners Corp.   3.94000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   3.84750%   Actual/360   7,346.42   Amortizing Balloon       120
70   The Storehouse Self-Storage   5.76000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.74250%   Actual/360   8,909.18   Interest-only, Amortizing Balloon   Actual/360   121
71   Stewart Franklin Owners Corp.   3.94000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   3.84750%   Actual/360   6,635.48   Amortizing Balloon       120
72   11194 Owners Corp.   4.12000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   4.02750%   Actual/360   6,781.03   Amortizing Balloon       120
73   Walgreens Avondale   4.68000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   4.66250%   Actual/360   5,140.42   Interest-only, Balloon   Actual/360   120
74   Ansley South Cooperative, Inc.   4.30000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   4.20750%   Actual/360   9,812.55   Amortizing Balloon       120
75   River Road Apartment Corp.   3.95000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   3.85750%   Actual/360   5,694.45   Amortizing Balloon       120
76   Family Dollar- Albion   5.24000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.22250%   Actual/360   4,803.64   Interest-only, ARD   Actual/360   120
77   Family Dollar- Rural Retreat   5.36000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.34250%   Actual/360   4,533.23   Interest-only, ARD   Actual/360   120
78   Family Dollar- Mt Vernon   5.47000%   0.00280%   0.00850%   0.00500%   0.00050%   0.00070%   5.45250%   Actual/360   4,205.70   Interest-only, ARD   Actual/360   120
79   West 12th Street Tenants Corp.   4.27000%   0.00280%   0.00850%   0.08000%   0.00050%   0.00070%   4.17750%   Actual/360   4,438.00   Amortizing Balloon       120

  

A-1-3
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES
 
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Remaining Term to
Maturity or ARD (Mos.)
  Original IO
Period (Mos.)
  Remaining IO
Period (Mos.)
  Original Amort
Term (Mos.)
  Remaining Amort
Term (Mos.)
  Seasoning   Prepayment Provisions   Grace Period
Default (Days)
  Grace Period
Late (Days)(5)
  Appraised
Value ($)(6)
  Appraisal
Date(6)
  Coop -Rental Value   Coop - LTV as Rental
1   Sanofi Office Complex   58   60   58   0   0   2   L(26),D(30),O(4)   0   0   272,800,000   11/24/2015        
2   WPC Self Storage IX   119   120   119   0   0   1   L(25),D(91),O(4)   0   5   74,880,000   Various        
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                       10,700,000   11/17/2015        
2.02   Extra Space - Portland                                       10,760,000   12/11/2015        
2.03   Extra Space - Greensboro                                       5,900,000   11/17/2015        
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                       5,000,000   11/17/2015        
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                       5,400,000   11/17/2015        
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                       4,860,000   11/17/2015        
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                       5,450,000   11/17/2015        
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                       5,100,000   11/13/2015        
2.09   CubeSmart - Avondale                                       5,600,000   12/2/2015        
2.10   Extra Space - Beechnut                                       5,200,000   11/12/2015        
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                       4,810,000   11/12/2015        
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                       4,000,000   11/17/2015        
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                       2,100,000   11/17/2015        
3   225 Liberty Street   119   120   119   0   0   1   L(25),D(89),O(6)   0   0   1,400,000,000   10/20/2015        
4   Business & Research Center at Garden City   120   0   0   360   360   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   57,700,000   12/18/2015        
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   118   0   0   360   358   2   L(26),D(91),O(3)   0   0   42,100,000   11/5/2015        
6   Independence Marketplace   117   0   0   360   357   3   L(27),D(88),O(5)   0   0   39,000,000   10/21/2015        
7   Brier Creek Corporate Center I & II   117   0   0   360   357   3   L(27),D(89),O(4)   0   5   31,425,000   10/15/2015        
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   119   36   35   360   360   1   L(25),D(91),O(4)   0   0   30,290,000   12/18/2015        
8.01   Somersworth                                       8,760,000   12/18/2015        
8.02   York                                       7,150,000   12/18/2015        
8.03   Arundel                                       6,300,000   12/18/2015        
8.04   Berwick                                       5,870,000   12/18/2015        
9   Parkview at Spring Street   118   24   22   360   360   2   L(26),D(90),O(4)   0   5   27,300,000   12/14/2015        
10   Omni Officentre   118   36   34   360   360   2   L(26),D(89),O(5)   0   0   24,000,000   10/30/2015        
11   Desert Star Apartments   119   24   23   360   360   1   L(5),GRTR 1% or YM(111),O(4)   0   0   23,000,000   10/22/2015        
12   116 Inverness   119   120   119   0   0   1   L(25),D(91),O(4)   0   5   36,100,000   12/2/2015        
13   The Vineyard at Arlington   119   36   35   360   360   1   L(23),GRTR 1% or YM(93),O(4)   0   0   19,460,000   10/21/2015        
14   Auburn Glen Apartments   119   60   59   360   360   1   L(25),D(90),O(5)   0   0   21,500,000   1/15/2017        
15   Beachside Resort   115   0   0   360   355   5   L(23),GRTR 1% or YM(93),O(4)   5   0   23,900,000   8/1/2015        
16   McHenry East Center   120   24   24   360   360   0   L(24),D(93),O(3)   0   0   17,600,000   12/23/2015        
17   Eagle Chase Apartments   117   48   45   360   360   3   L(27),D(90),O(3)   0   0   16,100,000   10/8/2015        
18   Dolphin Residence Hall   119   60   59   360   360   1   L(25),D(88),O(7)   0   0   20,000,000   12/31/2015        
19   North Alabama Retail Portfolio   120   0   0   360   360   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   15,875,000   Various        
19.01   Athens Shoppes                                       4,950,000   1/15/2016        
19.02   French Farms 1                                       4,800,000   2/19/2016        
19.03   Hartselle Shoppes                                       2,350,000   1/15/2016        
19.04   Eastside 2                                       1,975,000   1/15/2016        
19.05   French Farms 2                                       1,800,000   1/15/2016        
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   120   0   0   360   360   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   17,100,000   1/11/2016        
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   120   0   0   360   360   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   17,900,000   12/15/2015        
21.01   Country Inn & Suites                                       9,900,000   12/15/2015        
21.02   Comfort Inn & Suites                                       8,000,000   12/15/2015        
22   Rk Park Lakes   120   2   2   360   360   0   L(24),D(92),O(4)   0   5   17,990,000   Various        
22.01   Buildings B & C                                       15,770,000   7/1/2016        
22.02   Building D                                       2,220,000   4/1/2016        
23   Plaza De Oro   119   36   35   360   360   1   L(23),GRTR 1% or YM(93),O(4)   0   0   13,350,000   12/22/2015        
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   119   48   47   360   360   1   L(25),D(91),O(4)   0   0   14,200,000   1/12/2016        
25   River Ridge I & II   118   0   0   360   358   2   L(26),D(89),O(5)   0   0   14,000,000   11/10/2015        
26   Sentry Self-Storage Portfolio   59   24   23   360   360   1   L(25),D(31),O(4)   0   0   15,060,000   12/16/2015        
26.01   Williamsburg                                       5,490,000   12/16/2015        
26.02   Newport News                                       4,330,000   12/16/2015        
26.03   Churchland                                       4,160,000   12/16/2015        
27   Outland Business Center   120   12   12   360   360   0   L(24),D(93),O(3)   0   0   13,300,000   1/5/2016        
28   River Park Mutual Homes, Inc.   120   0   0   180   180   0   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   129,000,000   9/17/2015   154,000,000   5.6%
29   The Grupe Building   119   120   119   0   0   1   L(25),D(91),O(4)   0   5   15,800,000   12/11/2015        
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   121   1   1   300   300   0   L(24),D(94),O(3)   0   0   12,270,000   12/17/2015        
31   Northwest Plaza   117   30   27   360   360   3   L(27),D(89),O(4)   0   0   11,800,000   10/2/2015        
32   Cherry Hill Court   119   0   0   360   359   1   L(25),D(91),O(4)   0   5   10,500,000   12/19/2015        
33   Ramp Creek MHC   120   0   0   360   360   0   L(24),D(93),O(3)   0   0   9,540,000   1/20/2016        
34   Publix South Park Center   118   0   0   360   358   2   L(26),D(91),O(3)   0   0   9,540,000   10/27/2015        
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   119   0   0   300   299   1   L(25),D(91),O(4)   0   0   9,900,000   12/29/2015        
36   Edgewood Plaza   113   36   29   360   360   7   L(31),D(86),O(3)   0   0   8,400,000   6/3/2015        
37   Bella Vista Creek Apartments   119   0   0   360   359   1   L(25),D(91),O(4)   0   0   11,760,000   10/22/2015        
38   1st Choice Storage Portfolio   120   24   24   360   360   0   L(24),D(93),O(3)   0   0   8,060,000   Various        
38.01   1st Choice Storage - Miami                                       5,600,000   11/17/2015        
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                       2,460,000   11/13/2015        
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   120   0   0   360   360   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   8,210,000   1/12/2016        
39.01   Timberstone MHP                                       4,150,000   1/12/2016        
39.02   Stone Tree MHP                                       4,060,000   1/12/2016        
40   Candlewood Suites Fredericksburg   120   0   0   300   300   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   7,500,000   10/27/2015        
41   150 West 87th Owners Corp.   120   120   120   0   0   0   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   50,600,000   12/23/2015   17,900,000   27.9%
42   CVS - San Antonio, TX   118   120   118   0   0   2   L(26),D(90),O(4)   0   5   7,820,000   10/20/2015        
43   855 E. Broadway Owners Corp.   119   120   119   0   0   1   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   16,460,000   8/7/2015   13,100,000   34.4%
44   North Tech Business Park   117   24   21   360   360   3   L(27),D(89),O(4)   0   5   6,300,000   11/9/2015        
45   Hampton Inn Canton   117   0   0   300   297   3   L(27),D(89),O(4)   0   0   5,800,000   8/31/2015        
46   Security Public Storage - Glendora   118   0   0   360   358   2   L(26),GRTR 1% or YM or D(87),O(7)   5   5   8,400,000   11/7/2015        
47   Security Public Storage - Sparks   118   0   0   360   358   2   L(26),GRTR 1% or YM or D(87),O(7)   5   5   7,300,000   11/6/2015        
48   Imperial Owners Corp.   119   0   0   480   479   1   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   16,220,000   11/25/2015   13,500,000   25.9%
49   Walgreens Sheridan   120   60   60   360   360   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   4,730,000   12/17/2015        
50   Summerville MHP   120   0   0   360   360   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   4,580,000   12/28/2015        
51   Best Western Lake Charles   117   0   0   300   297   3   L(27),D(90),O(3)   0   0   6,000,000   10/13/2015        
52   East 10th St. Owners Corp.   119   120   119   0   0   1   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   48,300,000   11/20/2015   17,900,000   16.8%
53   Glenwood Village MHC   60   0   0   360   360   0   L(24),D(33),O(3)   0   0   5,000,000   2/18/2016        
54   H&H Self Storage   59   0   0   360   359   1   L(25),D(32),O(3)   0   0   4,050,000   8/25/2015        
55   Tara Oaks Apartments   59   0   0   360   359   1   L(25),GRTR 1% or YM(32),O(3)   0   0   4,000,000   11/10/2015        
56   601 79 Owners Corp.   119   0   0   360   359   1   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   29,170,000   12/9/2015   20,600,000   14.5%
57   Shelby Township Center   118   0   0   360   358   2   L(26),D(87),O(7)   0   5   4,010,000   11/4/2015        
58   Smoky Hill Plaza   119   0   0   360   359   1   L(25),GRTR 1% or YM(91),O(4)   0   0   4,900,000   11/24/2015        
59   Picture Ranch MHP   119   12   11   360   360   1   L(25),D(92),O(3)   0   0   3,590,000   1/5/2016        
60   Austin Manor MHC   120   0   0   300   300   0   L(23),GRTR 1% or YM(93),O(4)   0   0   4,290,000   1/15/2016        
61   Jasper Center   120   0   0   360   360   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   3,900,000   11/16/2015        
62   Space Place - Columbia   119   36   35   360   360   1   L(25),D(91),O(4)   0   0   3,250,000   12/7/2015        
63   Garden Acres MHP   119   24   23   360   360   1   L(25),D(91),O(4)   0   0   3,440,000   11/12/2015        
64   33 Greene Street Corp.   119   0   0   360   359   1   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   47,800,000   12/18/2015   31,200,000   7.0%
65   Country Inn & Suites Richmond   120   0   0   300   300   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   4,800,000   1/1/2017        
66   Quality Pines MHC   120   0   0   360   360   0   L(24),D(93),O(3)   0   0   2,930,000   1/7/2016        
67   Kroger Shops   119   0   0   360   359   1   L(25),D(91),O(4)   0   5   2,750,000   11/17/2015        
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   118   0   0   360   358   2   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   75,617,000   11/6/2015   35,600,000   4.5%
69   Willow House Owners Corp.   120   0   0   360   360   0   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   15,580,000   12/8/2015   12,800,000   12.1%
70   The Storehouse Self-Storage   121   1   1   360   360   0   L(24),D(94),O(3)   0   0   2,300,000   1/14/2016        
71   Stewart Franklin Owners Corp.   120   0   0   360   360   0   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   13,100,000   12/21/2015   12,500,000   11.2%
72   11194 Owners Corp.   118   0   0   360   358   2   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   29,250,000   12/9/2015   19,600,000   7.1%
73   Walgreens Avondale   120   120   120   0   0   0   L(24),D(92),O(4)   0   0   5,100,000   12/15/2015        
74   Ansley South Cooperative, Inc.   120   0   0   180   180   0   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   3,100,000   12/4/2015   3,100,000   41.9%
75   River Road Apartment Corp.   120   0   0   360   360   0   GRTR 1% or YM(83),1%(33),O(4)   10   10   6,750,000   1/5/2016   6,000,000   20.0%
76   Family Dollar- Albion   119   120   119   0   0   1   YM(25),YM or D(88),O(7)   0   0   1,550,000   10/12/2015        
77   Family Dollar- Rural Retreat   119   120   119   0   0   1   YM(25),YM or D(88),O(7)   0   0   1,430,000   10/12/2015        
78   Family Dollar- Mt Vernon   119   120   119   0   0   1   YM(25),YM or D(88),O(7)   0   0   1,300,000   10/12/2015        
79   West 12th Street Tenants Corp.   119   0   0   360   359   1   GRTR 1% or YM(113),1%(3),O(4)   10   10   13,600,000   12/7/2015   8,800,000   10.2%

 

A-1-4
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES
 
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Coop - Unsold Percent   Coop - Sponsor Units   Coop - Investor Units   Coop - Coop Units   Coop - Sponsor/
Investor Carry
  Coop - Committed
Secondary Debt
  U/W NOI
DSCR (x)(4)
  U/W NCF
DSCR (x)(4)
  Cut-off Date
LTV Ratio(4)(5)(6)
  LTV Ratio at Maturity
or ARD(4)(5)(6)
  Cut-off Date U/W
NOI Debt Yield(4)
  Cut-off Date U/W
NCF Debt Yield(4)
1   Sanofi Office Complex                           2.61   2.60   45.8%   45.8%   13.5%   13.4%
2   WPC Self Storage IX                           1.82   1.76   65.4%   65.4%   9.0%   8.7%
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                                
2.02   Extra Space - Portland                                                
2.03   Extra Space - Greensboro                                                
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                                
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                                
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                                
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                                
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                                
2.09   CubeSmart - Avondale                                                
2.10   Extra Space - Beechnut                                                
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                                
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                                
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                                
3   225 Liberty Street                           3.39   3.13   32.8%   32.8%   16.0%   14.8%
4   Business & Research Center at Garden City                           1.33   1.29   64.1%   53.1%   8.8%   8.5%
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter                           1.82   1.56   67.5%   56.5%   12.4%   10.6%
6   Independence Marketplace                           1.66   1.55   69.0%   56.0%   10.2%   9.5%
7   Brier Creek Corporate Center I & II                           1.50   1.35   72.9%   60.1%   9.7%   8.7%
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio                           1.50   1.47   69.3%   61.3%   9.7%   9.5%
8.01   Somersworth                                                
8.02   York                                                
8.03   Arundel                                                
8.04   Berwick                                                
9   Parkview at Spring Street                           1.47   1.26   65.0%   56.1%   9.3%   8.0%
10   Omni Officentre                           2.29   1.90   64.6%   56.9%   14.3%   11.9%
11   Desert Star Apartments                           1.50   1.38   63.0%   54.8%   9.9%   9.1%
12   116 Inverness                           3.90   3.06   38.8%   38.8%   18.1%   14.2%
13   The Vineyard at Arlington                           1.62   1.51   70.7%   62.7%   10.6%   9.9%
14   Auburn Glen Apartments                           1.39   1.32   62.8%   58.1%   9.1%   8.7%
15   Beachside Resort                           2.00   1.82   54.5%   45.4%   13.3%   12.1%
16   McHenry East Center                           1.33   1.26   71.9%   62.4%   8.7%   8.3%
17   Eagle Chase Apartments                           1.35   1.30   77.6%   70.1%   8.6%   8.3%
18   Dolphin Residence Hall                           1.53   1.53   60.4%   55.5%   9.6%   9.6%
19   North Alabama Retail Portfolio                           1.63   1.54   74.0%   61.0%   10.6%   10.0%
19.01   Athens Shoppes                                                
19.02   French Farms 1                                                
19.03   Hartselle Shoppes                                                
19.04   Eastside 2                                                
19.05   French Farms 2                                                
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield                           1.92   1.65   65.2%   55.0%   13.5%   11.6%
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo                           2.51   2.26   61.5%   50.9%   16.7%   15.0%
21.01   Country Inn & Suites                                                
21.02   Comfort Inn & Suites                                                
22   Rk Park Lakes                           1.47   1.38   59.8%   49.7%   9.7%   9.1%
22.01   Buildings B & C                                                
22.02   Building D                                                
23   Plaza De Oro                           1.38   1.27   73.6%   65.9%   9.5%   8.7%
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega                           1.20   1.20   68.0%   61.6%   7.8%   7.8%
25   River Ridge I & II                           1.69   1.43   68.4%   56.4%   10.9%   9.2%
26   Sentry Self-Storage Portfolio                           1.51   1.50   61.8%   59.1%   9.7%   9.6%
26.01   Williamsburg                                                
26.02   Newport News                                                
26.03   Churchland                                                
27   Outland Business Center                           1.70   1.43   69.5%   59.0%   11.2%   9.4%
28   River Park Mutual Homes, Inc.   0.0%   0   0   0           12.63   12.63   6.7%   2.7%   113.2%   113.2%
29   The Grupe Building                           2.23   1.95   54.4%   54.4%   11.1%   9.7%
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia                           1.66   1.50   66.0%   51.3%   12.9%   11.7%
31   Northwest Plaza                           1.96   1.65   65.7%   57.3%   12.4%   10.4%
32   Cherry Hill Court                           1.62   1.49   71.3%   58.6%   10.4%   9.6%
33   Ramp Creek MHC                           1.41   1.38   75.0%   63.1%   9.8%   9.6%
34   Publix South Park Center                           1.25   1.20   70.6%   58.2%   8.1%   7.8%
35   Hilton Garden Inn Chesapeake                           1.74   1.51   67.1%   51.7%   13.2%   11.5%
36   Edgewood Plaza                           1.63   1.40   75.0%   65.8%   10.1%   8.6%
37   Bella Vista Creek Apartments                           1.98   1.81   52.6%   43.3%   12.7%   11.6%
38   1st Choice Storage Portfolio                           1.33   1.30   71.3%   62.3%   9.0%   8.7%
38.01   1st Choice Storage - Miami                                                
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                                
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP                           1.52   1.50   68.2%   57.4%   10.7%   10.5%
39.01   Timberstone MHP                                                
39.02   Stone Tree MHP                                                
40   Candlewood Suites Fredericksburg                           1.51   1.34   68.0%   52.6%   11.7%   10.4%
41   150 West 87th Owners Corp.   30.8%   12   0   0   (181,172)   500,000   4.78   4.78   9.9%   9.9%   19.7%   19.7%
42   CVS - San Antonio, TX                           1.76   1.75   58.8%   58.8%   8.6%   8.5%
43   855 E. Broadway Owners Corp.   11.3%   6   0   1   (27,888)   500,000   5.27   5.27   27.3%   27.3%   21.8%   21.8%
44   North Tech Business Park                           1.61   1.43   66.7%   57.3%   10.1%   9.0%
45   Hampton Inn Canton                           1.83   1.63   68.6%   52.0%   13.2%   11.8%
46   Security Public Storage - Glendora                           1.92   1.88   47.2%   38.6%   12.0%   11.8%
47   Security Public Storage - Sparks                           1.68   1.61   51.9%   42.4%   10.5%   10.1%
48   Imperial Owners Corp.   0.0%   0   0   0       500,000   4.96   4.96   21.6%   19.1%   25.1%   25.1%
49   Walgreens Sheridan                           1.20   1.20   71.4%   66.1%   7.9%   7.9%
50   Summerville MHP                           1.46   1.43   73.7%   61.3%   9.8%   9.6%
51   Best Western Lake Charles                           2.25   2.04   53.1%   40.3%   16.3%   14.8%
52   East 10th St. Owners Corp.   6.1%   2   0   0   12,552   500,000   9.63   9.63   6.2%   6.2%   40.2%   40.2%
53   Glenwood Village MHC                           1.76   1.70   60.0%   56.1%   12.6%   12.2%
54   H&H Self Storage                           1.34   1.31   74.0%   68.7%   9.0%   8.7%
55   Tara Oaks Apartments                           1.53   1.38   74.9%   69.4%   10.2%   9.1%
56   601 79 Owners Corp.   36.3%   41   0   0   268,589   300,000   7.28   7.28   10.3%   8.1%   41.4%   41.4%
57   Shelby Township Center                           1.52   1.40   74.6%   61.3%   9.7%   9.0%
58   Smoky Hill Plaza                           1.99   1.79   58.5%   48.6%   13.3%   12.0%
59   Picture Ranch MHP                           1.34   1.30   72.4%   61.5%   8.8%   8.6%
60   Austin Manor MHC                           1.45   1.40   58.3%   44.4%   10.7%   10.4%
61   Jasper Center                           1.79   1.58   64.1%   53.3%   12.0%   10.6%
62   Space Place - Columbia                           1.57   1.56   72.2%   63.9%   10.2%   10.1%
63   Garden Acres MHP                           1.54   1.50   66.9%   58.2%   10.2%   9.9%
64   33 Greene Street Corp.   0.0%   0   0   0           16.07   16.07   4.6%   3.7%   93.5%   93.5%
65   Country Inn & Suites Richmond                           1.85   1.64   44.8%   34.7%   14.3%   12.6%
66   Quality Pines MHC                           1.43   1.40   71.7%   59.5%   9.5%   9.3%
67   Kroger Shops                           1.75   1.67   65.4%   53.6%   11.2%   10.6%
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   0.0%   0   0   0       200,000   25.87   25.87   2.1%   1.7%   150.8%   150.8%
69   Willow House Owners Corp.   4.2%   3   0   0   3,234   500,000   8.71   8.71   9.9%   7.9%   49.6%   49.6%
70   The Storehouse Self-Storage                           1.64   1.53   66.3%   55.8%   11.5%   10.7%
71   Stewart Franklin Owners Corp.   0.0%   0   0   0       500,000   10.19   10.19   10.7%   8.5%   57.9%   57.9%
72   11194 Owners Corp.   34.0%   16   0   0   205,181   500,000   14.44   14.44   4.8%   3.8%   84.2%   84.2%
73   Walgreens Avondale                           5.18   5.18   25.5%   25.5%   24.6%   24.6%
74   Ansley South Cooperative, Inc.   0.0%   0   0   0           2.25   2.25   41.9%   17.3%   20.4%   20.4%
75   River Road Apartment Corp.   5.1%   3   0   0   (1,914)   500,000   5.71   5.71   17.8%   14.1%   32.5%   32.5%
76   Family Dollar- Albion                           1.64   1.62   70.0%   70.0%   8.7%   8.6%
77   Family Dollar- Rural Retreat                           1.59   1.57   70.0%   70.0%   8.7%   8.5%
78   Family Dollar- Mt Vernon                           1.56   1.54   70.0%   70.0%   8.7%   8.5%
79   West 12th Street Tenants Corp.   6.3%   1   0   0   NAV   150,000   9.93   9.93   6.6%   5.3%   58.9%   58.9%

