XML 77 R67.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.23.3
Debt - Sale of Future Royalty Interest (Details)
3 Months Ended 9 Months Ended
Sep. 29, 2023
USD ($)
$ / shares
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Jun. 28, 2023
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May 08, 2023
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item
$ / shares
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Mar. 23, 2023
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Mar. 17, 2023
USD ($)
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Feb. 08, 2023
USD ($)
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Nov. 18, 2022
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Sep. 30, 2022
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Aug. 24, 2022
USD ($)
Aug. 17, 2022
USD ($)
$ / shares
shares
Jul. 25, 2022
USD ($)
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May 13, 2022
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Apr. 14, 2022
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Mar. 09, 2022
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Mar. 04, 2022
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Mar. 02, 2022
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Feb. 11, 2022
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Apr. 13, 2021
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Mar. 08, 2021
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Dec. 22, 2020
USD ($)
Nov. 13, 2020
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Oct. 31, 2020
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$ / shares
Oct. 08, 2020
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Sep. 30, 2023
USD ($)
Sep. 30, 2022
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Sep. 30, 2023
USD ($)
Sep. 30, 2022
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Aug. 14, 2023
Jun. 30, 2023
$ / shares
shares
Dec. 31, 2022
USD ($)
Nov. 01, 2020
$ / shares
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Gain (loss) on extinguishment of debt                                               $ 3,697,000   $ 3,697,000 $ (2,187,000)        
Term of warrant                                                       5 years      
Fair value                                               30,000,000.0   30,000,000.0       $ 7,800,000  
Iliad                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Royalties incurred       $ 227,000 $ 992,000   $ 715,000       $ 750,000 $ 400,000   $ 700,000 $ 800,000 $ 1,100,000 $ 2,400,000 $ 3,000,000.0                          
Issuance of common stock (In shares) | shares       3,733 14,533   978       31,546 15,249   24,667 26,667 32,333 23,117 7,843                          
Series H convertible preferred stock | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Royalty interest   $ 756,992                                                          
Series I convertible preferred stock                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Issuance of common stock (In shares) | shares 118                                                            
Beginning on March 2021                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Shortfall restoration period                                     30 days                        
October 2020 Purchase Agreement                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Payments for royalties                                             $ 12,000,000.0                
Aggregate purchase price                                             $ 6,000,000.0                
Percentage of net sales                                             10.00%                
Percentage of worldwide revenues                                             10.00%                
Royalty interest                                             $ 12,000,000.0                
Royalty discount                                             $ 6,000,000.0                
Royalty discount rate                                   77.09%     45.42%   34.51%                
Minimum volume weighted average price of stock | $ / shares                                           $ 0.9105                 $ 0.9105
Increase in royalty repayment amount                                           $ 6,000,000.0                  
Additional royalty financings committed                                         $ 6,000,000.0                    
Gain (loss) on extinguishment of debt                           $ (2,200,000)                       (2,000,000.0)          
October 2020 Purchase Agreement | Iliad                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Principal amount                         $ 12,000,000.0                                    
Fair value of notes                                               7,000,000.0   7,000,000.0          
Net loss in the fair value                                               (397,000)   (397,000)          
October 2020 Purchase Agreement | Iliad | Minimum                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Percentage of shares issued and outstanding                         4.99%                                    
October 2020 Purchase Agreement | Beginning On April 2021                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                                             $ 250,000                
October 2020 Purchase Agreement | Beginning On October 2021                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                                             400,000                
October 2020 Purchase Agreement | Beginning On April 2022                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                                             600,000                
October 2020 Purchase Agreement | Beginning On October 2022                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                                             $ 750,000                
December 2020 Purchase Agreement                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Aggregate purchase price                                       $ 6,000,000.0                      
Percentage of net sales                                       10.00%                      
Percentage of worldwide revenues                                       10.00%                      
Minimum monthly royalty repayment amount                                       $ 750,000                      
Royalty interest                                       12,000,000.0                      
Royalty discount                                       $ 6,000,000.0                      
Royalty discount rate                                       23.70%                      
Royalties incurred           $ 675,000                                                  
Issuance of common stock (In shares) | shares           150,000                                                  
Gain (loss) on extinguishment of debt                                                   (2,700,000)          
December 2020 Purchase Agreement | Iliad                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Principal amount                         $ 12,000,000.0                                    
December 2020 Purchase Agreement | Uptown Park Capital, LLC                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Fair value of notes                                               6,900,000   6,900,000          
Net loss in the fair value                                               899,000   899,000          
December 2020 Purchase Agreement | Series H convertible preferred stock | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Aggregate shares value   1,726,888                                                          
December 2020 Purchase Agreement | Series H convertible preferred stock | Uptown Park Capital, LLC                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Aggregate shares value   756,992.00                                                          
December 2020 Purchase Agreement | Series I convertible preferred stock | Uptown Park Capital, LLC                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Aggregate shares value $ 1,500,000.00                                                            
March 2021 Purchase Agreement                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Aggregate purchase price                                     $ 5,000,000.0                        
Percentage of net sales                                     10.00%                        
Percentage of worldwide revenues                                     10.00%                        
Royalty discount rate                                     19.36%                        
Threshold price                                     $ 10,000,000.0                        
