XML 40 R18.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v2.4.0.6
Securities (Tables)
3 Months Ended
Dec. 31, 2012
Securities [Abstract]  
Amortized Cost, Estimated Fair Value, And Gross Unrealized Gains And Losses Of AFS And HTM Securities

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

December 31, 2012

 

 

 

Gross

 

Gross

 

Estimated

 

Amortized

 

Unrealized

 

Unrealized

 

Fair

 

Cost

 

Gains

 

Losses

 

Value

 

 

(Dollars in thousands)

AFS:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

GSE debentures

$

762,673 

 

$

3,401 

 

$

545 

 

$

765,529 

MBS

 

459,706 

 

 

30,314 

 

 

 

 

490,019 

Trust preferred securities

 

2,900 

 

 

--

 

 

436 

 

 

2,464 

Municipal bonds

 

1,312 

 

 

68 

 

 

--

 

 

1,380 

 

 

1,226,591 

 

 

33,783 

 

 

982 

 

 

1,259,392 

HTM:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

MBS

 

1,834,168 

 

 

71,384 

 

 

1,123 

 

 

1,904,429 

Municipal bonds

 

43,067 

 

 

1,549 

 

 

 

 

44,610 

GSE debentures

 

24,993 

 

 

83 

 

 

--

 

 

25,076 

 

 

1,902,228 

 

 

73,016 

 

 

1,129 

 

 

1,974,115 

 

$

3,128,819 

 

$

106,799 

 

$

2,111 

 

$

3,233,507 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

September 30, 2012

 

 

 

Gross

 

Gross

 

Estimated

 

Amortized

 

Unrealized

 

Unrealized

 

Fair

 

Cost

 

Gains

 

Losses

 

Value

 

 

(Dollars in thousands)

AFS:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

GSE debentures

$

857,409 

 

$

4,317 

 

$

 

$

861,724 

MBS

 

505,169 

 

 

35,137 

 

 

--

 

 

540,306 

Municipal bonds

 

2,435 

 

 

81 

 

 

--

 

 

2,516 

Trust preferred securities

 

2,912 

 

 

--

 

 

614 

 

 

2,298 

 

 

1,367,925 

 

 

39,535 

 

 

616 

 

 

1,406,844 

HTM:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

MBS

 

1,792,636 

 

 

79,883 

 

 

--

 

 

1,872,519 

GSE debentures

 

49,977 

 

 

247 

 

 

--

 

 

50,224 

Municipal bonds

 

45,334 

 

 

1,822 

 

 

--

 

 

47,156 

 

 

1,887,947 

 

 

81,952 

 

 

--

 

 

1,969,899 

 

$

3,255,872 

 

$

121,487 

 

$

616 

 

$

3,376,743 

 

Schedule Of Estimated Fair Value And Gross Unrealized Losses Of Securities In Continuous Unrealized Loss Position

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

December 31, 2012

 

Less Than

 

Equal to or Greater

 

12 Months

 

Than 12 Months

 

 

 

Estimated

 

Unrealized

 

 

 

Estimated

 

Unrealized

 

Count

 

Fair Value

 

Losses

 

Count

 

Fair Value

 

Losses

 

(Dollars in thousands)

AFS:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

GSE debentures

 

$

138,605 

 

$

545 

 

--

 

$

--

 

$

--

MBS

 

 

37 

 

 

 

--

 

 

--

 

 

--

Trust preferred securities

--

 

 

--

 

 

--

 

 

 

2,464 

 

 

436 

 

 

$

138,642 

 

$

546 

 

 

$

2,464 

 

$

436 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

HTM:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

MBS

 

$

188,944 

 

$

1,123 

 

--

 

$

--

 

$

--

Municipal bonds

 

 

977 

 

 

 

--

 

 

--

 

 

--

GSE debentures

--

 

 

--

 

 

--

 

--

 

 

--

 

 

--

 

11 

 

$

189,921 

 

$

1,129 

 

--

 

$

--

 

$

--

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

September 30,  2012

 

Less Than

 

Equal to or Greater

 

12 Months

 

Than 12 Months

 

 

 

Estimated

 

Unrealized

 

 

 

Estimated

 

Unrealized

 

Count

 

Fair Value

 

Losses

 

Count

 

Fair Value

 

Losses

 

(Dollars in thousands)

AFS:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

GSE debentures

 

$

42,733 

 

$

 

--

 

$

--

 

$

--

MBS

--

 

 

--

 

 

--

 

--

 

 

--

 

 

--

Trust preferred securities

--

 

 

--

 

 

--

 

 

 

2,298 

 

 

614 

 

 

$

42,733 

 

$

 

 

$

2,298 

 

$

614 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

HTM:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

MBS

--

 

$

--

 

$

--

 

--

 

$

--

 

$

--

Municipal bonds

--

 

 

--

 

 

--

 

--

 

 

--

 

 

--

GSE debentures

--

 

 

--

 

 

--

 

--

 

 

--

 

 

--

 

--

 

$

--

 

$

--

 

--

 

$

--

 

$

--

 

Schedule Of Contractual Maturities

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

AFS

 

 

HTM

 

 

 

 

Estimated

 

 

 

 

Estimated

 

Amortized

 

Fair

 

Amortized

 

Fair

 

Cost

 

Value

 

Cost

 

Value

 

 

(Dollars in thousands)

One year or less

$

191 

 

$

195 

 

$

5,136 

 

$

5,181 

One year through five years

 

639,588 

 

 

643,338 

 

 

54,557 

 

 

55,836 

Five years through ten years

 

267,606 

 

 

278,305 

 

 

390,391 

 

 

404,936 

Ten years and thereafter

 

319,206 

 

 

337,554 

 

 

1,452,144 

 

 

1,508,162 

 

$

1,226,591 

 

$

1,259,392 

 

$

1,902,228 

 

$

1,974,115 

 

Carrying Value Of Mortgage Backed Securities In Portfolio

 

 

 

 

 

 

 

December 31,  2012

 

September 30, 2012

 

 

(Dollars in thousands)

Federal National Mortgage Association (“FNMA”)

$

1,358,418 

 

$

1,324,293 

Federal Home Loan Mortgage Corporation (“FHLMC”)

 

789,337 

 

 

824,197 

Government National Mortgage Association

 

176,124 

 

 

183,778 

Private Issuer

 

308 

 

 

674 

 

$

2,324,187 

 

$

2,332,942 

 

Schedule Of Taxable And Non-taxable Components Of Interest Income

 

 

 

 

 

 

 

For the Three Months Ended

 

December 31,

 

 

2012

 

 

2011

 

(Dollars in thousands)

Taxable

$

2,539 

 

$

4,196 

Non-taxable

 

326 

 

 

441 

 

$

2,865 

 

$

4,637 

 

Schedule Of Amortized Cost And Estimated Fair Value Of Securities Pledged As Collateral

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

December 31,  2012

 

 

September 30, 2012

 

 

 

 

Estimated

 

 

 

 

Estimated

 

Amortized

 

Fair

 

Amortized

 

Fair

 

Cost

 

Value

 

Cost

 

Value

 

 

(Dollars in thousands)

Repurchase agreements

$

400,529 

 

$

426,106 

 

$

400,827 

 

$

427,864 

Public unit deposits

 

217,839 

 

 

228,423 

 

 

219,913 

 

 

232,514 

Federal Reserve Bank

 

45,952 

 

 

48,053 

 

 

49,472 

 

 

52,122 

 

$

664,320 

 

$

702,582 

 

$

670,212 

 

$

712,500