 

A-1-5
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES
 
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   U/W
Revenues ($)
  U/W
Expenses ($)
  U/W Net
Operating Income ($)
  U/W
Replacement ($)
  U/W
TI/LC ($)
  U/W
Net Cash Flow ($)
  Occupancy
Rate(2)(7)
  Occupancy
as-of Date
  U/W Hotel ADR   U/W Hotel
RevPAR
  Most Recent Period   Most Recent
Revenues ($)
  Most Recent
Expenses ($)
1   Sanofi Office Complex   17,336,962   520,109   16,816,853   47,203   0   16,769,651   100.0%   3/1/2016           TTM 9/30/2015   18,778,333   563,350
2   WPC Self Storage IX   7,822,383   3,403,617   4,418,766   140,733   0   4,278,033   83.0%   Various           Various   8,060,626   2,873,164
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach   1,123,186   479,827   643,359   21,213   0   622,145   79.5%   1/19/2016           TTM 9/30/2015   1,099,873   338,616
2.02   Extra Space - Portland   792,556   246,536   546,020   5,657   0   540,362   97.3%   11/30/2015           TTM 10/31/2015   792,556   163,211
2.03   Extra Space - Greensboro   661,211   290,106   371,106   17,856   0   353,250   61.2%   10/31/2015           TTM 10/31/2015   686,002   359,278
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive   557,294   212,871   344,423   9,017   0   335,406   88.5%   11/11/2015           TTM 9/30/2015   585,597   151,449
2.05   CubeSmart - Mesa Street   549,024   209,225   339,799   10,070   0   329,729   95.5%   11/11/2015           TTM 10/31/2015   592,393   163,481
2.06   CubeSmart - Clark Drive   625,321   263,490   361,831   14,567   0   347,264   79.5%   11/11/2015           TTM 10/31/2015   648,403   206,014
2.07   CubeSmart - Diana Drive   538,664   211,057   327,607   10,695   0   316,912   91.2%   11/11/2015           TTM 10/31/2015   569,215   157,754
2.08   CubeSmart - Kissimmee   561,649   256,603   305,046   11,187   0   293,859   92.5%   11/13/2015           TTM 8/31/2015   580,408   204,532
2.09   CubeSmart - Avondale   539,380   231,829   307,551   8,912   0   298,639   77.9%   11/16/2015           TTM 10/31/2015   554,633   265,007
2.10   Extra Space - Beechnut   587,718   325,203   262,515   9,689   0   252,826   84.7%   11/13/2015           TTM 10/31/2015   617,098   211,879
2.11   CubeSmart - Rankin Road   589,497   344,507   244,990   8,985   0   236,005   85.4%   10/31/2015           TTM 10/31/2015   602,854   383,250
2.12   CubeSmart - Montana Ave   417,153   183,500   233,653   7,359   0   226,295   92.3%   11/11/2015           TTM 10/31/2015   438,831   145,067
2.13   CubeSmart - James Watt Drive   279,729   148,862   130,867   5,524   0   125,343   83.4%   11/13/2015           TTM 9/30/2015   292,763   123,627
3   225 Liberty Street   132,184,800   58,709,263   73,475,537   485,503   5,143,565   67,846,470   93.5%   1/31/2016           NAV   NAV   NAV
4   Business & Research Center at Garden City   5,101,942   1,858,690   3,243,252   37,424   46,780   3,159,049   100.0%   2/9/2016           Actual 2015   5,028,119   1,754,202
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   12,723,113   9,195,095   3,528,018   508,925   0   3,019,093   83.5%   2/29/2016   146   116   TTM 2/29/2016   13,162,166   9,212,911
6   Independence Marketplace   4,115,336   1,379,410   2,735,926   35,662   155,539   2,544,725   100.0%   11/1/2015           TTM 9/30/2015   3,982,460   1,330,952
7   Brier Creek Corporate Center I & II   3,617,568   1,405,159   2,212,410   36,191   180,878   1,995,340   94.0%   11/12/2015           Actual 2015   4,218,655   1,560,509
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   2,777,248   748,765   2,028,483   40,204   0   1,988,278   90.6%   1/1/2016           Actual 2015   2,630,813   604,971
8.01   Somersworth   937,337   295,378   641,959   14,063   0   627,896   97.5%   1/1/2016           Actual 2015   939,107   249,679
8.02   York   694,648   182,341   512,307   12,413   0   499,894   99.5%   1/1/2016           Actual 2015   677,975   148,416
8.03   Arundel   616,130   158,016   458,114   7,068   0   451,046   96.3%   1/1/2016           Actual 2015   609,208   125,629
8.04   Berwick   529,134   113,031   416,102   6,660   0   409,442   69.4%   1/1/2016           Actual 2015   404,523   81,247
9   Parkview at Spring Street   3,009,019   1,354,620   1,654,399   20,179   213,684   1,420,536   98.3%   12/4/2015           TTM 11/30/2015   2,666,667   1,391,686
10   Omni Officentre   4,178,366   1,959,536   2,218,830   73,523   298,193   1,847,115   81.0%   11/4/2015           TTM 9/30/2015   3,574,958   1,953,611
11   Desert Star Apartments   2,529,753   1,099,771   1,429,982   109,250   0   1,320,732   96.3%   1/13/2016           Actual 2015   2,368,934   938,145
12   116 Inverness   4,700,168   2,164,255   2,535,913   42,896   505,966   1,987,051   88.3%   11/30/2015           Actual 2015   3,895,792   1,887,445
13   The Vineyard at Arlington   2,880,459   1,428,336   1,452,123   95,436   0   1,356,687   92.9%   3/2/2016           TTM 2/29/2016   2,766,317   1,408,641
14   Auburn Glen Apartments   2,297,211   1,062,223   1,234,989   62,500   0   1,172,489   96.4%   1/15/2016           Actual 2015   2,252,784   1,041,344
15   Beachside Resort   3,978,279   2,249,346   1,728,933   159,131   0   1,569,802   52.4%   12/31/2015   137   72   Actual 2015   3,978,279   2,137,584
16   McHenry East Center   1,632,286   528,637   1,103,649   13,537   45,124   1,044,988   100.0%   2/16/2016           Actual 2015   1,707,952   432,589
17   Eagle Chase Apartments   1,818,224   742,031   1,076,193   39,000   0   1,037,193   92.3%   8/24/2015           TTM 8/31/2015   1,746,509   743,948
18   Dolphin Residence Hall   1,193,594   30,092   1,163,502   0   0   1,163,502   100.0%   12/31/2015           Annualized 2 9/30/2015   1,224,199   0
19   North Alabama Retail Portfolio   1,501,602   253,111   1,248,491   19,347   54,945   1,174,199   92.9%   12/30/2015           Actual 2015   1,300,689   190,737
19.01   Athens Shoppes   432,501   66,580   365,921   6,385   12,557   346,979   84.2%   12/30/2015           Actual 2015   301,021   36,044
19.02   French Farms 1   469,162   89,309   379,852   6,000   22,380   351,473   94.0%   12/30/2015           Actual 2015   408,403   76,681
19.03   Hartselle Shoppes   236,456   43,346   193,110   3,512   7,845   181,754   100.0%   12/30/2015           Actual 2015   241,272   39,312
19.04   Eastside 2   179,440   23,574   155,867   1,500   3,748   150,619   100.0%   12/30/2015           Actual 2015   177,993   15,993
19.05   French Farms 2   184,043   30,303   153,741   1,950   8,416   143,374   100.0%   12/30/2015           Actual 2015   172,000   22,707
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   5,170,034   3,666,339   1,503,694   206,801   0   1,296,893   67.0%   1/31/2016   108   72   TTM 1/31/2016   5,170,034   3,725,440
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   4,550,082   2,718,289   1,831,794   182,003   0   1,649,791   88.4%   12/31/2015   97   81   Actual 2015   4,628,045   2,770,311
21.01   Country Inn & Suites   2,408,174   1,404,992   1,003,182   96,327   0   906,855   85.8%   12/31/2015   99   80   Actual 2015   2,432,764   1,433,264
21.02   Comfort Inn & Suites   2,141,908   1,313,296   828,612   85,676   0   742,936   91.3%   12/31/2015   96   82   Actual 2015   2,195,281   1,337,046
22   Rk Park Lakes   1,499,496   459,523   1,039,972   6,293   53,794   979,885   100.0%   Various           Various   1,295,285   440,232
22.01   Buildings B & C   1,250,270   351,473   898,796   4,812   44,575   849,409   100.0%   1/24/2016           Actual 2015   1,189,001   317,300
22.02   Building D   249,226   108,050   141,176   1,481   9,219   130,476   100.0%   12/31/2015           Annualized 11 11/30/2015   106,284   122,932
23   Plaza De Oro   1,446,667   517,918   928,749   14,091   63,014   851,644   89.8%   1/21/2016           Actual 2015   1,367,613   518,238
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   773,489   18,475   755,014   0   0   755,014   100.0%   3/1/2016           Actual 2015   781,302   18,506
25   River Ridge I & II   1,861,347   817,420   1,043,927   21,089   137,599   885,239   96.9%   3/8/2016           TTM 10/31/2015   1,851,236   817,117
26   Sentry Self-Storage Portfolio   1,345,430   441,211   904,219   7,300   0   896,919   98.7%   12/17/2015           Actual 2015   1,406,107   367,751
26.01   Williamsburg   478,932   116,877   362,056   3,052   0   359,004   100.0%   12/17/2015           Actual 2015   503,903   94,013
26.02   Newport News   446,380   165,112   281,268   2,158   0   279,110   96.7%   12/17/2015           Actual 2015   468,831   140,343
26.03   Churchland   420,118   159,223   260,895   2,089   0   258,806   99.0%   12/17/2015           Actual 2015   433,374   133,395
27   Outland Business Center   1,628,146   594,550   1,033,596   85,583   79,734   868,279   94.4%   1/1/2016           Actual 2015   1,560,231   555,684
28   River Park Mutual Homes, Inc.   14,456,238   4,719,750   9,736,488   138,050   0   9,736,488   94.0%   9/17/2015                    
29   The Grupe Building   1,636,486   683,266   953,220   25,437   93,244   834,539   95.2%   11/30/2015           TTM 10/31/2015   2,077,385   674,072
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   2,435,957   1,387,675   1,048,282   97,438   0   950,844   81.7%   1/15/2016   114   91   Actual 2015   2,573,594   1,374,952
31   Northwest Plaza   1,338,252   376,852   961,400   27,155   126,453   807,791   91.9%   2/8/2016           TTM 9/30/2015   1,273,570   378,937
32   Cherry Hill Court   1,179,960   402,293   777,667   13,962   46,515   717,189   100.0%   1/26/2016           TTM 10/31/2015   1,240,253   386,500
33   Ramp Creek MHC   984,503   279,976   704,527   15,150   0   689,377   90.4%   1/20/2016           Actual 2015   984,503   241,185
34   Publix South Park Center   709,074   163,256   545,817   11,634   10,831   523,353   100.0%   12/3/2015           TTM 10/31/2015   637,966   167,465
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   2,885,713   2,006,169   879,544   115,429   0   764,115   76.4%   11/30/2015   105   80   TTM 11/30/2015   2,885,713   2,025,787
36   Edgewood Plaza   953,615   320,329   633,286   31,183   57,578   544,526   96.6%   10/31/2015           Actual 2015   949,832   305,235
37   Bella Vista Creek Apartments   1,870,444   1,084,858   785,586   67,728   0   717,858   94.1%   10/20/2015           TTM 11/30/2015   1,854,207   1,044,460
38   1st Choice Storage Portfolio   931,703   416,513   515,191   13,134   0   502,057   89.2%   2/4/2016           Actual 2015   933,212   358,022
38.01   1st Choice Storage - Miami   609,939   261,266   348,673   8,784   0   339,889   92.1%   2/4/2016           Actual 2015   609,939   224,313
38.02   1st Choice Storage - Endicott   321,764   155,247   166,517   4,350   0   162,167   83.3%   2/4/2016           Actual 2015   323,273   133,709
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   1,031,320   433,931   597,389   10,620   0   586,769   96.1%   1/22/2016           Actual 2015   1,037,831   406,980
39.01   Timberstone MHP   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   93.3%   1/22/2016           NAV   NAV   NAV
39.02   Stone Tree MHP   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   98.9%   1/22/2016           NAV   NAV   NAV
40   Candlewood Suites Fredericksburg   1,658,683   1,064,099   594,584   66,347   0   528,237   80.5%   1/31/2016   64   50   TTM 1/31/2016   1,690,164   1,055,148
41   150 West 87th Owners Corp.   1,918,522   934,500   984,022   14,800   0   984,022   96.0%   12/23/2015                    
42   CVS - San Antonio, TX   400,309   6,218   394,091   1,460   0   392,631   100.0%   3/1/2016           Actual 2014   410,406   0
43   855 E. Broadway Owners Corp.   1,549,358   568,588   980,770   11,700   0   980,770   95.0%   8/7/2015                    
44   North Tech Business Park   634,169   209,939   424,230   20,762   26,423   377,044   96.3%   10/1/2015           TTM 11/30/2015   479,845   224,736
45   Hampton Inn Canton   1,424,396   897,952   526,444   56,976   0   469,468   55.9%   10/31/2015   87   49   TTM 10/31/2015   1,424,396   873,732
46   Security Public Storage - Glendora   775,731   300,208   475,523   7,770   0   467,754   85.7%   12/21/2015           TTM 11/30/2015   817,426   338,534
47   Security Public Storage - Sparks   704,364   306,835   397,530   14,402   0   383,128   90.4%   12/21/2015           TTM 11/30/2015   704,364   325,002
48   Imperial Owners Corp.   1,988,122   1,110,339   877,783   18,400   0   877,783   95.0%   11/25/2015                    
49   Walgreens Sheridan   276,210   8,286   267,924   0   0   267,924   100.0%   3/1/2016           Actual 2015   279,000   0
50   Summerville MHP   463,175   132,295   330,880   6,650   0   324,230   98.5%   12/23/2015           TTM 1/31/2016   463,175   106,762
51   Best Western Lake Charles   1,179,837   660,217   519,619   47,193   0   472,426   68.0%   12/31/2015   86   59   Actual 2015   1,179,837   626,018
52   East 10th St. Owners Corp.   1,795,174   588,990   1,206,184   9,100   0   1,206,184   95.9%   11/20/2015                    
53   Glenwood Village MHC   713,555   335,033   378,522   13,630   0   364,892   74.9%   2/3/2016           TTM 10/31/2015   717,387   303,525
54   H&H Self Storage   441,465   173,270   268,194   6,205   0   261,989   97.8%   11/30/2015           Annualized 9 9/30/2015   441,216   153,977
55   Tara Oaks Apartments   902,174   598,059   304,115   31,500   0   272,615   92.9%   1/11/2016           TTM 11/30/2015   902,174   549,629
56   601 79 Owners Corp.   2,184,629   945,800   1,238,829   33,000   0   1,238,829   95.0%   12/9/2015                    
57   Shelby Township Center   391,973   101,044   290,928   4,212   18,163   268,553   100.0%   10/20/2015           TTM 9/30/2015   389,084   91,705
58   Smoky Hill Plaza   586,903   205,564   381,339   9,479   28,809   343,051   83.7%   12/22/2015           TTM 11/30/2015   573,169   198,008
59   Picture Ranch MHP   439,961   210,243   229,718   5,700   0   224,018   85.8%   1/19/2016           TTM 1/31/2016   438,024   206,917
60   Austin Manor MHC   606,802   338,751   268,051   9,000   0   259,051   60.0%   2/10/2016           Actual 2015   634,495   330,011
61   Jasper Center   368,408   67,794   300,614   10,940   23,622   266,053   100.0%   1/1/2016           Actual 2015   374,096   54,002
62   Space Place - Columbia   449,913   210,660   239,252   2,740   0   236,512   81.6%   1/13/2016           Actual 2015   435,984   163,367
63   Garden Acres MHP   340,477   105,310   235,167   6,600   0   228,567   90.8%   2/8/2016           Actual 2015   340,477   92,026
64   33 Greene Street Corp.   2,395,765   341,386   2,054,379   2,400   0   2,054,379   95.0%   12/18/2015                    
65   Country Inn & Suites Richmond   879,589   572,618   306,971   35,184   0   271,788   68.8%   12/31/2015   70   48   Actual 2015   879,589   549,013
66   Quality Pines MHC   359,269   159,056   200,213   4,850   0   195,363   96.9%   12/31/2015           Actual 2015   387,590   129,607
67   Kroger Shops   343,591   142,818   200,773   4,167   5,422   191,184   100.0%   11/5/2015           TTM 9/30/2015   401,940   134,699
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   3,236,016   830,390   2,405,626   11,930   0   2,405,626   96.0%   11/6/2015                    
69   Willow House Owners Corp.   1,385,287   617,000   768,287   17,900   0   768,287   96.0%   12/8/2015                    
70   The Storehouse Self-Storage   344,283   169,303   174,980   11,497   0   163,483   88.5%   12/31/2015           Actual 2015   344,399   137,882
71   Stewart Franklin Owners Corp.   1,273,950   462,859   811,091   7,800   0   811,091   95.0%   12/21/2015                    
72   11194 Owners Corp.   1,744,538   569,488   1,175,050   17,000   0   1,175,050   95.0%   12/9/2015                    
73   Walgreens Avondale   329,603   9,888   319,715   0   0   319,715   100.0%   3/1/2016           Actual 2015   332,933   0
74   Ansley South Cooperative, Inc.   535,806   270,603   265,203   14,850   0   265,203   95.0%   12/4/2015                    
75   River Road Apartment Corp.   830,583   440,635   389,948   9,000   0   389,948   95.0%   1/5/2016                    
76   Family Dollar- Albion   97,348   2,920   94,428   1,228   0   93,200   100.0%   3/1/2016           NAV   NAV   NAV
77   Family Dollar- Rural Retreat   89,438   2,683   86,755   1,246   0   85,509   100.0%   3/1/2016           NAV   NAV   NAV
78   Family Dollar- Mt Vernon   81,413   2,442   78,970   1,248   0   77,722   100.0%   3/1/2016           NAV   NAV   NAV
79   West 12th Street Tenants Corp.   748,918   219,835   529,083   7,700   0   529,083   97.0%   12/7/2015                    

 

A-1-6
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Most
Recent
NOI ($)
  Most Recent
Capital Expenditures
  Most Recent
NCF ($)
  Most Recent
Hotel ADR
  Most Recent
Hotel RevPAR
  Second Most
Recent Period
  Second Most
Recent Revenues ($)
  Second Most
Recent Expenses ($)
  Second Most
Recent NOI ($)
  Second Most Recent
Capital Expenditures
  Second Most
Recent NCF ($)
  Second Most
Recent Hotel ADR
  Second Most
Recent
Hotel RevPAR
                                                                   