Percentage of royalties collected from licenses                                     50.00%                        
Interest expense                                               531,000 $ 409,000 1,500,000 1,400,000        
Carrying value of notes                                               3,800,000   $ 3,800,000       $ 3,100,000  
March 2021 Purchase Agreement | Iliad                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Principal amount                         $ 10,000,000.0                                    
March 2021 Purchase Agreement | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Aggregate purchase price                   $ 3,400,000                                          
Royalty interest               $ 2,000,000.0                                 $ 2,000,000.0   $ 2,000,000.0        
Royalty discount rate                                                   53.85%          
Royalties incurred               $ 2,000,000.0                                              
Issuance of common stock (In shares) | shares               156,863   153,333                                          
Common stock, par value (in dollars per share) | $ / shares                   $ 0.0001                                          
March 2021 Purchase Agreement | Beginning on March 2021                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Royalty interest                                     $ 10,000,000.0                        
Royalty discount                                     5,000,000.0                        
March 2021 Purchase Agreement | Beginning On April 2021                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                                     $ 250,000                        
Increase in royalty repayment, percent                                     5.00%                        
March 2021 Purchase Agreement | Beginning On October 2021                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                                     $ 400,000                        
March 2021 Purchase Agreement | Beginning On April 2022                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Increase in royalty repayment, percent                                     10.00%                        
Royalty instrument, Debt instrument carrying value                                     $ 600,000                        
March 2021 Purchase Agreement | Beginning On October 2022                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                                     $ 750,000                        
August 2022 Purchase Agreement                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Gain (loss) on extinguishment of debt                                                   $ (1,000,000.0)          
Fair value                                               6,500,000   6,500,000          
August 2022 Purchase Agreement | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Aggregate purchase price                 $ 4,000,000.0                                            
Percentage of net sales                 10.00%                                            
Percentage of worldwide revenues                 10.00%                                            
Royalty interest                 $ 12,000,000.0                                            
Royalty discount rate                 55.97%                                            
Percentage of royalties collected from licenses                 50.00%                                            
August 2022 Purchase Agreement | Until One Year Anniversary | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Accrued interest rate on royalty                 5.00%                                            
August 2022 Purchase Agreement | After One Year Anniversary | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Accrued interest rate on royalty                 10.00%                                            
August 2022 Purchase Agreement | Beginning On September 2022 | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                 $ 250,000                                            
August 2022 Purchase Agreement | Beginning On March 2023 | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                 400,000                                            
August 2022 Purchase Agreement | Beginning On September 2023 | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                 600,000                                            
August 2022 Purchase Agreement | Beginning On March 2024 | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Minimum monthly royalty repayment amount                 $ 750,000                                            
Royalty Interest Exchange Agreement December 2020 [Member]                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Number of shares to be exchanged | shares     1,908,651                                                        
Partitioned Royalty     $ 1,073,807                                                        
Standstill Agreement                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Number of royalty interests issued | item     4                                                        
Agreement term     6 months                                                        
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares     $ 0.48                                                        
Standstill Agreement | Streeterville Warrants                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Warrants to purchase shares of Common stock | shares     1,892,808                                                        
Standstill Agreement | Iliad Warrants [Member]                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Warrants to purchase shares of Common stock | shares     826,738                                                   1,711,954    
Standstill Agreement | Uptown warrants                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Warrants to purchase shares of Common stock | shares     1,097,756                                                   2,105,348    
Standstill Agreement | Standstill Warrants [Member]                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares     $ 0.48                                                   $ 0.48    
Term of warrant     5 years                                                        
Standstill Agreement | Series H convertible preferred stock | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Royalty interest   $ 1,726,888                                                          
Number of shares to be exchanged | shares   105                                                          
Global Amendment No 2 to Royalty Interest October 2020 Purchase Agreement | Iliad                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Warrants to purchase shares of Common stock | shares 232,500                                                            
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares $ 0.37                                                            
Threshold monthly royalty payment payable $ 750,000.00                                                            
Term of warrant 5 years                                                            
Global Amendment No 2 to Royalty Interest October 2020 Purchase Agreement | Streeterville Warrants                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Net loss in the fair value                                               $ (364,000)   $ (364,000)          
Global Amendment No 2 to Royalty Interest December, 2020 Purchase Agreement | Uptown Park Capital, LLC                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Warrants to purchase shares of Common stock | shares 262,500                                                            
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares $ 0.37                                                            
Threshold monthly royalty payment payable $ 750,000.00                                                            
Term of warrant 5 years                                                            
Global Amendment No 2 to Royalty Interest August, 2022 Purchase Agreement | Streeterville                                                              
Debt Instrument [Line Items]                                                              
Warrants to purchase shares of Common stock | shares 255,000                                                            
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares $ 0.37                                                            
Threshold monthly royalty payment payable $ 750,000.00                                                            
Term of warrant 5 years