1   Sanofi Office Complex   18,214,983   0   18,214,983           Annualized 9 12/31/2014   18,777,401   563,322   18,214,079   0   18,214,079                                                                            
2   WPC Self Storage IX   5,187,463   0   5,187,463           Actual 2014   7,608,632   2,774,045   4,834,587   0   4,834,587                                                                            
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach   761,257   0   761,257           Actual 2014   1,000,164   314,166   685,998   0   685,998                                                                            
2.02   Extra Space - Portland   629,346   0   629,346           Actual 2014   746,946   219,477   527,469   0   527,469                                                                            
2.03   Extra Space - Greensboro   326,724   0   326,724           Actual 2014   690,594   303,427   387,167   0   387,167                                                                            
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive   434,148   0   434,148           Actual 2014   559,201   148,764   410,437   0   410,437                                                                            
2.05   CubeSmart - Mesa Street   428,912   0   428,912           Actual 2014   566,044   160,057   405,987   0   405,987                                                                            
2.06   CubeSmart - Clark Drive   442,389   0   442,389           Actual 2014   627,399   234,848   392,551   0   392,551                                                                            
2.07   CubeSmart - Diana Drive   411,461   0   411,461           Actual 2014   558,970   152,933   406,037   0   406,037                                                                            
2.08   CubeSmart - Kissimmee   375,877   0   375,877           Actual 2014   531,779   181,347   350,432   0   350,432                                                                            
2.09   CubeSmart - Avondale   289,626   0   289,626           Actual 2014   510,659   280,948   229,711   0   229,711                                                                            
2.10   Extra Space - Beechnut   405,219   0   405,219           Actual 2014   549,772   200,966   348,806   0   348,806                                                                            
2.11   CubeSmart - Rankin Road   219,605   0   219,605           Actual 2014   575,030   311,349   263,681   0   263,681                                                                            
2.12   CubeSmart - Montana Ave   293,764   0   293,764           Actual 2014   411,321   146,183   265,138   0   265,138                                                                            
2.13   CubeSmart - James Watt Drive   169,136   0   169,136           Actual 2014   280,753   119,580   161,173   0   161,173                                                                            
3   225 Liberty Street   NAV   NAV   NAV           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
4   Business & Research Center at Garden City   3,273,917   0   3,273,917           Actual 2014   5,224,078   1,740,072   3,484,005   0   3,484,005                                                                            
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   3,949,255   0   3,949,255   146   122   Actual 2015   12,823,779   9,117,056   3,706,723   0   3,706,723   145   119                                                                    
6   Independence Marketplace   2,651,508   0   2,651,508           Actual 2014   4,177,204   1,408,053   2,769,151   0   2,769,151                                                                            
7   Brier Creek Corporate Center I & II   2,658,146   0   2,658,146           Actual 2014   4,210,061   1,452,419   2,757,642   0   2,757,642                                                                            
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   2,025,842   0   2,025,842           Actual 2014   2,297,267   574,330   1,722,936   0   1,722,936                                                                            
8.01   Somersworth   689,428   0   689,428           Actual 2014   875,818   246,337   629,481   0   629,481                                                                            
8.02   York   529,559   0   529,559           Actual 2014   625,854   141,656   484,198   0   484,198                                                                            
8.03   Arundel   483,579   0   483,579           Actual 2014   587,738   117,353   470,385   0   470,385                                                                            
8.04   Berwick   323,276   0   323,276           Actual 2014   207,857   68,984   138,873   0   138,873                                                                            
9   Parkview at Spring Street   1,274,981   0   1,274,981           Actual 2014   2,845,703   1,392,779   1,452,924   0   1,452,924                                                                            
10   Omni Officentre   1,621,347   0   1,621,347           Actual 2014   3,453,649   1,869,269   1,584,380   0   1,584,380                                                                            
11   Desert Star Apartments   1,430,789   0   1,430,789           Actual 2014   1,744,130   848,086   896,044   0   896,044                                                                            
12   116 Inverness   2,008,347   0   2,008,347           Actual 2014   3,585,121   2,145,217   1,439,904   0   1,439,904                                                                            
13   The Vineyard at Arlington   1,357,676   0   1,357,676           Actual 2015   2,610,266   1,440,631   1,169,636   0   1,169,636                                                                            
14   Auburn Glen Apartments   1,211,440   0   1,211,440           Annualized 9 12/31/2014   2,147,883   1,077,166   1,070,716   0   1,070,716                                                                            
15   Beachside Resort   1,840,695   0   1,840,695   137   72   Actual 2014   2,888,999   1,643,543   1,245,457   0   1,245,457   128   53                                                                    
16   McHenry East Center   1,275,363   0   1,275,363           Actual 2014   1,431,841   508,411   923,431   0   923,431                                                                            
17   Eagle Chase Apartments   1,002,561   0   1,002,561           Actual 2014   1,645,343   729,255   916,088   0   916,088                                                                            
18   Dolphin Residence Hall   1,224,199   0   1,224,199           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
19   North Alabama Retail Portfolio   1,109,952   0   1,109,952           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
19.01   Athens Shoppes   264,977   0   264,977           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
19.02   French Farms 1   331,723   0   331,723           Actual 2014   514,000   80,455   433,545   0   433,545                                                                            
19.03   Hartselle Shoppes   201,960   0   201,960           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
19.04   Eastside 2   162,000   0   162,000           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
19.05   French Farms 2   149,293   0   149,293           Actual 2014   182,000   19,785   162,215   0   162,215                                                                            
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   1,444,593   0   1,444,593   108   72   Actual 2014   4,675,647   3,570,626   1,105,021   0   1,105,021   103   65                                                                    
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   1,857,735   0   1,857,735   93   82   Actual 2014   4,039,154   2,530,195   1,508,960   0   1,508,960   82   72                                                                    
21.01   Country Inn & Suites   999,500   0   999,500   94   81   Actual 2014   2,106,683   1,308,310   798,373   0   798,373   81   70                                                                    
21.02   Comfort Inn & Suites   858,235   0   858,235   92   84   Actual 2014   1,932,471   1,221,885   710,587   0   710,587   84   74                                                                    
22   Rk Park Lakes   855,054   0   855,054           Actual 2014   1,244,712   344,626   900,086   0   900,086                                                                            
22.01   Buildings B & C   871,701   0   871,701           Actual 2014   1,188,542   267,409   921,133   0   921,133                                                                            
22.02   Building D   -16,647   0   -16,647           Actual 2014   56,170   77,217   -21,047   0   -21,047                                                                            
23   Plaza De Oro   849,375   0   849,375           Actual 2014   1,190,303   465,789   724,514   0   724,514                                                                            
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   762,796   0   762,796           Actual 2014   804,281   18,786   785,495   0   785,495                                                                            
25   River Ridge I & II   1,034,120   0   1,034,120           Actual 2014   1,711,169   774,043   937,126   0   937,126                                                                            
26   Sentry Self-Storage Portfolio   1,038,356   0   1,038,356           Actual 2014   1,350,684   351,297   999,387   0   999,387                                                                            
26.01   Williamsburg   409,890   0   409,890           Actual 2014   481,259   88,403   392,856   0   392,856                                                                            
26.02   Newport News   328,487   0   328,487           Actual 2014   447,884   133,161   314,723   0   314,723                                                                            
26.03   Churchland   299,979   0   299,979           Actual 2014   421,541   129,733   291,808   0   291,808                                                                            
27   Outland Business Center   1,004,547   0   1,004,547           Actual 2014   1,479,178   557,351   921,827   0   921,827                                                                            
28   River Park Mutual Homes, Inc.                                                                                                                        
29   The Grupe Building   1,403,313   0   1,403,313           Actual 2014   2,038,059   631,809   1,406,250   0   1,406,250                                                                            
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   1,198,642   0   1,198,642   118   96   Actual 2014   2,362,996   1,277,869   1,085,126   0   1,085,126   115   88                                                                    
31   Northwest Plaza   894,633   0   894,633           Actual 2014   1,326,922   340,765   986,157   0   986,157                                                                            
32   Cherry Hill Court   853,753   0   853,753           Actual 2014   1,248,295   461,322   786,973   0   786,973                                                                            
33   Ramp Creek MHC   743,318   0   743,318           Actual 2014   930,390   247,154   683,236   0   683,236                                                                            
34   Publix South Park Center   470,501   0   470,501           Actual 2014   651,328   164,685   486,643   0   486,643                                                                            
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   859,926   0   859,926   105   80   Actual 2014   2,513,561   1,930,890   582,671   0   582,671   116   69                                                                    
36   Edgewood Plaza   644,597   0   644,597           Actual 2014   836,806   324,436   512,370   0   512,370                                                                            
37   Bella Vista Creek Apartments   809,747   0   809,747           Actual 2014   1,666,823   968,212   698,610   0   698,610                                                                            
38   1st Choice Storage Portfolio   575,190   0   575,190           Actual 2014   863,406   344,127   519,278   0   519,278                                                                            
38.01   1st Choice Storage - Miami   385,626   0   385,626           Actual 2014   563,733   210,899   352,834   0   352,834                                                                            
38.02   1st Choice Storage - Endicott   189,563   0   189,563           Actual 2014   299,673   133,228   166,445   0   166,445                                                                            
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   630,851   0   630,851           Actual 2014   959,361   346,033   613,328   0   613,328                                                                            
39.01   Timberstone MHP   NAV   NAV   NAV           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
39.02   Stone Tree MHP   NAV   NAV   NAV           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
40   Candlewood Suites Fredericksburg   635,016   66,563   568,453   64   51   Actual 2014   1,514,877   930,502   584,375   60,595   523,780   62   46                                                                    
41   150 West 87th Owners Corp.                                                                                                                        
42   CVS - San Antonio, TX   410,406   0   410,406           Actual 2013   410,406   0   410,406   0   410,406                                                                            
43   855 E. Broadway Owners Corp.                                                                                                                        
44   North Tech Business Park   255,109   0   255,109           Actual 2014   661,651   186,396   475,255   0   475,255                                                                            
45   Hampton Inn Canton   550,664   0   550,664   87   49   Actual 2014   1,527,355   863,314   664,042   0   664,042   84   52                                                                    
46   Security Public Storage - Glendora   478,892   0   478,892           Actual 2014   751,854   330,094   421,760   0   421,760                                                                            
47   Security Public Storage - Sparks   379,362   0   379,362           Actual 2014   605,078   265,775   339,303   0   339,303                                                                            
48   Imperial Owners Corp.                                                                                                                        
49   Walgreens Sheridan   279,000   0   279,000           Actual 2014   279,000   0   279,000   0   279,000                                                                            
50   Summerville MHP   356,413   0   356,413           Actual 2015   458,519   104,938   353,581   0   353,581                                                                            
51   Best Western Lake Charles   553,819   0   553,819   86   59   Actual 2014   983,887   589,781   394,106   0   394,106   75   49                                                                    
52   East 10th St. Owners Corp.                                                                                                                        
53   Glenwood Village MHC   413,862   0   413,862           Actual 2014   642,927   304,184   338,743   0   338,743                                                                            
54   H&H Self Storage   287,239   0   287,239           Actual 2014   432,105   161,250   270,854   0   270,854                                                                            
55   Tara Oaks Apartments   352,545   0   352,545           Actual 2013   691,211   441,130   250,081   0   250,081                                                                            
56   601 79 Owners Corp.                                                                                                                        
57   Shelby Township Center   297,379   0   297,379           Actual 2014   382,693   88,799   293,894   0   293,894                                                                            
58   Smoky Hill Plaza   375,161   0   375,161           Actual 2014   405,886   199,787   206,099   0   206,099                                                                            
59   Picture Ranch MHP   231,107   0   231,107           Actual 2014   415,615   201,556   214,059   10,200   203,859                                                                            
60   Austin Manor MHC   304,485   0   304,485           Actual 2014   574,419   328,905   245,514   0   245,514                                                                            
61   Jasper Center   320,094   0   320,094           Actual 2014   365,543   66,480   299,063   0   299,063                                                                            
62   Space Place - Columbia   272,617   0   272,617           Actual 2014   404,734   162,675   242,059   0   242,059                                                                            
63   Garden Acres MHP   248,451   0   248,451           Actual 2014   328,354   69,839   258,514   0   258,514                                                                            
64   33 Greene Street Corp.                                                                                                                        
65   Country Inn & Suites Richmond   330,576   35,183   295,393   70   48   Actual 2014   756,827   501,270   255,556   30,273   225,283   65   41                                                                    
66   Quality Pines MHC   257,982   0   257,982           Actual 2014   366,565   129,572   236,993   0   236,993                                                                            
67   Kroger Shops   267,241   0   267,241           Actual 2014   401,226   131,481   269,745   0   269,745                                                                            
68   Greenwich 33 Apartment Corp.                                                                                                                        
69   Willow House Owners Corp.                                                                                                                        
70   The Storehouse Self-Storage   206,517   0   206,517           Actual 2014   328,098   137,767   190,331   0   190,331                                                                            
71   Stewart Franklin Owners Corp.                                                                                                                        
72   11194 Owners Corp.                                                                                                                        
73   Walgreens Avondale   332,933   0   332,933           Actual 2014   332,932   0   332,932   0   332,932                                                                            
74   Ansley South Cooperative, Inc.                                                                                                                        
75   River Road Apartment Corp.                                                                                                                        
76   Family Dollar- Albion   NAV   NAV   NAV           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
77   Family Dollar- Rural Retreat   NAV   NAV   NAV           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
78   Family Dollar- Mt Vernon   NAV   NAV   NAV           NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV                                                                            
79   West 12th Street Tenants Corp.                                                                                                                        

 

A-1-7
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Third Most Recent Period   Third Most
Recent Revenues ($)
  Third Most
Recent Expenses ($)
  Third Most
Recent NOI ($)
  Third Most Recent
Capital Expenditures
  Third Most
Recent NCF ($)
  Third Most
Recent Hotel ADR
  Third Most Recent
Hotel RevPAR
  Master
Lease (Y/N)
                                                                                   
1   Sanofi Office Complex   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
2   WPC Self Storage IX   Various   7,212,046   2,942,416   4,269,630   0   4,269,630           N                                                                                    
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach   Annualized 6 12/31/2013   926,236   307,390   618,846   0   618,846           N                                                                                    
2.02   Extra Space - Portland   Actual 2013   718,891   242,457   476,434   0   476,434           N                                                                                    
2.03   Extra Space - Greensboro   Actual 2013   694,067   323,385   370,682   0   370,682           N                                                                                    
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive   Annualized 6 12/31/2013   552,913   155,581   397,332   0   397,332           N                                                                                    
2.05   CubeSmart - Mesa Street   Annualized 6 12/31/2013   535,731   165,272   370,459   0   370,459           N                                                                                    
2.06   CubeSmart - Clark Drive   Annualized 6 12/31/2013   566,362   256,036   310,326   0   310,326           N                                                                                    
2.07   CubeSmart - Diana Drive   Annualized 6 12/31/2013   525,220   156,876   368,344   0   368,344           N                                                                                    
2.08   CubeSmart - Kissimmee   Actual 2013   504,104   175,014   329,090   0   329,090           N                                                                                    
2.09   CubeSmart - Avondale   Actual 2013   479,052   265,243   213,809   0   213,809           N                                                                                    
2.10   Extra Space - Beechnut   Actual 2013   487,753   317,858   169,895   0   169,895           N                                                                                    
2.11   CubeSmart - Rankin Road   Actual 2013   536,535   299,920   236,615   0   236,615           N                                                                                    
2.12   CubeSmart - Montana Ave   Annualized 6 12/31/2013   406,436   143,868   262,568   0   262,568           N                                                                                    
2.13   CubeSmart - James Watt Drive   Annualized 6 12/31/2013   278,747   133,516   145,231   0   145,231           N                                                                                    
3   225 Liberty Street   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
4   Business & Research Center at Garden City   Actual 2013   5,041,781   1,684,949   3,356,832   0   3,356,832           N                                                                                    
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   Actual 2014   12,678,941   9,326,556   3,352,385   0   3,352,385   133   115   N                                                                                    
6   Independence Marketplace   Actual 2013   4,008,648   1,423,791   2,584,857   0   2,584,857           N                                                                                    
7   Brier Creek Corporate Center I & II   Actual 2013   3,757,515   1,350,376   2,407,139   0   2,407,139           N                                                                                    
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   Actual 2013   1,930,099   462,719   1,467,379   0   1,467,379           N                                                                                    
8.01   Somersworth   Actual 2013   797,156   199,946   597,210   0   597,210           N                                                                                    
8.02   York   Actual 2013   585,846   138,306   447,540   0   447,540           N                                                                                    
8.03   Arundel   Actual 2013   538,894   110,401   428,492   0   428,492           N                                                                                    
8.04   Berwick   Actual 2013   8,203   14,066   -5,863   0   -5,863           N                                                                                    
9   Parkview at Spring Street   Actual 2013   2,973,241   1,420,077   1,553,164   0   1,553,164           N                                                                                    
10   Omni Officentre   Actual 2013   3,123,493   1,822,108   1,301,385   0   1,301,385           N                                                                                    
11   Desert Star Apartments   Actual 2013   1,664,073   776,643   887,430   0   887,430           N                                                                                    
12   116 Inverness   Actual 2013   3,906,341   2,116,124   1,790,217   0   1,790,217           N                                                                                    
13   The Vineyard at Arlington   Annualized 11 4/30/2015   1,930,684   993,461   937,223   0   937,223           N                                                                                    
14   Auburn Glen Apartments   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
15   Beachside Resort   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   N                                                                                    
16   McHenry East Center   Actual 2013   1,311,557   408,234   903,323   0   903,323           N                                                                                    
17   Eagle Chase Apartments   Actual 2013   1,665,952   753,915   912,037   0   912,037           N                                                                                    
18   Dolphin Residence Hall   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           Y                                                                                    
19   North Alabama Retail Portfolio   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
19.01   Athens Shoppes   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
19.02   French Farms 1   Actual 2013   439,000   78,868   360,132   0   360,132           N                                                                                    
19.03   Hartselle Shoppes   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
19.04   Eastside 2   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
19.05   French Farms 2   Actual 2013   173,000   20,271   152,729   0   152,729           N                                                                                    
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   Actual 2013   4,418,278   3,507,753   910,525   0   910,525   99   62   N                                                                                    
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   Actual 2013   3,799,902   2,428,029   1,371,873   310   1,371,562   79   68   N                                                                                    
21.01   Country Inn & Suites   Actual 2013   1,977,789   1,235,690   742,098   310   741,788   80   66   N                                                                                    
21.02   Comfort Inn & Suites   Actual 2013   1,822,112   1,192,338   629,774   0   629,774   78   70   N                                                                                    
22   Rk Park Lakes   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
22.01   Buildings B & C   Actual 2013   1,089,419   228,113   861,306   0   861,306           N                                                                                    
22.02   Building D   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
23   Plaza De Oro   Actual 2013   1,206,670   463,488   743,182   0   743,182           N                                                                                    
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   Actual 2013   919,178   20,925   898,253   0   898,253           N                                                                                    
25   River Ridge I & II   Actual 2013   1,485,746   787,131   698,614   0   698,614           N                                                                                    
26   Sentry Self-Storage Portfolio   Actual 2013   1,301,793   332,453   969,340   0   969,340           N                                                                                    
26.01   Williamsburg   Actual 2013   469,191   86,409   382,782   0   382,782           N                                                                                    
26.02   Newport News   Actual 2013   419,513   122,449   297,064   0   297,064           N                                                                                    
26.03   Churchland   Actual 2013   413,089   123,595   289,494   0   289,494           N                                                                                    
27   Outland Business Center   Actual 2013   1,361,345   454,506   906,840   0   906,840           N                                                                                    
28   River Park Mutual Homes, Inc.                                                                                                                        
29   The Grupe Building   Actual 2013   1,932,887   609,605   1,323,282   0   1,323,282           N                                                                                    
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   Actual 2013   2,102,352   1,118,159   984,193   0   984,193   109   79   N                                                                                    
31   Northwest Plaza   Actual 2013   1,372,282   389,765   982,517   0   982,517           N                                                                                    
32   Cherry Hill Court   Actual 2013   1,208,613   325,674   882,939   0   882,939           N                                                                                    
33   Ramp Creek MHC   Actual 2013   938,991   230,486   708,505   0   708,505           N                                                                                    
34   Publix South Park Center   Actual 2013   578,074   132,110   445,964   0   445,964           N                                                                                    
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   Actual 2013   2,609,597   1,963,257   646,340   0   646,340   100   72   N                                                                                    
36   Edgewood Plaza   Actual 2013   897,314   324,158   573,156   0   573,156           N                                                                                    
37   Bella Vista Creek Apartments   Actual 2013   1,277,055   948,192   328,863   0   328,863           N                                                                                    
38   1st Choice Storage Portfolio   Actual 2013   859,376   333,224   526,152   0   526,152           N                                                                                    
38.01   1st Choice Storage - Miami   Actual 2013   566,190   213,696   352,494   0   352,494           N                                                                                    
38.02   1st Choice Storage - Endicott   Actual 2013   293,186   119,528   173,658   0   173,658           N                                                                                    
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   Actual 2013   829,150   363,278   465,872   0   465,872           N                                                                                    
39.01   Timberstone MHP   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
39.02   Stone Tree MHP   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
40   Candlewood Suites Fredericksburg   Actual 2013   1,377,849   898,370   479,479   55,114   424,365   62   42   N                                                                                    
41   150 West 87th Owners Corp.                                                                                                                        
42   CVS - San Antonio, TX   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
43   855 E. Broadway Owners Corp.                                                                                                                        
44   North Tech Business Park   Actual 2013   584,918   217,579   367,340   0   367,340           N                                                                                    
45   Hampton Inn Canton   Actual 2013   1,191,478   781,130   410,347   0   410,347   79   40   N                                                                                    
46   Security Public Storage - Glendora   Actual 2013   678,766   299,541   379,225   0   379,225           N                                                                                    
47   Security Public Storage - Sparks   Actual 2013   573,891   241,640   332,251   0   332,251           N                                                                                    
48   Imperial Owners Corp.                                                                                                                        
49   Walgreens Sheridan   Actual 2013   279,000   0   279,000   0   279,000           N                                                                                    
50   Summerville MHP   Actual 2014   439,317   99,013   340,304   0   340,304           N                                                                                    
51   Best Western Lake Charles   Actual 2013   353,956   572,269   -218,313   0   -218,313   62   18   N                                                                                    
52   East 10th St. Owners Corp.                                                                                                                        
53   Glenwood Village MHC   Actual 2013   612,093   276,507   335,586   0   335,586           N                                                                                    
54   H&H Self Storage   Actual 2013   405,211   155,132   250,079   0   250,079           N                                                                                    
55   Tara Oaks Apartments   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
56   601 79 Owners Corp.                                                                                                                        
57   Shelby Township Center   Actual 2013   370,007   85,237   284,770   0   284,770           N                                                                                    
58   Smoky Hill Plaza   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
59   Picture Ranch MHP   Actual 2013   397,284   198,775   198,510   0   198,510           N                                                                                    
60   Austin Manor MHC   Actual 2013   561,990   317,999   243,990   0   243,990           N                                                                                    
61   Jasper Center   Actual 2013   355,623   58,659   296,964   0   296,964           N                                                                                    
62   Space Place - Columbia   Actual 2013   393,027   145,773   247,253   0   247,253           N                                                                                    
63   Garden Acres MHP   Actual 2013   309,745   64,186   245,559   0   245,559           N                                                                                    
64   33 Greene Street Corp.                                                                                                                        
65   Country Inn & Suites Richmond   Actual 2013   708,306   524,009   184,297   28,332   155,965   63   38   N                                                                                    
66   Quality Pines MHC   Actual 2013   362,800   112,935   249,865   0   249,865           N                                                                                    
67   Kroger Shops   Actual 2013   315,273   127,354   187,918   0   187,918           N                                                                                    
68   Greenwich 33 Apartment Corp.                                                                                                                        
69   Willow House Owners Corp.                                                                                                                        
70   The Storehouse Self-Storage   Actual 2013   330,024   131,059   198,965   0   198,965           N                                                                                    
71   Stewart Franklin Owners Corp.                                                                                                                        
72   11194 Owners Corp.                                                                                                                        
73   Walgreens Avondale   Actual 2013   332,932   0   332,932   0   332,932           N                                                                                    
74   Ansley South Cooperative, Inc.                                                                                                                        
75   River Road Apartment Corp.                                                                                                                        
76   Family Dollar- Albion   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
77   Family Dollar- Rural Retreat   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
78   Family Dollar- Mt Vernon   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV   NAV           N                                                                                    
79   West 12th Street Tenants Corp.                                                                                                                        

 

A-1-8
 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Largest Tenant Name(2)(3)(7)(8)(9)(10)(11)   Largest
Tenant Sq. Ft.
  Largest
Tenant
% of NRA
  Largest Tenant
Exp. Date
  2nd Largest Tenant Name(2)(8)(9)(10)(12)   2nd Largest
Tenant Sq. Ft.
  2nd Largest
Tenant
% of NRA
  2nd Largest
Tenant Exp. Date
  3rd Largest Tenant Name(2)(3)(7)(8)(9)   3rd Largest Tenant Sq. Ft.   3rd Largest
Tenant
% of NRA
  3rd Largest Tenant
Exp. Date
                                                                       
1   Sanofi Office Complex   Sanofi-Aventis U.S. Inc.   674,325   100.0%   7/31/2026                                                                                                        
2   WPC Self Storage IX                                                                                                                        
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                                                                                                        
2.02   Extra Space - Portland                                                                                                                        
2.03   Extra Space - Greensboro                                                                                                                        
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                                                                                                        
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                                                                                                        
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                                                                                                        
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                                                                                                        
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                                                                                                        
2.09   CubeSmart - Avondale                                                                                                                        
2.10   Extra Space - Beechnut                                                                                                                        
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                                                                                                        
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                                                                                                        
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                                                                                                        
3   225 Liberty Street   Time Inc.   699,142   28.8%   12/31/2032   Bank of America   330,755   13.6%   9/30/2020   The Bank of New York Mellon   324,818   13.4%   12/31/2034                                                                        
4   Business & Research Center at Garden City   Lifetime Brands Inc   148,017   79.1%   5/31/2029   Nassau Community College   25,618   13.7%   6/30/2029   Home Medical Equipment LLC   11,921   6.4%   12/25/2021                                                                        
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter                                                                                                                        
6   Independence Marketplace   Jo-Ann Fabrics   35,000   19.6%   1/31/2024   Staples   20,388   11.4%   9/30/2020   DSW   20,087   11.3%   9/30/2025                                                                        
7   Brier Creek Corporate Center I & II   UCB Biosciences, Inc.   90,488   50.0%   12/31/2020   Stock Building Supply   45,009   24.9%   5/31/2020   Domtar, Inc.   17,562   9.7%   3/31/2026                                                                        
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio                                                                                                                        
8.01   Somersworth                                                                                                                        
8.02   York                                                                                                                        
8.03   Arundel                                                                                                                        
8.04   Berwick                                                                                                                        
9   Parkview at Spring Street   Torti Gallas & Partners   22,363   22.2%   7/31/2018   Associated Insurance Management, Inc.   19,426   19.3%   6/30/2025   HIAS, Inc.   15,074   14.9%   2/28/2026                                                                        
10   Omni Officentre   Blue Cross Blue Shield of Michigan   118,077   40.1%   6/30/2022   First Recovery Group, LLC   15,464   5.3%   2/28/2018   LogistiCare Solutions, LLC   13,848   4.7%   2/28/2019                                                                        
11   Desert Star Apartments                                                                                                                        
12   116 Inverness   Ultra Resources   36,951   17.2%   7/31/2022   Great-West Financial   32,311   15.1%   1/31/2018   Vantage Energy   26,499   12.4%   6/30/2017                                                                        
13   The Vineyard at Arlington                                                                                                                        
14   Auburn Glen Apartments                                                                                                                        
15   Beachside Resort                                                                                                                        
16   McHenry East Center   Michael's   20,683   22.7%   2/28/2022   ALDI   18,285   20.0%   9/30/2029   Petco   14,645   16.1%   1/31/2022                                                                        
17   Eagle Chase Apartments                                                                                                                        
18   Dolphin Residence Hall                                                                                                                        
19   North Alabama Retail Portfolio   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various                                                                        
19.01   Athens Shoppes   Dollar Tree   9,000   28.2%   1/31/2024   Ninja Steakhouse & Sushi   5,725   17.9%   1/31/2026   Herbs & More   2,946   9.2%   10/1/2018                                                                        
19.02   French Farms 1   Rue 21   5,350   17.8%   2/28/2018   Shoe Dept   4,875   16.3%   11/30/2017   Mattress King   4,800   16.0%   5/31/2020                                                                        
19.03   Hartselle Shoppes   Dollar Tree   10,000   56.9%   4/30/2025   Shoe Show   3,500   19.9%   8/31/2020   Shogo   2,500   14.2%   7/31/2020                                                                        
19.04   Eastside 2   Cole Family Dental   3,500   46.7%   11/30/2019   Verizon - ABC of NC   3,000   40.0%   11/30/2023   Xtreme Nutrition   1,000   13.3%   2/28/2019                                                                        
19.05   French Farms 2   TMS Group, Inc.   2,800   28.7%   10/31/2017   Burrito Express   2,625   26.9%   7/31/2017   Heartland Dental   2,300   23.6%   3/31/2019                                                                        
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield                                                                                                                        
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo                                                                                                                        
21.01   Country Inn & Suites                                                                                                                        
21.02   Comfort Inn & Suites                                                                                                                        
22   Rk Park Lakes   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various                                                                        
22.01   Buildings B & C   Capitol One - Ground Lease   6,682   17.1%   2/10/2020   El Refu Mexican Grill & Bar   5,090   13.0%   6/30/2021   Denny's Restaurant - Ground Lease   4,430   11.3%   12/4/2028                                                                        
22.02   Building D   Personal Pizza   3,108   42.0%   5/31/2026   Wing Stop   1,600   21.6%   5/31/2020   Tutti Frutti   1,470   19.8%   3/31/2018                                                                        
23   Plaza De Oro   Rancho Market, Inc.   35,000   37.3%   6/30/2019   Dollar Tree   7,500   8.0%   3/31/2020   David Do   5,000   5.3%   8/31/2019                                                                        
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   Wal-Mart   144,298   100.0%   1/31/2030                                                                                                        
25   River Ridge I & II   Plante & Moran, PLLC   19,775   18.8%   4/30/2022   Axalta Coating Systems   19,668   18.7%   5/1/2021   Journal Register Company   10,889   10.3%   8/31/2018                                                                        
26   Sentry Self-Storage Portfolio                                                                                                                        
26.01   Williamsburg                                                                                                                        
26.02   Newport News                                                                                                                        
26.03   Churchland                                                                                                                        
27   Outland Business Center   Kuehne + Nagel, Inc.   108,200   26.5%   1/31/2019   Performance Food Group, Inc.   104,539   25.7%   12/31/2020   Wheel Mart Tennessee, Inc.   41,548   10.2%   4/30/2018                                                                        
28   River Park Mutual Homes, Inc.                                                                                                                        
29   The Grupe Building   New York Life   19,435   29.8%   2/29/2020   The Grupe Company   18,110   27.8%   4/30/2033   GSA - ATF   7,767   11.9%   4/14/2020                                                                        
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia                                                                                                                        
31   Northwest Plaza   Family Fare Inc.   50,528   38.5%   7/31/2018   Soldan's Feed and Pet   16,050   12.2%   12/31/2018   Joann Stores, Inc.   15,000   11.4%   1/31/2020                                                                        
32   Cherry Hill Court   Holiday Market   45,712   65.5%   10/12/2018   Rite Aid   10,353   14.8%   3/31/2019   Hallmark Cards   7,055   10.1%   2/28/2019                                                                        
33   Ramp Creek MHC                                                                                                                        
34   Publix South Park Center   Publix   45,600   82.3%   8/31/2031   Pell City Medicine   2,800   5.1%   4/30/2020   Aultman Dental   1,680   3.0%   5/31/2020                                                                        
35   Hilton Garden Inn Chesapeake                                                                                                                        
36   Edgewood Plaza   Food Lion   33,000   44.5%   1/17/2019   Dollar General Corp. Inc   10,000   13.5%   7/31/2019   Triple Crown Martial Arts   5,320   7.2%   12/31/2021                                                                        
37   Bella Vista Creek Apartments                                                                                                                        
38   1st Choice Storage Portfolio                                                                                                                        
38.01   1st Choice Storage - Miami                                                                                                                        
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                                                                                                        
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP                                                                                                                        
39.01   Timberstone MHP                                                                                                                        
39.02   Stone Tree MHP                                                                                                                        
40   Candlewood Suites Fredericksburg                                                                                                                        
41   150 West 87th Owners Corp.                                                                                                                        
42   CVS - San Antonio, TX   CVS   14,726   100.0%   1/31/2038                                                                                                        
43   855 E. Broadway Owners Corp.                                                                                                                        
44   North Tech Business Park   Inland Business Systems   52,541   60.7%   12/31/2022   Rosendin Electric Inc   17,020   19.7%   3/31/2016   Stryker Orthopaedics   13,715   15.9%   12/31/2016                                                                        
45   Hampton Inn Canton                                                                                                                        
46   Security Public Storage - Glendora                                                                                                                        
47   Security Public Storage - Sparks                                                                                                                        
48   Imperial Owners Corp.                                                                                                                        
49   Walgreens Sheridan   Walgreens   14,550   100.0%   9/30/2080                                                                                                        
50   Summerville MHP                                                                                                                        
51   Best Western Lake Charles                                                                                                                        
52   East 10th St. Owners Corp.                                                                                                                        
53   Glenwood Village MHC                                                                                                                        
54   H&H Self Storage                                                                                                                        
55   Tara Oaks Apartments                                                                                                                        
56   601 79 Owners Corp.                                                                                                                        
57   Shelby Township Center   Pearl Nails   1,529   13.1%   9/30/2021   Game Stop #5312   1,500   12.8%   2/28/2017   Jersey Mikes   1,500   12.8%   4/30/2017                                                                        
58   Smoky Hill Plaza   Arc Thrift Store   2,865   8.5%   2/28/2017   7 Eleven   2,585   7.6%   11/30/2016   Doc's Video Games   2,544   7.5%   2/28/2021                                                                        
59   Picture Ranch MHP                                                                                                                        
60   Austin Manor MHC                                                                                                                        
61   Jasper Center   Marvins   36,140   46.3%   5/31/2020   Tractor Supply   26,000   33.3%   6/30/2020   Burkes/Beales Outlets   16,000   20.5%   4/30/2017                                                                        
62   Space Place - Columbia                                                                                                                        
63   Garden Acres MHP                                                                                                                        
64   33 Greene Street Corp.                                                                                                                        
65   Country Inn & Suites Richmond                                                                                                                        
66   Quality Pines MHC                                                                                                                        
67   Kroger Shops   Tropical Smoothie Café   2,240   16.7%   2/28/2021   Sun Resorts   1,400   10.4%   10/31/2016   King's Chinese   1,400   10.4%   3/31/2017                                                                        
68   Greenwich 33 Apartment Corp.                                                                                                                        
69   Willow House Owners Corp.                                                                                                                        
70   The Storehouse Self-Storage                                                                                                                        
71   Stewart Franklin Owners Corp.                                                                                                                        
72   11194 Owners Corp.                                                                                                                        
73   Walgreens Avondale   Walgreens   15,120   100.0%   12/31/2062                                                                                                        
74   Ansley South Cooperative, Inc.                                                                                                                        
75   River Road Apartment Corp.                                                                                                                        
76   Family Dollar- Albion   Family Dollar   8,184   100.0%   9/30/2030                                                                                                        
77   Family Dollar- Rural Retreat   Family Dollar   8,305   100.0%   9/30/2030                                                                                                        
78   Family Dollar- Mt Vernon   Family Dollar   8,323   100.0%   6/30/2030                                                                                                        
79   West 12th Street Tenants Corp.                                                                                                                        

 

A-1-9
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   4th Largest Tenant Name   4th Largest
Tenant Sq. Ft.
  4th Largest
Tenant
% of NRA
  4th Largest Tenant
Exp. Date
  5th Largest Tenant Name(7)(9)   5th Largest
Tenant Sq. Ft.
  5th Largest
Tenant
% of NRA
  5th Largest Tenant
Exp. Date
  Engineering
Report Date
  Environmental
Report Date (Phase I)
  Environmental
Report Date (Phase II)
  Seismic Report Date                                                                        
1   Sanofi Office Complex                                   11/24/2015   11/24/2015                                                                                
2   WPC Self Storage IX                                   Various   Various       Various                                                                        
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                   8/28/2015   9/21/2015                                                                                
2.02   Extra Space - Portland                                   11/6/2015   11/10/2015       11/9/2015                                                                        
2.03   Extra Space - Greensboro                                   11/25/2015   10/23/2015                                                                                
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                   8/28/2015   8/31/2015                                                                                
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                   8/29/2015   8/31/2015                                                                                
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                   8/29/2015   8/31/2015                                                                                
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                   8/29/2015   8/31/2015                                                                                
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                   10/19/2015   9/17/2015                                                                                
2.09   CubeSmart - Avondale                                   11/24/2015   11/23/2015                                                                                
2.10   Extra Space - Beechnut                                   10/23/2015   10/22/2015                                                                                
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                   10/21/2015   10/20/2015                                                                                
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                   8/28/2015   8/28/2015                                                                                
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                   8/28/2015   8/31/2015                                                                                
3   225 Liberty Street   OFI Global Asset Management   291,129   12.0%   9/30/2028   Hudson's Bay Company   232,950   9.6%   12/31/2032   10/21/2015   10/26/2015                                                                                
4   Business & Research Center at Garden City                                   2/11/2016   2/8/2016                                                                                
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter                                   11/17/2015   11/17/2015       11/17/2015                                                                        
6   Independence Marketplace   Guitar Center   17,023   9.5%   12/31/2020   Petco   15,474   8.7%   2/28/2023   11/4/2015   11/6/2015                                                                                
7   Brier Creek Corporate Center I & II   OnRamp Access   11,979   6.6%   1/31/2020   SafeGuard   2,924   1.6%   4/30/2017   10/19/2015   10/19/2015                                                                                
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio                                   Various   12/31/2015                                                                                
8.01   Somersworth                                   12/30/2015   12/31/2015                                                                                
8.02   York                                   12/30/2015   12/31/2015                                                                                
8.03   Arundel                                   12/30/2015   12/31/2015                                                                                
8.04   Berwick                                   12/31/2015   12/31/2015                                                                                
9   Parkview at Spring Street   Meridian Senior Living   9,860   9.8%   12/31/2017   Bank Of America   4,048   4.0%   12/31/2018   12/18/2015   12/18/2015                                                                                
10   Omni Officentre   Korotkin, Schlesinger & Associates   13,430   4.6%   8/31/2021   BCD Travel USA, LLC   9,356   3.2%   2/28/2018   11/9/2015   11/9/2015                                                                                
11   Desert Star Apartments                                   11/4/2015   11/4/2015                                                                                
12   116 Inverness   Wells Fargo   17,293   8.1%   6/30/2021   Kellogg Company   12,390   5.8%   10/31/2017   12/2/2015   11/25/2015                                                                                
13   The Vineyard at Arlington                                   10/27/2015   10/27/2015                                                                                
14   Auburn Glen Apartments                                   1/20/2016   1/20/2016                                                                                
15   Beachside Resort                                   8/21/2015   8/20/2015                                                                                
16   McHenry East Center   Famous Footwear   10,000   11.0%   2/28/2022   Pier One   9,548   10.5%   3/31/2017   1/11/2016   1/11/2016                                                                                
17   Eagle Chase Apartments                                   10/16/2015   10/14/2015                                                                                
18   Dolphin Residence Hall                                   11/25/2015   11/23/2015                                                                                
19   North Alabama Retail Portfolio   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   1/19/2016   1/19/2016                                                                                
19.01   Athens Shoppes   Firehouse Subs   2,000   6.3%   12/31/2019   Touchdown Wings   1,800   5.6%   1/31/2021   1/19/2016   1/19/2016                                                                                
19.02   French Farms 1   Pizza Hut   1,669   5.6%   3/31/2018   Easy Money   1,606   5.4%   8/31/2016   1/19/2016   1/19/2016                                                                                
19.03   Hartselle Shoppes   Marco's   1,560   8.9%   9/30/2020                   1/19/2016   1/19/2016                                                                                
19.04   Eastside 2                                   1/19/2016   1/19/2016                                                                                
19.05   French Farms 2   Valley Pools   2,025   20.8%   3/31/2017                   1/19/2016   1/19/2016                                                                                
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield                                   1/22/2016   1/22/2016                                                                                
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo                                   Various   Various                                                                                
21.01   Country Inn & Suites                                   12/22/2015   12/16/2015                                                                                
21.02   Comfort Inn & Suites                                   12/23/2015   12/17/2015                                                                                
22   Rk Park Lakes   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   Various   12/17/2015   12/17/2015                                                                                
22.01   Buildings B & C   Verizon Wireless   4,168   10.7%   2/28/2019   Wells Fargo - Ground Lease   3,956   10.1%   5/31/2020   12/17/2015   12/17/2015                                                                                
22.02   Building D   Gadget MD   1,228   16.6%   6/30/2020                   12/17/2015   12/17/2015                                                                                
23   Plaza De Oro   Plaza De Oro Dental   4,500   4.8%   1/31/2020   Rent-A-Center   4,380   4.7%   7/31/2019   12/28/2015   12/29/2015                                                                                
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega                                   1/15/2016   1/15/2016                                                                                
25   River Ridge I & II   Warner Norcross & Judd, LLP   10,482   9.9%   6/30/2023   Raymond James & Associates, Inc.   7,940   7.5%   4/30/2021   11/20/2015   11/20/2015                                                                                
26   Sentry Self-Storage Portfolio                                   12/29/2015   Various                                                                                
26.01   Williamsburg                                   12/29/2015   12/30/2015                                                                                
26.02   Newport News                                   12/29/2015   12/29/2015                                                                                
26.03   Churchland                                   12/29/2015   12/29/2015                                                                                
27   Outland Business Center   Mahi Granite PVT LTD Co.   31,036   7.6%   1/31/2017   Cal Ark International, Inc.   26,030   6.4%   12/31/2016   1/13/2016   1/13/2016       1/13/2016                                                                        
28   River Park Mutual Homes, Inc.                                   12/2/2015   12/2/2015                                                                                
29   The Grupe Building   Merrill Lynch   7,388   11.3%   5/11/2017   Bank of the West   5,863   9.0%   9/30/2019   12/9/2015   12/18/2015       12/16/2015                                                                        
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia                                   1/5/2016   1/5/2016                                                                                
31   Northwest Plaza   Goodwill Industries   10,385   7.9%   9/30/2021   Rite-Aid   6,000   4.6%   12/31/2017   10/8/2015   10/9/2015                                                                                
32   Cherry Hill Court   Park Avenue Cleaners   2,692   3.9%   1/31/2018   Paws Dog Grooming   1,600   2.3%   4/30/2019   12/28/2015   1/6/2016                                                                                
33   Ramp Creek MHC                                   1/25/2016   1/25/2016                                                                                
34   Publix South Park Center   World Acceptance   1,400   2.5%   2/28/2018   Nail Boutique   1,400   2.5%   10/31/2016   11/3/2015   11/3/2015                                                                                
35   Hilton Garden Inn Chesapeake                                   1/6/2016   1/8/2016                                                                                
36   Edgewood Plaza   Beauty 7   3,523   4.7%   2/28/2022   Best Choice Driving School   3,000   4.0%   3/31/2020   6/9/2015   6/9/2015                                                                                
37   Bella Vista Creek Apartments                                   10/27/2015   10/27/2015                                                                                
38   1st Choice Storage Portfolio                                   Various   Various                                                                                
38.01   1st Choice Storage - Miami                                   11/25/2015   11/25/2015                                                                                
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                   12/15/2015   12/15/2015                                                                                
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP                                   1/11/2016   1/11/2016                                                                                
39.01   Timberstone MHP                                   1/11/2016   1/11/2016                                                                                
39.02   Stone Tree MHP                                   1/11/2016   1/11/2016                                                                                
40   Candlewood Suites Fredericksburg                                   1/18/2016   1/18/2016                                                                                
41   150 West 87th Owners Corp.                                   1/5/2016   12/29/2015                                                                                
42   CVS - San Antonio, TX                                   11/9/2015   11/9/2015                                                                                
43   855 E. Broadway Owners Corp.                                   12/8/2015   12/2/2015                                                                                
44   North Tech Business Park                                   6/15/2015   7/13/2015       10/23/2015                                                                        
45   Hampton Inn Canton                                   9/16/2015   9/15/2015                                                                                
46   Security Public Storage - Glendora                                   11/20/2015           11/20/2015                                                                        
47   Security Public Storage - Sparks                                   11/20/2015           11/20/2015                                                                        
48   Imperial Owners Corp.                                   12/7/2015   12/3/2015                                                                                
49   Walgreens Sheridan                                   1/6/2016   1/6/2016                                                                                
50   Summerville MHP                                   1/4/2016   1/5/2016                                                                                
51   Best Western Lake Charles                                   9/30/2015   9/29/2015                                                                                
52   East 10th St. Owners Corp.                                   12/4/2015   12/3/2015                                                                                
53   Glenwood Village MHC                                   7/30/2015   7/30/2015                                                                                
54   H&H Self Storage                                   8/18/2015   8/6/2015                                                                                
55   Tara Oaks Apartments                                   12/18/2015   11/18/2015                                                                                
56   601 79 Owners Corp.                                   12/23/2015   12/22/2015                                                                                
57   Shelby Township Center   Wireless Giant   1,500   12.8%   11/30/2019   Sally Beauty #3182   1,500   12.8%   1/31/2020   11/12/2015   11/12/2015                                                                                
58   Smoky Hill Plaza   Dunkin Donuts   2,500   7.4%   3/31/2024   Smoky Hill Auto Service   2,400   7.1%   4/30/2019   11/30/2015   7/27/2015   8/31/2015                                                                            
59   Picture Ranch MHP                                   1/8/2016   1/8/2016                                                                                
60   Austin Manor MHC                                   1/12/2016   1/12/2016                                                                                
61   Jasper Center                                   12/2/2015   12/2/2015                                                                                
62   Space Place - Columbia                                   12/17/2015   12/18/2015                                                                                
63   Garden Acres MHP                                   11/13/2015   11/13/2015                                                                                
64   33 Greene Street Corp.                                   12/28/2015   12/28/2015                                                                                
65   Country Inn & Suites Richmond                                   1/19/2016   2/19/2016                                                                                
66   Quality Pines MHC                                   1/13/2016   1/13/2016                                                                                
67   Kroger Shops   DandQ Nail Spa   1,400   10.4%   9/30/2017   GameStop 6237   1,400   10.4%   9/30/2017   11/30/2015                                                                                    
68   Greenwich 33 Apartment Corp.                                   11/17/2015   11/16/2015                                                                                
69   Willow House Owners Corp.                                   12/17/2015   12/14/2015                                                                                
70   The Storehouse Self-Storage                                   1/22/2016   1/22/2016                                                                                
71   Stewart Franklin Owners Corp.                                   12/31/2015   12/29/2015                                                                                
72   11194 Owners Corp.                                   12/15/2015   12/11/2015                                                                                
73   Walgreens Avondale                                   12/28/2015   12/29/2015                                                                                
74   Ansley South Cooperative, Inc.                                   1/22/2016   1/22/2016                                                                                
75   River Road Apartment Corp.                                   1/13/2016   1/11/2016                                                                                
76   Family Dollar- Albion                                   10/21/2015   10/21/2015                                                                                
77   Family Dollar- Rural Retreat                                   10/22/2015   10/21/2015                                                                                
78   Family Dollar- Mt Vernon                                   10/21/2015   10/22/2015                                                                                
79   West 12th Street Tenants Corp.                                   12/18/2015   12/15/2015                                                                                

 

A-1-10
 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Seismic PML %   Seismic Insurance
Required (Y/N)
  Terrorism
Insurance (Y/N)
  Loan Purpose   Engineering Escrow /
Deferred Maintenance ($)
  Tax Escrow
(Initial)
  Monthly Tax
Escrow ($)
  Tax Escrow -
Cash or LoC
  Tax Escrow -
LoC Counterparty
  Insurance
Escrow (Initial)
  Monthly
Insurance Escrow ($)
  Insurance Escrow -
Cash or LoC
  Insurance Escrow -
LoC Counterparty
                                                                   
1   Sanofi Office Complex       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
2   WPC Self Storage IX   Various   N   Y   Acquisition   1,090,975   0   Springing           0   Springing                                                                            
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach       N   Y                                                                                                            
2.02   Extra Space - Portland   9.0%   N   Y                                                                                                            
2.03   Extra Space - Greensboro       N   Y                                                                                                            
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive       N   Y                                                                                                            
2.05   CubeSmart - Mesa Street       N   Y                                                                                                            
2.06   CubeSmart - Clark Drive       N   Y                                                                                                            
2.07   CubeSmart - Diana Drive       N   Y                                                                                                            
2.08   CubeSmart - Kissimmee       N   Y                                                                                                            
2.09   CubeSmart - Avondale       N   Y                                                                                                            
2.10   Extra Space - Beechnut       N   Y                                                                                                            
2.11   CubeSmart - Rankin Road       N   Y                                                                                                            
2.12   CubeSmart - Montana Ave       N   Y                                                                                                            
2.13   CubeSmart - James Watt Drive       N   Y                                                                                                            
3   225 Liberty Street       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
4   Business & Research Center at Garden City       N   Y   Refinance   3,000   115,463   51,011   Cash       87,019   9,017   Cash                                                                        
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   19.0%   N   Y   Refinance   3,563   103,000   25,750   Cash       116,557   12,951   Cash                                                                        
6   Independence Marketplace       N   Y   Refinance   48,000   214,957   35,826   Cash       13,286   3,322   Cash                                                                        
7   Brier Creek Corporate Center I & II       N   Y   Refinance   0   0   28,318   Cash       0   Springing                                                                            
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio       N   Y   Acquisition   0   62,009   18,657   Cash       22,619   2,464   Cash                                                                        
8.01   Somersworth       N   Y                                                                                                            
8.02   York       N   Y                                                                                                            
8.03   Arundel       N   Y                                                                                                            
8.04   Berwick       N   Y                                                                                                            
9   Parkview at Spring Street       N   Y   Refinance   0   108,984   18,164   Cash       0   Springing                                                                            
10   Omni Officentre       N   Y   Refinance   0   172,441   34,488   Cash       25,597   3,200   Cash                                                                        
11   Desert Star Apartments       N   Y   Refinance   2,188   48,450   9,229   Cash       13,478   4,279   Cash                                                                        
12   116 Inverness       N   Y   Acquisition   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
13   The Vineyard at Arlington       N   Y   Refinance   7,500   52,257   24,884   Cash       60,513   Springing   Cash                                                                        
14   Auburn Glen Apartments       N   Y   Refinance   34,175   0   17,231   Cash       50,137   5,305   Cash                                                                        
15   Beachside Resort       N   Y   Refinance   52,769   46,701   4,670   Cash       68,728   13,746   Cash                                                                        
16   McHenry East Center       N   Y   Refinance   46,594   175,960   25,137   Cash       1,972   1,972   Cash                                                                        
17   Eagle Chase Apartments       N   Y   Acquisition   0   34,815   11,605   Cash       10,248   3,416   Cash                                                                        
18   Dolphin Residence Hall       N   Y   Acquisition   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
19   North Alabama Retail Portfolio       N   Y   Acquisition   42,135   19,184   6,395   Cash       5,781   1,927   Cash                                                                        
19.01   Athens Shoppes       N   Y                                                                                                            
19.02   French Farms 1       N   Y                                                                                                            
19.03   Hartselle Shoppes       N   Y                                                                                                            
19.04   Eastside 2       N   Y                                                                                                            
19.05   French Farms 2       N   Y                                                                                                            
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield       N   Y   Refinance   16,563   0   28,956   Cash       50,785   7,255   Cash                                                                        
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo       N   Y   Refinance   94,078   50,033   15,883   Cash       21,084   3,347   Cash                                                                        
21.01   Country Inn & Suites       N   Y                                                                                                            
21.02   Comfort Inn & Suites       N   Y                                                                                                            
22   Rk Park Lakes       N   Y   Refinance   0   76,289   19,072   Cash       0   Springing                                                                            
22.01   Buildings B & C       N   Y                                                                                                            
22.02   Building D       N   Y                                                                                                            
23   Plaza De Oro       N   Y   Acquisition   3,750   48,380   24,190   Cash       4,872   2,320   Cash                                                                        
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
25   River Ridge I & II       N   Y   Refinance   0   71,160   17,790   Cash       19,245   1,480   Cash                                                                        
26   Sentry Self-Storage Portfolio       N   Y   Acquisition   0   60,251   7,173   Cash       11,760   2,240   Cash                                                                        
26.01   Williamsburg       N   Y                                                                                                            
26.02   Newport News       N   Y                                                                                                            
26.03   Churchland       N   Y                                                                                                            
27   Outland Business Center   9.0%   N   Y   Acquisition   14,375   25,478   25,478   Cash       3,302   3,302   Cash                                                                        
28   River Park Mutual Homes, Inc.       N   Y   Refinance   0   9,240   9,240   Cash       199,680   18,153   Cash                                                                        
29   The Grupe Building   10.0%   N   Y   Refinance   0   11,447   11,447   Cash       0   Springing                                                                            
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia       N   Y   Refinance   0   24,528   6,132   Cash       6,930   2,886   Cash                                                                        
31   Northwest Plaza       N   Y   Refinance   0   178,957   13,766   Cash       25,617   1,971   Cash                                                                        
32   Cherry Hill Court       N   Y   Refinance   26,875   38,676   12,892   Cash       26,120   3,265   Cash                                                                        
33   Ramp Creek MHC       N   Y   Refinance   12,875   15,848   5,283   Cash       13,868   1,261   Cash                                                                        
34   Publix South Park Center       N   Y   Acquisition   0   9,391   3,130   Cash       3,276   1,092   Cash                                                                        
35   Hilton Garden Inn Chesapeake       N   Y   Refinance   31,250   29,384   5,877   Cash       13,303   2,217   Cash                                                                        
36   Edgewood Plaza       N   Y   Refinance   26,913   11,902   5,951   Cash       27,576   3,014   Cash                                                                        
37   Bella Vista Creek Apartments       N   Y   Refinance   13,938   26,390   12,567   Cash       57,442   6,838   Cash                                                                        
38   1st Choice Storage Portfolio       N   Y   Refinance   3,688   34,088   8,522   Cash       34,460   3,446   Cash                                                                        
38.01   1st Choice Storage - Miami       N   Y                                                                                                            
38.02   1st Choice Storage - Endicott       N   Y                                                                                                            
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP       N   Y   Refinance   30,000   31,398   7,849   Cash       2,984   1,492   Cash                                                                        
39.01   Timberstone MHP       N   Y                                                                                                            
39.02   Stone Tree MHP       N   Y                                                                                                            
40   Candlewood Suites Fredericksburg       N   Y   Refinance   0   19,821   4,719   Cash       10,249   2,440   Cash                                                                        
41   150 West 87th Owners Corp.       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
42   CVS - San Antonio, TX       N   Y   Acquisition   0   0   Springing           386   194; Springing   Cash                                                                        
43   855 E. Broadway Owners Corp.       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
44   North Tech Business Park   10.0%   N   Y   Acquisition   0   22,344   7,448   Cash       2,676   1,265   Cash                                                                        
45   Hampton Inn Canton       N   Y   Refinance   12,500   13,442   6,721   Cash       18,684   1,699   Cash                                                                        
46   Security Public Storage - Glendora   12.0%   N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
47   Security Public Storage - Sparks   7.0%   N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
48   Imperial Owners Corp.       N   Y   Refinance   0   107,000   20,500   Cash       0   Springing                                                                            
49   Walgreens Sheridan       N   Y   Acquisition   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
50   Summerville MHP       N   Y   Acquisition   12,802   14,885   3,721   Cash       1,081   541   Cash                                                                        
51   Best Western Lake Charles       N   Y   Refinance   9,063   3,012   1,004   Cash       8,827   1,765   Cash                                                                        
52   East 10th St. Owners Corp.       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
53   Glenwood Village MHC       N   Y   Acquisition   83,688   14,885   4,962   Cash       10,615   965   Cash                                                                        
54   H&H Self Storage       N   Y   Acquisition   37,500   2,529   2,529   Cash       908   908   Cash                                                                        
55   Tara Oaks Apartments       N   Y   Refinance   26,038   12,744   6,372   Cash       45,983   9,197   Cash                                                                        
56   601 79 Owners Corp.       N   Y   Refinance   0   78,554   26,185   Cash       0   Springing                                                                            
57   Shelby Township Center       N   Y   Refinance   0   2,671   2,671   Cash       4,974   829   Cash                                                                        
58   Smoky Hill Plaza       N   Y   Acquisition   114,971   17,726   5,909   Cash       2,358   786   Cash                                                                        
59   Picture Ranch MHP       N   Y   Refinance   1,875   660   660   Cash       1,732   577   Cash                                                                        
60   Austin Manor MHC       N   Y   Refinance   23,438   12,202   3,874   Cash       3,626   576   Cash                                                                        
61   Jasper Center       N   Y   Refinance   17,500   7,937   1,890   Cash       8,408   1,602   Cash                                                                        
62   Space Place - Columbia       N   Y   Acquisition   4,406   5,361   5,106   Cash       1,408   335   Cash                                                                        
63   Garden Acres MHP       N   Y   Refinance   24,119   1,628   1,628   Cash       1,820   455   Cash                                                                        
64   33 Greene Street Corp.       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
65   Country Inn & Suites Richmond       N   Y   Refinance   6,313   8,557   2,037   Cash       10,993   1,496   Cash                                                                        
66   Quality Pines MHC       N   Y   Acquisition   0   9,338   4,669   Cash       1,148   574   Cash                                                                        
67   Kroger Shops       N   Y   Refinance   0   7,950   1,987   Cash       3,070   614   Cash                                                                        
68   Greenwich 33 Apartment Corp.       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
69   Willow House Owners Corp.       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
70   The Storehouse Self-Storage       N   Y   Acquisition   1,000   10,327   1,721   Cash       2,146   2,146   Cash                                                                        
71   Stewart Franklin Owners Corp.       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
72   11194 Owners Corp.       N   Y   Refinance   0   32,620   16,310   Cash       0   Springing                                                                            
73   Walgreens Avondale       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
74   Ansley South Cooperative, Inc.       N   Y   Refinance   0   4,087   6,488   Cash       19,076   2,120   Cash                                                                        
75   River Road Apartment Corp.       N   Y   Refinance   0   9,522   5,648   Cash       0   Springing                                                                            
76   Family Dollar- Albion       N   N   Acquisition   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
77   Family Dollar- Rural Retreat       N   N   Acquisition   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
78   Family Dollar- Mt Vernon       N   N   Acquisition   0   0   Springing           0   Springing                                                                            
79   West 12th Street Tenants Corp.       N   Y   Refinance   0   0   Springing           0   Springing                                                                            

 

A-1-11
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Upfront
Replacement
Reserve ($)
  Monthly Replacement Reserve ($)(13)   Replacement
Reserve Cap ($)(14)
  Replacement Reserve
Escrow - Cash or LoC
  Replacement Reserve
Escrow - LoC Counterparty
  Upfront TI/LC
Reserve ($)
                                                                                               
1   Sanofi Office Complex   0   Springing   0           0                                                                                                
2   WPC Self Storage IX   0   Springing   0           0                                                                                                
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                                                                                                        
2.02   Extra Space - Portland                                                                                                                        
2.03   Extra Space - Greensboro                                                                                                                        
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                                                                                                        
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                                                                                                        
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                                                                                                        
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                                                                                                        
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                                                                                                        
2.09   CubeSmart - Avondale                                                                                                                        
2.10   Extra Space - Beechnut                                                                                                                        
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                                                                                                        
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                                                                                                        
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                                                                                                        
3   225 Liberty Street   0   Springing   0           0                                                                                                
4   Business & Research Center at Garden City   0   3,119   0   Cash       0                                                                                                
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   20,756   20,756   0   Cash       0                                                                                                
6   Independence Marketplace   0   2,972   0   Cash       0                                                                                                
7   Brier Creek Corporate Center I & II   0   3,016   0   Cash       0                                                                                                
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   0   3,350   0   Cash       0                                                                                                
8.01   Somersworth                                                                                                                        
8.02   York                                                                                                                        
8.03   Arundel                                                                                                                        
8.04   Berwick                                                                                                                        
9   Parkview at Spring Street   0   1,682   0   Cash       250,000                                                                                                
10   Omni Officentre   350,000   6,127   0   Cash       0                                                                                                
11   Desert Star Apartments   0   9,104   546,250   Cash       0                                                                                                
12   116 Inverness   0   Springing   0           0                                                                                                
13   The Vineyard at Arlington   0   7,953   0   Cash       0                                                                                                
14   Auburn Glen Apartments   600,000   5,208   0   Cash       0                                                                                                
15   Beachside Resort   0   4.0% of Gross Revenue for the Property for the month which is two months prior to the month in which such Monthly Payment Date occurs   0   Cash       0                                                                                                
16   McHenry East Center   0   1,128   0   Cash       0                                                                                                
17   Eagle Chase Apartments   0   3,250   0   Cash       0                                                                                                
18   Dolphin Residence Hall   0   Springing   0           0                                                                                                
19   North Alabama Retail Portfolio   0   1,612   0   Cash       155,563                                                                                                
19.01   Athens Shoppes                                                                                                                        
19.02   French Farms 1                                                                                                                        
19.03   Hartselle Shoppes                                                                                                                        
19.04   Eastside 2                                                                                                                        
19.05   French Farms 2                                                                                                                        
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   0   Greater of 1/12 of 4.0% of prior year's Gross Income from Operations and the amount required to be reserved under the Management Agreement and the Franchise Agreement   0   Cash       0                                                                                                
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   0   Greater of 1/12 of 4.0% of prior year's Gross Income from Operations and the amount required to be reserved under the Management Agreement and the Franchise Agreement   0   Cash       0                                                                                                
21.01   Country Inn & Suites                                                                                                                        
21.02   Comfort Inn & Suites                                                                                                                        
22   Rk Park Lakes   0   524   0   Cash       0                                                                                                
22.01   Buildings B & C                                                                                                                        
22.02   Building D                                                                                                                        
23   Plaza De Oro   0   1,174   0   Cash       70,620                                                                                                
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   50,000   0   0   Cash       0                                                                                                
25   River Ridge I & II   0   1,747   0   Cash       0                                                                                                
26   Sentry Self-Storage Portfolio   50,000   608   60,000   Cash       0                                                                                                
26.01   Williamsburg                                                                                                                        
26.02   Newport News                                                                                                                        
26.03   Churchland                                                                                                                        
27   Outland Business Center   7,132   7,132   0   Cash       400,000                                                                                                
28   River Park Mutual Homes, Inc.   0   0   0           0                                                                                                
29   The Grupe Building   0   2,120; Springing   50,880   Cash       0                                                                                                
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   0   1/12 of 4.0% of prior year's gross revenues   0   Cash       0                                                                                                
31   Northwest Plaza   0   2,263   0   Cash       60,000                                                                                                
32   Cherry Hill Court   83,101   1,164   133,101   Cash       0                                                                                                
33   Ramp Creek MHC   1,263   1,263   0   Cash       0                                                                                                
34   Publix South Park Center   0   693   0   Cash       0                                                                                                
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   0   9,619   0   Cash       0                                                                                                
36   Edgewood Plaza   2,599   2,599   0   Cash       2,852                                                                                                
37   Bella Vista Creek Apartments   0   5,644   0   Cash       0                                                                                                
38   1st Choice Storage Portfolio   1,095   1,095   0   Cash       0                                                                                                
38.01   1st Choice Storage - Miami                                                                                                                        
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                                                                                                        
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   230,885   885   0   Cash       0                                                                                                
39.01   Timberstone MHP                                                                                                                        
39.02   Stone Tree MHP                                                                                                                        
40   Candlewood Suites Fredericksburg   0   Greater of 1/12 of 4.0% of prior year's Gross Income from Operations and the amount required to be reserved under the Management Agreement and the Franchise Agreement   0   Cash       0                                                                                                
41   150 West 87th Owners Corp.   0   0   0           0                                                                                                
42   CVS - San Antonio, TX   0   Springing   0           0                                                                                                
43   855 E. Broadway Owners Corp.   0   0   0           0                                                                                                
44   North Tech Business Park   0   1,730; Springing   41,520   Cash       150,000                                                                                                
45   Hampton Inn Canton   0   4,804   0   Cash       0                                                                                                
46   Security Public Storage - Glendora   0   Springing   0           0                                                                                                
47   Security Public Storage - Sparks   0   Springing   0           0                                                                                                
48   Imperial Owners Corp.   0   0   0           0                                                                                                
49   Walgreens Sheridan   0   Springing   0           0                                                                                                
50   Summerville MHP   555   555   0   Cash       0                                                                                                
51   Best Western Lake Charles   0   4,018   0   Cash       0                                                                                                
52   East 10th St. Owners Corp.   0   0   0           0                                                                                                
53   Glenwood Village MHC   1,136   1,136   0   Cash       0                                                                                                
54   H&H Self Storage   517   517   0   Cash       0                                                                                                
55   Tara Oaks Apartments   2,888   2,888   0   Cash       0                                                                                                
56   601 79 Owners Corp.   0   0   0           0                                                                                                
57   Shelby Township Center   0   351   10,000   Cash       55,000                                                                                                
58   Smoky Hill Plaza   0   790   0   Cash       0                                                                                                
59   Picture Ranch MHP   475   475   0   Cash       0                                                                                                
60   Austin Manor MHC   0   750   0   Cash       0                                                                                                
61   Jasper Center   0   912   0   Cash       50,000                                                                                                
62   Space Place - Columbia   0   228   0   Cash       0                                                                                                
63   Garden Acres MHP   550   550   0   Cash       0                                                                                                
64   33 Greene Street Corp.   0   0   0           0                                                                                                
65   Country Inn & Suites Richmond   0   Greater of 1/12 of 4.0% of prior year's Gross Income from Operations and the amount required to be reserved under the Management Agreement and the Franchise Agreement   0   Cash       0                                                                                                
66   Quality Pines MHC   404   404   0   Cash       0                                                                                                
67   Kroger Shops   0   347   0   Cash       25,000                                                                                                
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   0   0   0           0                                                                                                
69   Willow House Owners Corp.   0   0   0           0                                                                                                
70   The Storehouse Self-Storage   958   958   0   Cash       0                                                                                                
71   Stewart Franklin Owners Corp.   0   0   0           0                                                                                                
72   11194 Owners Corp.   0   0   0           0                                                                                                
73   Walgreens Avondale   0   0   0           0                                                                                                
74   Ansley South Cooperative, Inc.   0   0   0           0                                                                                                
75   River Road Apartment Corp.   0   0   0           0                                                                                                
76   Family Dollar- Albion   0   0   0           0                                                                                                
77   Family Dollar- Rural Retreat   0   0   0           0                                                                                                
78   Family Dollar- Mt Vernon   0   0   0           0                                                                                                
79   West 12th Street Tenants Corp.   0   0   0           0                                                                                                

 

A-1-12
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Monthly TI/LC
Reserve ($)(10)
  TI/LC Reserve Cap ($)   TI/LC Escrow -
Cash or LoC
  TI/LC Escrow -
LoC Counterparty
  Debt Service
Escrow (Initial) ($)
  Debt Service
Escrow (Monthly) ($)
  Debt Service Escrow -
Cash or LoC
  Debt Service Escrow -
LoC Counterparty
  Other Escrow I Reserve Description                                                                                    
1   Sanofi Office Complex   0   0           0   0           Condominium Reserve                                                                                    
2   WPC Self Storage IX   0   0           0   0           Amortization Reserve                                                                                    
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                                                                                                        
2.02   Extra Space - Portland                                                                                                                        
2.03   Extra Space - Greensboro                                                                                                                        
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                                                                                                        
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                                                                                                        
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                                                                                                        
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                                                                                                        
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                                                                                                        
2.09   CubeSmart - Avondale                                                                                                                        
2.10   Extra Space - Beechnut                                                                                                                        
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                                                                                                        
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                                                                                                        
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                                                                                                        
3   225 Liberty Street   Springing   0           0   0           Free Rent Reserve / Master Retail Lease Reserve / Ground Rent Reserve                                                                                    
4   Business & Research Center at Garden City   3,898   0   Cash       0   0           Lifetime Brands Free Rent Reserve                                                                                    
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   0   0           0   0           Seasonality Reserve                                                                                    
6   Independence Marketplace   12,962   0   Cash       0   0           Declaration Fee Reserve                                                                                    
7   Brier Creek Corporate Center I & II   22,619   0   Cash       0   0           UCB/Stock Building Reserve                                                                                    
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   0   0           0   0                                                                                                
8.01   Somersworth                                                                                                                        
8.02   York                                                                                                                        
8.03   Arundel                                                                                                                        
8.04   Berwick                                                                                                                        
9   Parkview at Spring Street   10,000; Springing   500,000   Cash       0   0           Tenant Specific TILC / Rent Concession Reserve                                                                                    
10   Omni Officentre   24,508   0   Cash       0   0           BCBS TI/LC Reserve                                                                                    
11   Desert Star Apartments   0   0           0   0                                                                                                
12   116 Inverness   Springing   0           0   0                                                                                                
13   The Vineyard at Arlington   0   0           0   0           Collateral Deposit Funds                                                                                    
14   Auburn Glen Apartments   0   0           0   0                                                                                                
15   Beachside Resort   0   0           0   0           Seasonality Reserve                                                                                    
16   McHenry East Center   3,760   0   Cash       0   0           Hallmark Retenanting Reserve                                                                                    
17   Eagle Chase Apartments   0   0           0   0           Radon Reserve                                                                                    
18   Dolphin Residence Hall   0   0           0   0                                                                                                
19   North Alabama Retail Portfolio   4,434   0   Cash       0   0           Vacant Space Reserve                                                                                    
19.01   Athens Shoppes                                                                                                                        
19.02   French Farms 1                                                                                                                        
19.03   Hartselle Shoppes                                                                                                                        
19.04   Eastside 2                                                                                                                        
19.05   French Farms 2                                                                                                                        
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   0   0           0   0           PIP Reserve Funds                                                                                    
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   0   0           0   0           Choice Franchise Agreement Extension                                                                                    
21.01   Country Inn & Suites                                                                                                                        
21.02   Comfort Inn & Suites                                                                                                                        
22   Rk Park Lakes   3,711; Springing   222,615   Cash       0   0                                                                                                
22.01   Buildings B & C                                                                                                                        
22.02   Building D                                                                                                                        
23   Plaza De Oro   5,251   0   Cash       0   0           Free Rent Reserve Funds                                                                                    
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   0   0           0   0                                                                                                
25   River Ridge I & II   17,575   0   Cash       0   0           Free Rent Reserve                                                                                    
26   Sentry Self-Storage Portfolio   0   0           0   0                                                                                                
26.01   Williamsburg                                                                                                                        
26.02   Newport News                                                                                                                        
26.03   Churchland                                                                                                                        
27   Outland Business Center   6,645   500,000   Cash       0   0           Roof Reserve                                                                                    
28   River Park Mutual Homes, Inc.   0   0           0   0           Collateral Security Agreement for Capital Improvements                                                                                    
29   The Grupe Building   7,770   186,480   Cash       0   0                                                                                                
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   0   0           0   0           Property Improvement Plan Reserve                                                                                    
31   Northwest Plaza   11,315; Springing   318,000   Cash       0   0                                                                                                
32   Cherry Hill Court   10,181; Springing   0   Cash       0   0                                                                                                
33   Ramp Creek MHC   0   0           0   0                                                                                                
34   Publix South Park Center   877   0   Cash       0   0                                                                                                
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   0   0           0   0           Seasonality Reserve                                                                                    
36   Edgewood Plaza   2,852   175,000   Cash       0   0           Food Lion Rollover Reserve                                                                                    
37   Bella Vista Creek Apartments   0   0           0   0                                                                                                
38   1st Choice Storage Portfolio   0   0           0   0           Endicott Office Reserve                                                                                    
38.01   1st Choice Storage - Miami                                                                                                                        
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                                                                                                        
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   0   0           0   0                                                                                                
39.01   Timberstone MHP                                                                                                                        
39.02   Stone Tree MHP                                                                                                                        
40   Candlewood Suites Fredericksburg   0   0           0   0           PIP Funds                                                                                    
41   150 West 87th Owners Corp.   0   0           0   0           Collateral Security Agreement for Negative Carry                                                                                    
42   CVS - San Antonio, TX   Springing   0           0   0                                                                                                
43   855 E. Broadway Owners Corp.   0   0           0   0           Collateral Security Agreement for Capital Improvements                                                                                    
44   North Tech Business Park   7,209   150,000   Cash       0   0                                                                                                
45   Hampton Inn Canton   0   0           0   0           Seasonality Reserve                                                                                    
46   Security Public Storage - Glendora   0   0           0   0                                                                                                
47   Security Public Storage - Sparks   0   0           0   0                                                                                                
48   Imperial Owners Corp.   0   0           0   0                                                                                                
49   Walgreens Sheridan   Springing   0           0   0                                                                                                
50   Summerville MHP   0   0           0   0                                                                                                
51   Best Western Lake Charles   0   0           0   0           PIP Reserve                                                                                    
52   East 10th St. Owners Corp.   0   0           0   0                                                                                                
53   Glenwood Village MHC   0   0           0   0                                                                                                
54   H&H Self Storage   0   0           0   0                                                                                                
55   Tara Oaks Apartments   0   0           0   0                                                                                                
56   601 79 Owners Corp.   0   0           0   0                                                                                                
57   Shelby Township Center   1,514   55,000   Cash       0   0                                                                                                
58   Smoky Hill Plaza   2,391   0   Cash       0   0                                                                                                
59   Picture Ranch MHP   0   0           0   0                                                                                                
60   Austin Manor MHC   0   0           0   0           Borrower Owned Home Sale Proceeds                                                                                    
61   Jasper Center   1,968   0   Cash       0   0                                                                                                
62   Space Place - Columbia   0   0           0   0                                                                                                
63   Garden Acres MHP   0   0           0   0                                                                                                
64   33 Greene Street Corp.   0   0           0   0                                                                                                
65   Country Inn & Suites Richmond   0   0           0   0           PIP Funds                                                                                    
66   Quality Pines MHC   0   0           0   0                                                                                                
67   Kroger Shops   1,282   60,000   Cash       0   0                                                                                                
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   0   0           0   0                                                                                                
69   Willow House Owners Corp.   0   0           0   0                                                                                                
70   The Storehouse Self-Storage   0   0           0   0           Insurance Deductible Reserve                                                                                    
71   Stewart Franklin Owners Corp.   0   0           0   0                                                                                                
72   11194 Owners Corp.   0   0           0   0                                                                                                
73   Walgreens Avondale   Springing   0           0   0                                                                                                
74   Ansley South Cooperative, Inc.   0   0           0   0                                                                                                
75   River Road Apartment Corp.   0   0           0   0                                                                                                
76   Family Dollar- Albion   0   0           0   0                                                                                                
77   Family Dollar- Rural Retreat   0   0           0   0                                                                                                
78   Family Dollar- Mt Vernon   0   0           0   0                                                                                                
79   West 12th Street Tenants Corp.   0   0           0   0                                                                                                

 

A-1-13
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Other Escrow I (Initial) ($)(6)(11)   Other Escrow I (Monthly) ($)(11)   Other Escrow I Cap ($)(10)(11)   Other Escrow I Escrow -
Cash or LoC
  Other Escrow I -
LoC Counterparty
                                                                                                   
1   Sanofi Office Complex   0   Springing   0                                                                                                            
2   WPC Self Storage IX   0   Springing   0                                                                                                            
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                                                                                                        
2.02   Extra Space - Portland                                                                                                                        
2.03   Extra Space - Greensboro                                                                                                                        
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                                                                                                        
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                                                                                                        
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                                                                                                        
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                                                                                                        
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                                                                                                        
2.09   CubeSmart - Avondale                                                                                                                        
2.10   Extra Space - Beechnut                                                                                                                        
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                                                                                                        
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                                                                                                        
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                                                                                                        
3   225 Liberty Street   Free Rent - $80,810,295   Springing   0   Cash                                                                                                        
4   Business & Research Center at Garden City   16,301   0   0   Cash                                                                                                        
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   485,000   121,500   485,000   Cash                                                                                                        
6   Independence Marketplace   0   Springing   0                                                                                                            
7   Brier Creek Corporate Center I & II   600,000   22,619   225,000   Cash                                                                                                        
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio   0   0   0                                                                                                            
8.01   Somersworth                                                                                                                        
8.02   York                                                                                                                        
8.03   Arundel                                                                                                                        
8.04   Berwick                                                                                                                        
9   Parkview at Spring Street   Tenant Specific TILC - $62,748.13 / Rent Concession - $25,899   0   0   Cash                                                                                                        
10   Omni Officentre   529,653   0   0   Cash                                                                                                        
11   Desert Star Apartments   0   0   0                                                                                                            
12   116 Inverness   0   0   0                                                                                                            
13   The Vineyard at Arlington   500,000   0   0   Cash                                                                                                        
14   Auburn Glen Apartments   0   0   0                                                                                                            
15   Beachside Resort   697,000   Various   0   Cash                                                                                                        
16   McHenry East Center   165,000   0   0   Cash                                                                                                        
17   Eagle Chase Apartments   48,972   0   0   Cash                                                                                                        
18   Dolphin Residence Hall   0   0   0                                                                                                            
19   North Alabama Retail Portfolio   177,030   0   0   Cash                                                                                                        
19.01   Athens Shoppes                                                                                                                        
19.02   French Farms 1                                                                                                                        
19.03   Hartselle Shoppes                                                                                                                        
19.04   Eastside 2                                                                                                                        
19.05   French Farms 2                                                                                                                        
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   1,150,000   0   0   Cash                                                                                                        
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo   400,000   0   0   Cash                                                                                                        
21.01   Country Inn & Suites                                                                                                                        
21.02   Comfort Inn & Suites                                                                                                                        
22   Rk Park Lakes   0   0   0                                                                                                            
22.01   Buildings B & C                                                                                                                        
22.02   Building D                                                                                                                        
23   Plaza De Oro   6,793   0   0   Cash                                                                                                        
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega   0   0   0                                                                                                            
25   River Ridge I & II   59,999   0   0   Cash                                                                                                        
26   Sentry Self-Storage Portfolio   0   0   0                                                                                                            
26.01   Williamsburg                                                                                                                        
26.02   Newport News                                                                                                                        
26.03   Churchland                                                                                                                        
27   Outland Business Center   100,000   0   0   Cash                                                                                                        
28   River Park Mutual Homes, Inc.   8,518,256   36,250   1,750,000   Cash                                                                                                        
29   The Grupe Building   0   0   0                                                                                                            
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia   600,000   0   0   Cash                                                                                                        
31   Northwest Plaza   0   0   0                                                                                                            
32   Cherry Hill Court   0   0   0                                                                                                            
33   Ramp Creek MHC   0   0   0                                                                                                            
34   Publix South Park Center   0   0   0                                                                                                            
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   0   On each Monthly Payment Date an amount equal to the lesser of (i) 25% of the seasonality reserve cap and (ii) available cash flow   179,000   Cash                                                                                                        
36   Edgewood Plaza   1,901   1,901   0   Cash                                                                                                        
37   Bella Vista Creek Apartments   0   0   0                                                                                                            
38   1st Choice Storage Portfolio   103,500   0   0   Cash                                                                                                        
38.01   1st Choice Storage - Miami                                                                                                                        
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                                                                                                        
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP   0   0   0                                                                                                            
39.01   Timberstone MHP                                                                                                                        
39.02   Stone Tree MHP                                                                                                                        
40   Candlewood Suites Fredericksburg   250,000   5,000   0   Cash                                                                                                        
41   150 West 87th Owners Corp.   160,000   0   0   Cash                                                                                                        
42   CVS - San Antonio, TX   0   0   0                                                                                                            
43   855 E. Broadway Owners Corp.   1,000,000   0   0   Cash                                                                                                        
44   North Tech Business Park   0   0   0                                                                                                            
45   Hampton Inn Canton   4,000   0   0   Cash                                                                                                        
46   Security Public Storage - Glendora   0   0   0                                                                                                            
47   Security Public Storage - Sparks   0   0   0                                                                                                            
48   Imperial Owners Corp.   0   0   0                                                                                                            
49   Walgreens Sheridan   0   0   0                                                                                                            
50   Summerville MHP   0   0   0                                                                                                            
51   Best Western Lake Charles   87,500   0   0   Cash                                                                                                        
52   East 10th St. Owners Corp.   0   0   0                                                                                                            
53   Glenwood Village MHC   0   0   0                                                                                                            
54   H&H Self Storage   0   0   0                                                                                                            
55   Tara Oaks Apartments   0   0   0                                                                                                            
56   601 79 Owners Corp.   0   0   0                                                                                                            
57   Shelby Township Center   0   0   0                                                                                                            
58   Smoky Hill Plaza   0   0   0                                                                                                            
59   Picture Ranch MHP   0   0   0                                                                                                            
60   Austin Manor MHC   250,000   0   0   Cash                                                                                                        
61   Jasper Center   0   0   0                                                                                                            
62   Space Place - Columbia   0   0   0                                                                                                            
63   Garden Acres MHP   0   0   0                                                                                                            
64   33 Greene Street Corp.   0   0   0                                                                                                            
65   Country Inn & Suites Richmond   750,000   0   0   Cash                                                                                                        
66   Quality Pines MHC   0   0   0                                                                                                            
67   Kroger Shops   0   0   0                                                                                                            
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   0   0   0                                                                                                            
69   Willow House Owners Corp.   0   0   0                                                                                                            
70   The Storehouse Self-Storage   15,000   Springing   0   Cash                                                                                                        
71   Stewart Franklin Owners Corp.   0   0   0                                                                                                            
72   11194 Owners Corp.   0   0   0                                                                                                            
73   Walgreens Avondale   0   0   0                                                                                                            
74   Ansley South Cooperative, Inc.   0   0   0                                                                                                            
75   River Road Apartment Corp.   0   0   0                                                                                                            
76   Family Dollar- Albion   0   0   0                                                                                                            
77   Family Dollar- Rural Retreat   0   0   0                                                                                                            
78   Family Dollar- Mt Vernon   0   0   0                                                                                                            
79   West 12th Street Tenants Corp.   0   0   0                                                                                                            

 

A-1-14
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Other Escrow II Reserve Description   Other Escrow II
(Initial) ($)(6)(15)
  Other Escrow II
(Monthly) ($)(15)
  Other Escrow II
Cap ($)
  Other Escrow II Escrow -
Cash or LoC
  Other Escrow II -
LoC Counterparty
  Holdback(9)   Ownership
Interest
  Ground Lease Initial
Expiration Date
                                                                                   
1   Sanofi Office Complex       0   0   0               Fee                                                                                        
2   WPC Self Storage IX       0   0   0               Fee                                                                                        
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                               Fee                                                                                        
2.02   Extra Space - Portland                               Fee                                                                                        
2.03   Extra Space - Greensboro                               Fee                                                                                        
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                               Fee                                                                                        
2.05   CubeSmart - Mesa Street                               Fee                                                                                        
2.06   CubeSmart - Clark Drive                               Fee                                                                                        
2.07   CubeSmart - Diana Drive                               Fee                                                                                        
2.08   CubeSmart - Kissimmee                               Fee                                                                                        
2.09   CubeSmart - Avondale                               Fee                                                                                        
2.10   Extra Space - Beechnut                               Fee                                                                                        
2.11   CubeSmart - Rankin Road                               Fee                                                                                        
2.12   CubeSmart - Montana Ave                               Fee                                                                                        
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                               Fee                                                                                        
3   225 Liberty Street   Tenant Specific TI Reserve   72,789,685   0   0   Guaranty           Leasehold   6/17/2069                                                                                    
4   Business & Research Center at Garden City   Lifetime Brands Existing TI Reserve   98,000   7,643   663,583   Cash           Fee                                                                                        
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter   PIP Reserve   0   Springing   0               Fee                                                                                        
6   Independence Marketplace       0   0   0               Fee                                                                                        
7   Brier Creek Corporate Center I & II       0   0   0               Fee                                                                                        
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio       0   0   0               Fee                                                                                        
8.01   Somersworth                               Fee                                                                                        
8.02   York                               Fee                                                                                        
8.03   Arundel                               Fee                                                                                        
8.04   Berwick                               Fee                                                                                        
9   Parkview at Spring Street   Torti Gallas Reserve   0   Springing   0               Fee                                                                                        
10   Omni Officentre   Free Rent Reserve   202,426   0   0   Cash           Fee                                                                                        
11   Desert Star Apartments       0   0   0               Fee                                                                                        
12   116 Inverness       0   0   0               Fee                                                                                        
13   The Vineyard at Arlington       0   0   0               Fee                                                                                        
14   Auburn Glen Apartments       0   0   0               Fee                                                                                        
15   Beachside Resort       0   0   0               Fee                                                                                        
16   McHenry East Center       0   0   0               Fee                                                                                        
17   Eagle Chase Apartments       0   0   0               Fee                                                                                        
18   Dolphin Residence Hall       0   0   0               Fee                                                                                        
19   North Alabama Retail Portfolio       0   0   0               Fee                                                                                        
19.01   Athens Shoppes                               Fee                                                                                        
19.02   French Farms 1                               Fee                                                                                        
19.03   Hartselle Shoppes                               Fee                                                                                        
19.04   Eastside 2                               Fee                                                                                        
19.05   French Farms 2                               Fee                                                                                        
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield   Seasonality Fund   16,700   16,700   0   Cash           Fee                                                                                        
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo       0   0   0               Fee                                                                                        
21.01   Country Inn & Suites                               Fee                                                                                        
21.02   Comfort Inn & Suites                               Fee                                                                                        
22   Rk Park Lakes       0   0   0           Tenant Occupancy Holdback - 425,686 / Tenant Specific TI/LC Holdback - 252,016   Fee                                                                                        
22.01   Buildings B & C                               Fee                                                                                        
22.02   Building D                               Fee                                                                                        
23   Plaza De Oro   Cold Beverage Rollover Funds   20,900   0   0   Cash           Fee                                                                                        
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega       0   0   0               Fee                                                                                        
25   River Ridge I & II       0   0   0               Fee                                                                                        
26   Sentry Self-Storage Portfolio       0   0   0               Fee                                                                                        
26.01   Williamsburg                               Fee                                                                                        
26.02   Newport News                               Fee                                                                                        
26.03   Churchland                               Fee                                                                                        
27   Outland Business Center       0   0   0               Fee                                                                                        
28   River Park Mutual Homes, Inc.   Collateral Security Agreement for Litigation   50,000   0   0   Cash           Fee                                                                                        
29   The Grupe Building       0   0   0               Fee                                                                                        
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia       0   0   0               Fee                                                                                        
31   Northwest Plaza       0   0   0               Fee                                                                                        
32   Cherry Hill Court       0   0   0               Fee                                                                                        
33   Ramp Creek MHC       0   0   0               Fee                                                                                        
34   Publix South Park Center       0   0   0               Fee                                                                                        
35   Hilton Garden Inn Chesapeake   PIP Reserve   0   Springing   0               Fee                                                                                        
36   Edgewood Plaza       0   0   0               Fee                                                                                        
37   Bella Vista Creek Apartments       0   0   0               Fee                                                                                        
38   1st Choice Storage Portfolio   Endicott Lease Reserve   23,918   0   0   Cash           Fee                                                                                        
38.01   1st Choice Storage - Miami                               Fee                                                                                        
38.02   1st Choice Storage - Endicott                               Fee                                                                                        
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP       0   0   0               Fee                                                                                        
39.01   Timberstone MHP                               Fee                                                                                        
39.02   Stone Tree MHP                               Fee                                                                                        
40   Candlewood Suites Fredericksburg       0   0   0               Fee                                                                                        
41   150 West 87th Owners Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
42   CVS - San Antonio, TX       0   0   0               Fee                                                                                        
43   855 E. Broadway Owners Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
44   North Tech Business Park       0   0   0               Fee                                                                                        
45   Hampton Inn Canton       0   0   0               Fee                                                                                        
46   Security Public Storage - Glendora       0   0   0               Fee                                                                                        
47   Security Public Storage - Sparks       0   0   0               Fee                                                                                        
48   Imperial Owners Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
49   Walgreens Sheridan       0   0   0               Fee                                                                                        
50   Summerville MHP       0   0   0               Fee                                                                                        
51   Best Western Lake Charles       0   0   0               Fee                                                                                        
52   East 10th St. Owners Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
53   Glenwood Village MHC       0   0   0               Fee                                                                                        
54   H&H Self Storage       0   0   0               Fee                                                                                        
55   Tara Oaks Apartments       0   0   0               Fee                                                                                        
56   601 79 Owners Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
57   Shelby Township Center       0   0   0               Fee                                                                                        
58   Smoky Hill Plaza       0   0   0               Fee                                                                                        
59   Picture Ranch MHP       0   0   0               Fee                                                                                        
60   Austin Manor MHC       0   0   0               Fee                                                                                        
61   Jasper Center       0   0   0               Fee                                                                                        
62   Space Place - Columbia       0   0   0               Fee                                                                                        
63   Garden Acres MHP       0   0   0               Fee                                                                                        
64   33 Greene Street Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
65   Country Inn & Suites Richmond       0   0   0               Fee                                                                                        
66   Quality Pines MHC       0   0   0               Fee                                                                                        
67   Kroger Shops       0   0   0               Leasehold   12/31/2045                                                                                    
68   Greenwich 33 Apartment Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
69   Willow House Owners Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
70   The Storehouse Self-Storage   Prepaid Rent Reserve   0   Springing   0               Fee                                                                                        
71   Stewart Franklin Owners Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
72   11194 Owners Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
73   Walgreens Avondale       0   0   0               Fee                                                                                        
74   Ansley South Cooperative, Inc.       0   0   0               Fee                                                                                        
75   River Road Apartment Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        
76   Family Dollar- Albion       0   0   0               Fee                                                                                        
77   Family Dollar- Rural Retreat       0   0   0               Fee                                                                                        
78   Family Dollar- Mt Vernon       0   0   0               Fee                                                                                        
79   West 12th Street Tenants Corp.       0   0   0               Fee                                                                                        

 

A-1-15
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Annual
Ground
Rent
Payment
  Annual Ground Rent Increases   Lockbox   Whole Loan
Cut-off
Date
Balance ($)
  Whole
Loan Debt
Service ($)
  Subordinate
Secured
Debt Original
Balance ($)
  Subordinate
Secured Debt
Cut-off Date
Balance ($)
                                                                                           
1   Sanofi Office Complex           Hard/Upfront Cash Management                                                                                                            
2   WPC Self Storage IX           Springing                                                                                                            
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                                                                                                        
2.02   Extra Space - Portland                                                                                                                        
2.03   Extra Space - Greensboro                                                                                                                        
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                                                                                                        
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                                                                                                        
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                                                                                                        
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                                                                                                        
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                                                                                                        
2.09   CubeSmart - Avondale                                                                                                                        
2.10   Extra Space - Beechnut                                                                                                                        
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                                                                                                        
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                                                                                                        
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                                                                                                        
3   225 Liberty Street   $5,100,000   None   Hard/Springing Cash Management   900,000,000   3,541,260   441,000,000   441,000,000                                                                                            
4   Business & Research Center at Garden City           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter           Springing                                                                                                            
6   Independence Marketplace           Hard/Upfront Cash Management                                                                                                            
7   Brier Creek Corporate Center I & II           Springing                                                                                                            
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio           Springing                                                                                                            
8.01   Somersworth                                                                                                                        
8.02   York                                                                                                                        
8.03   Arundel                                                                                                                        
8.04   Berwick                                                                                                                        
9   Parkview at Spring Street           Soft/Springing Cash Management                                                                                                            
10   Omni Officentre           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
11   Desert Star Apartments           Springing                                                                                                            
12   116 Inverness           Springing                                                                                                            
13   The Vineyard at Arlington           Springing                                                                                                            
14   Auburn Glen Apartments           Springing                                                                                                            
15   Beachside Resort           Springing                                                                                                            
16   McHenry East Center           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
17   Eagle Chase Apartments           Springing                                                                                                            
18   Dolphin Residence Hall           Springing                                                                                                            
19   North Alabama Retail Portfolio           Springing                                                                                                            
19.01   Athens Shoppes                                                                                                                        
19.02   French Farms 1                                                                                                                        
19.03   Hartselle Shoppes                                                                                                                        
19.04   Eastside 2                                                                                                                        
19.05   French Farms 2                                                                                                                        
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo           Springing                                                                                                            
21.01   Country Inn & Suites                                                                                                                        
21.02   Comfort Inn & Suites                                                                                                                        
22   Rk Park Lakes           Springing                                                                                                            
22.01   Buildings B & C                                                                                                                        
22.02   Building D                                                                                                                        
23   Plaza De Oro           Springing                                                                                                            
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega           Springing                                                                                                            
25   River Ridge I & II           Springing                                                                                                            
26   Sentry Self-Storage Portfolio           Springing                                                                                                            
26.01   Williamsburg                                                                                                                        
26.02   Newport News                                                                                                                        
26.03   Churchland                                                                                                                        
27   Outland Business Center           Springing                                                                                                            
28   River Park Mutual Homes, Inc.           None                                                                                                            
29   The Grupe Building           Springing                                                                                                            
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
31   Northwest Plaza           Springing                                                                                                            
32   Cherry Hill Court           Springing                                                                                                            
33   Ramp Creek MHC           Springing                                                                                                            
34   Publix South Park Center           Springing                                                                                                            
35   Hilton Garden Inn Chesapeake           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
36   Edgewood Plaza           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
37   Bella Vista Creek Apartments           Springing                                                                                                            
38   1st Choice Storage Portfolio           Springing                                                                                                            
38.01   1st Choice Storage - Miami                                                                                                                        
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                                                                                                        
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP           Springing                                                                                                            
39.01   Timberstone MHP                                                                                                                        
39.02   Stone Tree MHP                                                                                                                        
40   Candlewood Suites Fredericksburg           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
41   150 West 87th Owners Corp.           None   5,500,000   19,020   500,000   0                                                                                            
42   CVS - San Antonio, TX           Springing                                                                                                            
43   855 E. Broadway Owners Corp.           None   5,000,000   17,381   500,000   0                                                                                            
44   North Tech Business Park           Springing                                                                                                            
45   Hampton Inn Canton           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
46   Security Public Storage - Glendora           None                                                                                                            
47   Security Public Storage - Sparks           None                                                                                                            
48   Imperial Owners Corp.           None   3,996,682   16,605   500,000   0                                                                                            
49   Walgreens Sheridan           Springing                                                                                                            
50   Summerville MHP           Springing                                                                                                            
51   Best Western Lake Charles           Springing                                                                                                            
52   East 10th St. Owners Corp.           None   3,500,000   12,311   500,000   0                                                                                            
53   Glenwood Village MHC           Springing                                                                                                            
54   H&H Self Storage           Springing                                                                                                            
55   Tara Oaks Apartments           Springing                                                                                                            
56   601 79 Owners Corp.           None   3,295,289   15,345   300,000   0                                                                                            
57   Shelby Township Center           Springing                                                                                                            
58   Smoky Hill Plaza           Springing                                                                                                            
59   Picture Ranch MHP           Springing                                                                                                            
60   Austin Manor MHC           Springing                                                                                                            
61   Jasper Center           Springing                                                                                                            
62   Space Place - Columbia           Springing                                                                                                            
63   Garden Acres MHP           Springing                                                                                                            
64   33 Greene Street Corp.           None                                                                                                            
65   Country Inn & Suites Richmond           Hard/Springing Cash Management                                                                                                            
66   Quality Pines MHC           Springing                                                                                                            
67   Kroger Shops   $48,400   Annual rental increases by 10% every 5 years through 2024; beginning in 2025, annual rental will increase by no more than 20% of the previous 5 year cycle's minimum rent every 5 years though 2044   None                                                                                                            
68   Greenwich 33 Apartment Corp.           None   1,795,480   8,557   200,000   75,000                                                                                            
69   Willow House Owners Corp.           None   2,050,000   9,214   500,000   0                                                                                            
70   The Storehouse Self-Storage           Springing                                                                                                            
71   Stewart Franklin Owners Corp.           None   1,900,000   8,504   500,000   0                                                                                            
72   11194 Owners Corp.           None   1,896,045   8,649   500,000   0                                                                                            
73   Walgreens Avondale           Springing                                                                                                            
74   Ansley South Cooperative, Inc.           None                                                                                                            
75   River Road Apartment Corp.           None   1,700,000   7,563   500,000   0                                                                                            
76   Family Dollar- Albion           Hard/Upfront Cash Management                                                                                                            
77   Family Dollar- Rural Retreat           Hard/Upfront Cash Management                                                                                                            
78   Family Dollar- Mt Vernon           Hard/Upfront Cash Management                                                                                                            
79   West 12th Street Tenants Corp.           None   1,048,658   5,068   150,000   0                                                                                            

 

A-1-16
 

 

ANNEX A-1 — CERTAIN CHARACTERISTICS OF THE MORTGAGE LOANS AND MORTGAGED PROPERTIES  
   
Mortgage
Loan
Number
  Property Name(2)   Whole Loan U/W
NOI DSCR (x)
  Whole Loan U/W
NCF DSCR (x)
  Whole Loan
Cut-off Date
LTV Ratio
  Whole Loan Cut-off
Date U/W NOI
Debt Yield
  Whole Loan Cut-off Date U/W NCF Debt Yield   Mezzanine Debt Cut-off Date Balance($)   Sponsor(12)(16)   Affiliated Sponsors   Mortgage Loan Number                                                                                    
1   Sanofi Office Complex                           American Finance Trust, Inc.       1                                                                                    
2   WPC Self Storage IX                           Corporate Property Associates 18 Global Incorporated   Y - Group 1   2                                                                                    
2.01   CubeSmart - Fernandina Beach                                   2.01                                                                                    
2.02   Extra Space - Portland                                   2.02                                                                                    
2.03   Extra Space - Greensboro                                   2.03                                                                                    
2.04   CubeSmart - Lomaland Drive                                   2.04                                                                                    
2.05   CubeSmart - Mesa Street                                   2.05                                                                                    
2.06   CubeSmart - Clark Drive                                   2.06                                                                                    
2.07   CubeSmart - Diana Drive                                   2.07                                                                                    
2.08   CubeSmart - Kissimmee                                   2.08                                                                                    
2.09   CubeSmart - Avondale                                   2.09                                                                                    
2.10   Extra Space - Beechnut                                   2.10                                                                                    
2.11   CubeSmart - Rankin Road                                   2.11                                                                                    
2.12   CubeSmart - Montana Ave                                   2.12                                                                                    
2.13   CubeSmart - James Watt Drive                                   2.13                                                                                    
3   225 Liberty Street   1.73   1.60   64.3%   8.2%   7.5%       Brookfield Financial Properties, L.P.       3                                                                                    
4   Business & Research Center at Garden City                           David J. Cohen; Abraham J. Cohen       4                                                                                    
5   Doubletree Seattle Airport Southcenter                           Ki Yong Choi       5                                                                                    
6   Independence Marketplace                           Redico Properties LLC; Daniel L. Stern; Christopher G. Brochert       6                                                                                    
7   Brier Creek Corporate Center I & II                           Riprand Count Arco       7                                                                                    
8   Atlantic Mini Self Storage Portfolio                           Robert Moser; Robert Morgan   Y - Group 2   8                                                                                    
8.01   Somersworth                                   8.01                                                                                    
8.02   York                                   8.02                                                                                    
8.03   Arundel                                   8.03                                                                                    
8.04   Berwick                                   8.04                                                                                    
9   Parkview at Spring Street                           SAB Family Limited Partnership       9                                                                                    
10   Omni Officentre                           Larry Nemer       10                                                                                    
11   Desert Star Apartments                           Vesna Djordjevich       11                                                                                    
12   116 Inverness                           AICI, LLC       12                                                                                    
13   The Vineyard at Arlington                           Barry Leon; Irving Langer       13                                                                                    
14   Auburn Glen Apartments                           Barrett Penan       14                                                                                    
15   Beachside Resort                           Michel O. Provosty, Jr.       15                                                                                    
16   McHenry East Center                           Doruk A. Borekci; Kenan Borekci; Ahmet Zeki Borekci       16                                                                                    
17   Eagle Chase Apartments                           William A. Butler; Daniel W. Anderson, Sr.; Stephen L. Butler; Malcolm S. Bethea; Phyllis Kelsey-Greene   Y - Group 3   17                                                                                    
18   Dolphin Residence Hall                           Corporate Property Associates 17 - Global Incorporated   Y - Group 1   18                                                                                    
19   North Alabama Retail Portfolio                           Len B. Shannon, III; Derek R.Waltchack; Timothy S. Blair; Andrew R. Patterson; Daniel W. Samford; Thomas B. Miles       19                                                                                    
19.01   Athens Shoppes                                   19.01                                                                                    
19.02   French Farms 1                                   19.02                                                                                    
19.03   Hartselle Shoppes                                   19.03                                                                                    
19.04   Eastside 2                                   19.04                                                                                    
19.05   French Farms 2                                   19.05                                                                                    
20   Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield                           Paul Reisman; Steven Reisman       20                                                                                    
21   Country Inn & Suites and Comfort Inn & Suites Amarillo                           Mark E. Shaffer; Juli Anne Shaffer       21                                                                                    
21.01   Country Inn & Suites                                   21.01                                                                                    
21.02   Comfort Inn & Suites                                   21.02                                                                                    
22   Rk Park Lakes                           Hatem A. Saqr       22                                                                                    
22.01   Buildings B & C                                   22.01                                                                                    
22.02   Building D                                   22.02                                                                                    
23   Plaza De Oro                           Mark H. Engelman       23                                                                                    
24   Wal-Mart Supercenter Dahlonega                           Robert Ridino       24                                                                                    
25   River Ridge I & II                           Gabriel L. Schuchman       25                                                                                    
26   Sentry Self-Storage Portfolio                           Robert Moser; Robert Morgan   Y - Group 2   26                                                                                    
26.01   Williamsburg                                   26.01                                                                                    
26.02   Newport News                                   26.02                                                                                    
26.03   Churchland                                   26.03                                                                                    
27   Outland Business Center                           Adir Levitas       27                                                                                    
28   River Park Mutual Homes, Inc.                                   28                                                                                    
29   The Grupe Building                           The Greenlaw Grupe, Jr. Operating Partnership       29                                                                                    
30   Holiday Inn Express & Suites Columbia                           Heetesh Patel       30                                                                                    
31   Northwest Plaza                           Nathan S. Leader, Nathan S. Leader Revocable Trust U/A/D 11-9-01       31                                                                                    
32   Cherry Hill Court                           Robert D. Goldman       32                                                                                    
33   Ramp Creek MHC                           Kelly Case; Dawn Palya-Maharry       33                                                                                    
34   Publix South Park Center                           William A. Butler; Hubert W. Goings, Jr.; William E. Coleman III   Y - Group 3   34                                                                                    
35   Hilton Garden Inn Chesapeake                           Sukhwinder Bharij; Maryam S. Bharij       35                                                                                    
36   Edgewood Plaza                           Ronald D. Strawn and Stephen J. Garchik       36                                                                                    
37   Bella Vista Creek Apartments                           Madeleine Ficaccio       37                                                                                    
38   1st Choice Storage Portfolio                           Barbi Benton Gradow       38                                                                                    
38.01   1st Choice Storage - Miami                                   38.01                                                                                    
38.02   1st Choice Storage - Endicott                                   38.02                                                                                    
39   Stone Tree MHP & Timberstone MHP                           Paul Skyler Liechty; Paul E. Liechty; David R. Hunt, Sr.; Gregory S. Rumsey       39                                                                                    
39.01   Timberstone MHP                                   39.01                                                                                    
39.02   Stone Tree MHP                                   39.02                                                                                    
40   Candlewood Suites Fredericksburg                           Sunil S. Mehta; Nisha Mehta   Y - Group 5   40                                                                                    
41   150 West 87th Owners Corp.   4.31   4.31   10.9%   17.9%   17.9%               41                                                                                    
42   CVS - San Antonio, TX                           Barbara Sterling       42                                                                                    
43   855 E. Broadway Owners Corp.   4.70   4.70   30.4%   19.6%   19.6%               43                                                                                    
44   North Tech Business Park                           MKD Investments, L.P.       44                                                                                    
45   Hampton Inn Canton                           Vikram D. Patel and Jagdish B. Patel       45                                                                                    
46   Security Public Storage - Glendora                           See Footnote 16   Y - Group 4   46                                                                                    
47   Security Public Storage - Sparks                           See Footnote 16   Y - Group 4   47                                                                                    
48   Imperial Owners Corp.   4.41   4.41   24.6%   22.0%   22.0%               48                                                                                    
49   Walgreens Sheridan                           Ann McPherson; Ann McPherson Trust       49                                                                                    
50   Summerville MHP                           Rudy Colombini       50                                                                                    
51   Best Western Lake Charles                           Rajesh Patel, Jignesh Patel, Pinu Patel, Sandipkumar Patel and Ankur Patel       51                                                                                    
52   East 10th St. Owners Corp.   8.16   8.16   7.2%   34.5%   34.5%               52                                                                                    
53   Glenwood Village MHC                           Mark Coleman       53                                                                                    
54   H&H Self Storage                           Paul E. Walker, Jr.; Franklin F. Adams       54                                                                                    
55   Tara Oaks Apartments                           Sean M. Greene; Kenrick A. Eyre       55                                                                                    
56   601 79 Owners Corp.   6.73   6.73   11.3%   37.6%   37.6%               56                                                                                    
57   Shelby Township Center                           Lloyd Shochat; Amy Shochat; Shauna Weinstein; Scott Weinstein; The Shauna Weinstein Trust; and The Lloyad Shochat Trust       57                                                                                    
58   Smoky Hill Plaza                           Mehran Farhadi; Ronco Revocable Trust Dated June 29, 1995; Farhadi Revocable Family Trust Dated December 16, 2009       58                                                                                    
59   Picture Ranch MHP                           John Brierton; Jeanne Brierton; The Brierton Family Trust Dated March 21, 1996       59                                                                                    
60   Austin Manor MHC                           Richard A. Placido       60                                                                                    
61   Jasper Center                           Jakob Kaiser       61                                                                                    
62   Space Place - Columbia                           Robert Moser; Robert Morgan   Y - Group 2   62                                                                                    
63   Garden Acres MHP                           Irene Levi       63                                                                                    
64   33 Greene Street Corp.                                   64                                                                                    
65   Country Inn & Suites Richmond                           Sunil S. Mehta; Nisha Mehta   Y - Group 5   65                                                                                    
66   Quality Pines MHC                           Rohit Jindal       66                                                                                    
67   Kroger Shops                           Robert Stanton       67                                                                                    
68   Greenwich 33 Apartment Corp.   23.43   23.43   2.4%   134.0%   134.0%               68                                                                                    
69   Willow House Owners Corp.   6.95   6.95   13.2%   37.5%   37.5%               69                                                                                    
70   The Storehouse Self-Storage                           Douglas A. Dattilo       70                                                                                    
71   Stewart Franklin Owners Corp.   7.95   7.95   14.5%   42.7%   42.7%               71                                                                                    
72   11194 Owners Corp.   11.32   11.32   6.5%   62.0%   62.0%               72                                                                                    
73   Walgreens Avondale                           Peter Sullivan       73                                                                                    
74   Ansley South Cooperative, Inc.                                   74                                                                                    
75   River Road Apartment Corp.   4.30   4.30   25.2%   22.9%   22.9%               75                                                                                    
76   Family Dollar- Albion                           Ladder Capital CRE Equity LLC   Y - Group 6   76                                                                                    
77   Family Dollar- Rural Retreat                           Ladder Capital CRE Equity LLC   Y - Group 6   77                                                                                    
78   Family Dollar- Mt Vernon                           Ladder Capital CRE Equity LLC   Y - Group 6   78                                                                                    
79   West 12th Street Tenants Corp.   8.70   8.70   7.7%   50.5%   50.5%               79                                                                                    

 

A-1-17
 

 

   FOOTNOTES TO ANNEX A-1   

 

  See “Annex A-3: Summaries of the Fifteen Largest Mortgage Loans” in the Preliminary Prospectus for additional information on the 15 largest mortgage loans.
   
(1) “WFB” denotes Wells Fargo Bank, National Association, "LCF" denotes Ladder Capital Finance LLC, "RMF" denotes Rialto Mortgage Finance, LLC,  "CIIICM" denotes C-III Commercial Mortgage LLC, "Natixis" denotes Natixis Real Estate Capital LLC and "NCB" denotes National Cooperative Bank, N.A.
   
(2) For mortgage loan #3 (225 Liberty Street), the largest tenant (699,142 square feet), representing 28.8% of net rentable square feet, includes 25,882 square feet attributed to storage space. The second largest tenant (330,755 square feet), representing 13.6% of net rentable square feet, includes 12,090 square feet attributed to storage space. The third largest tenant (324,818 square feet), representing 13.4% of net rentable square feet, includes 160 square feet attributed to storage space.
   
  For mortgage loan #38 (1st Choice Storage Portfolio), the Number of Units and Occupancy Rate for the 1st Choice Storage Portfolio – Endicott mortgaged property does not include 43,035 square feet of RV/Parking storage space, which had physical occupancy of 49.2%, as of February 4, 2016.
   
(3) For mortgage loan #3 (225 Liberty Street), the largest tenant (699,142 square feet), representing 28.8% of net rentable square feet, has a one-time contraction option on their then highest floor, currently the ninth floor totaling approximately 110,482 square feet, on December 31, 2027 provided the following conditions are satisfied: (i) the tenant has not leased any other space in the 225 Liberty Street Property on or after February 11, 2021; (ii) 18 months’ notice is given; and (iii) payment of a contraction fee equal to five months of the then-current base rent plus all unamortized tenant improvements and leasing commissions for the contraction space. The third largest tenant (324,818 square feet), representing 13.4% of net rentable square feet, has a two-time contraction option on either their lowest or highest floor, currently the 17th or 22nd floors, respectively, each totaling approximately 54,000 square feet, on January 1, 2025 or January 1, 2030, provided the following conditions are satisfied: (i) the tenant has not exercised either of its expansion options; (ii) 18 months’ notice is given; and (iii) payment of a contraction fee equal to six months of then-current base rent plus all unamortized tenant improvements and leasing commissions for the contraction space.
   
(4) For mortgage loan #1 (Sanofi Office Complex), the mortgage loan is represented by Notes A-1-A, A-1-B, A-2-A and A-2-B, four of eight pari passu notes, which eight notes have a combined Cut-off Date Balance of $125,000,000.  Notes A-3-A, A-3-B, A-4-A and A-4-B are not included in the trust. All loan-to-value ratio, debt service coverage ratio, debt yield and Cut-off Date Balance per Unit figures presented are based on Notes A-1-A, A-1-B, A-2-A, A-2-B, A-3-A, A-3-B, A-4-A and A-4-B in the aggregate (the "Sanofi Office Complex Whole Loan"). Note A-1-A represents the controlling interest in the Sanofi Office Complex Whole Loan.
   
  For mortgage loan #3 (225 Liberty Street), the mortgage loan is represented by Note A-1F, one of six senior pari passu notes which have a combined Cut-off Date Balance of $459,000,000. Notes A-1A, A-1B, A-1C, A-1D and A-1E are not included in the trust. All loan-to-value ratio, debt service coverage ratio, debt yield and Cut-off Date Balance per Unit/SF figures presented are based on Notes A-1A, A-1B, A-1C, A-1D, A-1E and A-1F in the aggregate, excluding the three junior notes with a combined Cut-off Date Balance of $441,000,000. Note A-1F represents a non-controlling interest in the 225 Liberty Street whole loan.
   
(5) For mortgage loan #2 (WPC Self Storage IX), the borrower is not required to pay any late charge: (i) with respect to the first two delinquent payments during any 12 month calendar period; or (ii) with respect to the first two delinquent payments following any change by the lender to the Monthly Debt Service Payment Amount provided that the borrower has received written notice of such change.
   

A-1-18
 

 

   
(6) For mortgage loan #8 (Atlantic Mini Self Storage Portfolio), the Appraised Value reflects a portfolio level appraisal, which includes a diversity premium based on an assumption that all the mortgaged properties would be sold together as a portfolio.  The Appraised Value assuming no portfolio level diversity premium is $28,080,000. The Cut-off Date LTV Ratio and LTV Ratio at Maturity or ARD assuming the $28,080,000 value are 74.7% and 66.1%, respectively.
   
  For mortgage loan #14 (Auburn Glen Apartments), the Appraised Value assumes the capital improvement project, which is expected to be completed by January 15, 2017, has been completed.  The Appraised Value assuming the capital improvement project has not been completed is $19,100,000. The Cut-off Date LTV Ratio and LTV Ratio at Maturity or ARD based on the $19,100,000 Appraised Value is 70.7% and 65.3%, respectively. A $600,000 reserve was taken at loan closing, representing capital improvements.
   
  For mortgage loan #22 (Rk Park Lakes), the Appraised Value assumes all unpaid tenant improvement and leasing commissions have been paid or reserved for upfront. The Appraised Value assuming the tenant improvement and leasing commissions have not been paid is $17,730,000. The Cut-off Date LTV Ratio and LTV Ratio at Maturity or ARD based on the $17,730,000 value are 60.6% and 50.4%, respectively.
   
  For mortgage loan #26 (Sentry Self-Storage Portfolio), the Appraised Value reflects a portfolio level appraisal, which includes a diversity premium based on an assumption that all the mortgaged properties would be sold together as a portfolio.  The Appraised Value assuming no portfolio level diversity premium is $13,980,000. The Cut-off Date LTV Ratio and LTV Ratio at Maturity or ARD assuming the $13,980,000 value are 66.6% and 63.6%, respectively.
   
  For mortgage loan #38 (1st Choice Storage Portfolio), the Appraised Value assumes that a leasing office at the 1st Choice Storage Portfolio -Endicott mortgaged property is constructed on site and the existing office lease at a separate property has been terminated. A $103,500 reserve was taken at closing, representing 125% of the estimated cost of the leasing office and a $23,918 reserve was taken at closing, representing the remaining payments on the office lease. The Appraised Value assuming the leasing office construction has not been completed is $2,440,000. The Cut-Off Date LTV Ratio and LTV Ratio at Maturity or ARD for the loan, based on the $2,440,000 value, are 71.5% and 62.5%.
   
  For mortgage loan #65 (Country Inn & Suites Richmond), the Appraised Value assumes the property improvement plan ("PIP"), which is expected to be completed by March 31, 2017, has been completed.  The Appraised Value assuming the PIP has not been completed is $3,100,000. The Cut-off Date LTV Ratio and the LTV Ratio at Maturity or ARD based on the $3,100,000 appraised value is 69.4% and 53.7%, respectively. A $750,000 reserve was taken at closing, representing the costs associated with the PIP.  
   
(7) For mortgage loan #22 (Rk Park Lakes), the Occupancy Rate includes the largest tenant at the Buildings B & C mortgaged property (6,682 square feet), representing 14.4% of net rentable square feet, the third largest tenant at the Buildings B & C mortgaged property (4,430 square feet), representing 9.5% of net rentable square feet, and the fifth largest tenant at the Buildings B & C mortgaged property (3,956 square feet), representing 8.5% of net rentable square feet, which lease the collateral pad sites and the improvements built on the pad sites are owned by the tenants.
   
(8) The tenant early termination options discussed in this footnote are not intended to be an exclusive list. In particular, termination options based on co-tenancy clauses are generally included only for top five tenants by net rentable square feet if the option is currently or imminently exercisable.
   
  For mortgage loan #6 (Independence Marketplace), the third largest tenant (20,087 square feet), representing 11.3% of the net rentable square feet, may terminate its lease if the tenant’s gross sales in the trailing twelve month period ending September 2020 are less than $3.0 million with at least 30 days’ prior notice and by paying a termination fee equal to $301,305.
   
  For mortgage loan #10 (Omni Officentre), the third largest tenant (13,848 square feet), representing 4.7% of the net rentable square feet, may terminate its lease if the State of Michigan terminates all

 

A-1-19
 

 

  of its business contracts with the tenant upon the later of (i) July 31, 2017 and (ii) the last day of the 6th complete month following the landlord's receipt of the termination notice. The lease termination fee will be equal to $20,195 plus the unamortized cost of tenant improvements and leasing commissions at a 10.0% interest rate.
   
  For mortgage loan #25 (River Ridge I & II), the second largest tenant (16,912 square feet), representing 16.0% of the net rentable square feet, may terminate its lease as of July 31, 2017 by providing notice prior to February 1, 2017 and paying a termination fee equal to $184,021 plus the unamortized costs of tenant improvements.
   
  For mortgage loan #29 (The Grupe Building), the largest tenant (19,435 square feet), representing 29.8% of net rentable square feet, has the option to terminate its lease any time after September 30, 2017 by providing at least 6 months’ written notice and paying a termination fee equal to all unamortized tenant improvements and leasing commissions.  The third largest tenant (7,767 square feet), representing 11.9% of net rentable square feet, has the option to terminate its lease any time after April 14, 2017 by providing at least 60 days’ written notice.  
   
  For mortgage loan #49 (Walgreens Sheridan), the largest tenant (14,550 square feet), representing 100.0% of net rentable square feet, may terminate its lease on December 31, 2030 and every five years thereafter with at least six months' prior notice.
   
  For mortgage loan #73 (Walgreens Avondale), the largest tenant (15,120 square feet), representing 100.0% of net rentable square feet, may terminate its lease on December 31, 2022 and every five years thereafter with at least six months' prior notice.
   
(9) In certain cases, mortgage loans may have tenants that have executed leases, but may not be fully paying rent or occupying the related leased premises that were included in the underwriting.
   
  For mortgage loan #3 (225 Liberty Street), the largest tenant (699,142 square feet), representing 28.8% of net rentable square feet, has free rent through December 2017. The third largest tenant (324,818 square feet), representing 13.4% of net rentable square feet, has free rent from October through January, inclusive, in 2025 and 2031. The fifth largest tenant (232,950 square feet), representing 9.6% of net rentable square feet, is expected to take occupancy in August 2016 and has free rent through October 2016. A $80,810,295 reserve was taken at closing, representing all outstanding free rent.
   
  For mortgage loan #4 (Business & Research Center at Garden City), the largest tenant (148,017 square feet), representing 79.1% of net rentable square feet, has a rent abatement in March 2016.  A $16,301 reserve was taken at closing, representing the outstanding rent abatement.
   
  For mortgage loan #7 (Brier Creek Corporate Center I & II), the third largest tenant (17,562 square feet), representing 9.7% of net rentable square feet, is expected to take occupancy and will commence rent payments on April 1, 2016.
   
  For mortgage loan #10 (Omni Officentre) the largest tenant (118,077 square feet), representing 40.1% of net rentable square feet, is in the process of building out 13,061 square feet of their expansion space. The tenant is expected to take occupancy in May 2016 and rent payments will commence on January 1, 2017. The fourth largest tenant (13,430 square feet), representing 4.6% of net rentable square feet, has free rent from June through August 2017. $202,426 was reserved at closing to cover abatements for all tenants.
   
  For mortgage loan #22 (Rk Park Lakes), the second largest tenant at the Buildings B & C mortgaged property (5,090 square feet), representing 10.9% of net rentable square feet, is in the process of building out 2,008 square feet of their expansion space. Rent payments will commence on July 1, 2016. The largest tenant at the Building D mortgaged property (3,108 square feet), representing 6.7% of net rentable square feet is in the process of building out their space and is expected to take occupancy in June 2016. A $677,702 holdback was taken at closing, representing gap rent and tenant improvement and leasing commissions.

 

A-1-20
 

 

   
  For mortgage loan #25 (River Ridge I & II), the fifth largest tenant (7,940 square feet), representing 7.5% of net rentable square feet, has free rent through April 2016.  A $59,999 reserve was taken at closing, representing outstanding free rent for all tenants.
   
  For mortgage loan #44 (North Tech Business Park), the largest tenant (52,541 square feet), representing 60.7% of net rentable square feet, has free rent on 17.8% of their space through March 2018.
   
(10) For mortgage loan #7 (Brier Creek Corporate Center I & II), the Monthly TI/LC Reserve deposit will only occur after the Other Escrow I Cap has been reached.  The Monthly TI/LC Reserve deposit will be adjusted to $15,080, capped at $540,000, upon the occurrence of the monthly payment date in February 2020 and the renewal or releasing of 90.0% of the largest and second largest tenant’s space (135,497 square feet), representing 74.9% of net rentable square feet, in accordance with terms in the loan agreement.
   
  For mortgage loan #25 (River Ridge I & II), the Monthly TI/LC Reserve will be adjusted to an amount equal to $11,457 commencing March 6, 2019, and continuing thereafter.
   
  For mortgage loan #32 (Cherry Hill Court), the Monthly TI/LC Reserve will be adjusted to $4,363 upon the largest tenant (45,712 square feet), representing 65.5% of net rentable square feet, renewing its lease for a term that is at least 5 years from the existing expiration date.
   
(11) For mortgage loan #15 (Beachside Resort), the Other Escrow I (Monthly) will be an amount equal to 10% of $697,000 rounded to the nearest $5,000 for May through June; 35% of $697,000 rounded to the nearest $5,000 for July; the aggregate deposits made in the foregoing months subtracted from the remaining Seasonality Reserve Annual Deposit Amount for August; and no monthly deposit for September through April.
   
  For mortgage loan #28 (River Park Mutual Homes, Inc.), the  Other Escrow I (Initial) and Other Escrow I (Monthly) are funded in two components, both of which are administered pursuant to a single Collateral Security Agreement for Capital Improvements and dedicated solely to the funding of capital improvements. The first component, which was fully funded at closing, is a deposit in the amount of $8,073,256. No additional monthly deposits are required with respect to the first component. The second component, which has a $1,750,000 aggregate funding requirement, was funded with an initial $445,000 deposit at closing, and requires minimum monthly deposits of $36,250.
   
  For mortgage loan #36 (Edgewood Plaza), the Other Escrow I Reserve (Monthly) will end upon the largest tenant (33,000  square feet), representing 44.5% of net rentable square feet (or any replacement tenant) executing a new lease subject to the terms and conditions in the loan agreement.
   
(12) For mortgage loan #29 (The Grupe Building), the second largest tenant (18,110 square feet), representing 27.8% of net rentable square feet, is an affiliate of the sponsor.
   
(13) For mortgage loan #5 (DoubleTree Seattle Airport Southcenter), the Monthly Replacement Reserve, to be adjusted each January, will be 1/12 of 2.0% of actual annual gross income prior to January 1, 2017, 1/12 of 3.0% of actual annual gross income from January 1, 2017 to December 1, 2017, and 1/12 of 4.0% of actual annual gross income for each year thereafter beginning on January 1, 2018.
   
  For mortgage loan #15 (Beachside Resort), the Monthly Replacement Reserve will be adjusted to an amount equal to the greater of: (i) 1/12th of 4% of the greater of (a) the gross revenues generated during the 12 months preceding the end of the prior calendar quarter for which financial statements have been provided and (b) the gross revenue projected in the then-effective approved annual budget for the 12 month period to which such approved annual budget relates; and (ii) the amount required to be reserved under the franchise agreement and management agreement for FF&E work.
   
  For mortgage loan #35 (Hilton Garden Inn Chesapeake), the Monthly Replacement Reserve will be adjusted to an amount equal to the greater of: (i) 1/12th of 4% of the greater of (a) the gross

 

A-1-21
 

 

  revenues generated during the 12 months preceding the end of the prior calendar quarter for which financial statements have been provided and (b) the gross revenue projected in the then-effective approved annual budget for the 12 month period to which such approved annual budget relates; and (ii) the amount required to be reserved under the franchise agreement and management agreement for FF&E work.
   
  For mortgage loan #45 (Hampton Inn Canton), the Monthly Replacement Reserve will be adjusted to an amount equal to the greater of: (i) 1/12th of 4% of the greater of (a) the gross revenues generated during the 12 months preceding the end of the prior calendar quarter for which financial statements have been provided and (b) the gross revenue projected in the then-effective approved annual budget for the 12 month period to which such approved annual budget relate; and (ii) the amount required to be reserved under the franchise agreement and management agreement for FF&E work.
   
  For mortgage loan #51 (Best Western Lake Charles), the Monthly Replacement Reserve will be adjusted to an amount equal to the greater of: (i) 1/12th of 4% of the greater of (a) the gross revenues generated during the 12 months preceding the end of the prior calendar quarter for which financial statements have been provided and (b) the gross revenue projected in the then-effective approved annual budget for the 12 month period to which such approved annual budget relates; and (ii) the amount required to be reserved under the franchise agreement and management agreement for FF&E work.
   
(14) For mortgage loan #32 (Cherry Hill Court), the Replacement Reserve Cap will be adjusted to $50,000 upon Lender’s final disbursement of the replacement reserve funds.
   
(15) For mortgage loan #4 (Business & Research Center at Garden City), the related borrower agreed to provide the largest tenant (148,017 square feet), representing 79.1% of net rentable square feet, with a tenant allowance of $1,130,340 for hard cost tenant improvements as deemed necessary or advisable by such tenant.  As of February 2016, $663,583 of the tenant improvement allowance was outstanding, $565,170 of which is not available until June 2022. $98,000 was deposited into a lender-controlled reserve at closing and the borrower is obligated to deposit $7,643 per month until the total amount deposited into such account equals $663,583. Such amount is available to pay such tenant allowance in accordance with the terms of the applicable lease.
   
  For mortgage loan #5 (DoubleTree Seattle Airport Southcenter), the Other Escrow II (Monthly) deposit will be an amount equal to 50% of the monthly excess cash flow, commencing July 1, 2022. The monthly deposit will continue until the earlier of: (i) June 5, 2024 or (ii) at such time as the lender has determined there are sufficient funds in the PIP reserve and the Monthly Replacement Reserve to pay for all replacements and/or alternations to the property, as required by the franchisor in connection with the franchise renewal, and provided that the franchise renewal has occurred.
   
  For mortgage loan #20 (Holiday Inn & Suites Parsippany Fairfield), the Other Escrow II (Monthly) will be collected between March and November of each year, to address potential cash flow shortfalls during the months of December through February. From March through November 2016, an amount equal to $16,700 will be collected monthly; thereafter, collections will be recalculated based on the greater of: (i) the product of the aggregate amount of seasonality shortfalls for the preceding 12-month period multiplied by 1.25 and divided by nine; and (ii) $16,700.
   
(16) For mortgage loan #46 (Security Public Storage - Glendora), the sponsors are Benjamin D. Eisler and Shirley E. Eisler, individually and as co-trustees of the Eisler Revocable Trust, Allen Orwitz and Lea Orwitz, individually and as co-trustees of the Allen Orwitz and Lea Orwitz Revocable Trusts and BACO Realty Corporation.
   
  For mortgage loan #47 (Security Public Storage - Sparks), the sponsors are Michael Orwitz, individually and as trustee of the Michael Orwitz Living Trust, Michael B. Eisler and Michael Bradley Eisler as trustee of the Michael Bradley Eisler Revocable Trust.
   

 

A-1-22