EX-99.3 4 dex993.htm CHASESERIES MONTHLY NOTEHOLDERS' STATEMENT CHASEseries Monthly Noteholders' Statement

 

Exhibit 99.3

CHASE ISSUANCE TRUST

Form of CHASEseries Monthly Noteholders’ Statement

Monthly Period: October 2010

The undersigned, a duly authorized representative of Chase Bank USA, National Association (the “Bank”), as Servicer pursuant to the Third Amended and Restated Transfer and Servicing Agreement, dated as of December 19, 2007 (as amended, supplemented or otherwise modified, the “Transfer and Servicing Agreement”), among the Bank, as Transferor, Servicer and Administrator , Chase Issuance Trust, as Issuing Entity, and Wells Fargo Bank, National Association, as Indenture Trustee and Collateral Agent, does hereby certify as

 

A. Information Regarding the Current Distribution to Noteholders

 

1. The total amount of the distribution to Noteholders on the Distribution Date November 15, 2010 per $1,000 Initial Outstanding Dollar Principal Amount

 

Tranche

     Amount      

Class A (2003-04)

     0.43594      

Class A (2003-08)

     0.43594      

Class A (2004-03)

     0.36705      

Class A (2004-05)

     0.33260      

Class A (2004-07)

     0.32399      

Class A (2004-08)

     0.32399      

Class A (2005-02)

     0.28094      

Class A (2005-06)

     0.28094      

Class A (2005-07)

     3.79167      

Class A (2005-11)

     0.28094      

Class A (2005-13)

     0.25510      

Class A (2006-01)

     0.25510      

Class A (2006-02)

     4.30000      

Class A (2006-04)

     0.23788      

Class A (2006-05)

     0.23788      

Class A (2006-06)

     0.24649      

Class A (2006-07)

     0.22927      

Class A (2006-08)

     0.27233      

Class A (2007-01)

     0.23788      

Class A (2007-02)

     0.26372      

Class A (2007-03)

     4.35833      

Class A (2007-05)

     0.25510      

Class A (2007-07)

     0.23788      

Class A (2007-08)

     0.23788      

Class A (2007-09)

     0.24649      

Class A (2007-10)

     0.25510      

Class A (2007-12)

     0.26372      

Class A (2007-13)

     0.25510      

Class A (2007-16)

     0.00000      

Class A (2007-17)

     4.26667      

Class A (2007-18)

     0.44455      

Class A (2008-02)

     0.99566      

Class A (2008-03)

     1.16788      

Class A (2008-04)

     3.87500      

Class A (2008-06)

     1.25399      

Class A (2008-08)

     1.25399      

Class A (2008-09)

     3.55000      

Class A (2008-10)

     0.86649      

Class A (2008-11)

     4.50000      

Class A (2008-12)

     1.34010      

Class A (2008-13)

     0.00000      

Class A (2008-14)

     1.59844      

Class A (2009-02)

     1.55538      

Class A (2009-03)

     2.00000      

Class B (2005-03)

     0.39288      

Class B (2005-04)

     0.41010      

Class B (2005-05)

     0.41010      

Class B (2006-01)

     0.34983      

Class B (2007-01)

     0.43594      

Class B (2010-01)

     0.80622      

Class B (2010-02)

     0.89233      

Class B (2010-03)

     1.04733      

Class C (2003-03)

     3.97500      

Class C (2004-02)

     0.90955      

Class C (2005-02)

     0.59955      

Class C (2005-04)

     1,000.50483      

Class C (2006-01)

     0.56510      

Class C (2006-02)

     0.47899      

Class C (2006-04)

     0.47038      

Class C (2007-01)

     0.61677      

Class C (2010-01)

     1.30566      

Class C (2010-02)

     1.42622      

Class C (2010-03)

     1.59844      


 

2. The amount of the distribution set forth in item 1 in respect of interest on the Notes, per $1,000 Initial Outstanding Dollar Principal Amount

 

Tranche

     Amount         Interest Rate     

Class A (2003-04)

     0.43594         0.50625  

Class A (2003-08)

     0.43594         0.50625  

Class A (2004-03)

     0.36705         0.42625  

Class A (2004-05)

     0.33260         0.38625  

Class A (2004-07)

     0.32399         0.37625  

Class A (2004-08)

     0.32399         0.37625  

Class A (2005-02)

     0.28094         0.32625  

Class A (2005-06)

     0.28094         0.32625  

Class A (2005-07)

     3.79167         4.55000  

Class A (2005-11)

     0.28094         0.32625  

Class A (2005-13)

     0.25510         0.29625  

Class A (2006-01)

     0.25510         0.29625  

Class A (2006-02)

     4.30000         5.16000  

Class A (2006-04)

     0.23788         0.27625  

Class A (2006-05)

     0.23788         0.27625  

Class A (2006-06)

     0.24649         0.28625  

Class A (2006-07)

     0.22927         0.26625  

Class A (2006-08)

     0.27233         0.31625  

Class A (2007-01)

     0.23788         0.27625  

Class A (2007-02)

     0.26372         0.30625  

Class A (2007-03)

     4.35833         5.23000  

Class A (2007-05)

     0.25510         0.29625  

Class A (2007-07)

     0.23788         0.27625  

Class A (2007-08)

     0.23788         0.27625  

Class A (2007-09)

     0.24649         0.28625  

Class A (2007-10)

     0.25510         0.29625  

Class A (2007-12)

     0.26372         0.30625  

Class A (2007-13)

     0.25510         0.29625  

Class A (2007-16)

     0.00000         0.59219  

Class A (2007-17)

     4.26667         5.12000  

Class A (2007-18)

     0.44455         0.51625  

Class A (2008-02)

     0.99566         1.15625  

Class A (2008-03)

     1.16788         1.35625  

Class A (2008-04)

     3.87500         4.65000  

Class A (2008-06)

     1.25399         1.45625  

Class A (2008-08)

     1.25399         1.45625  

Class A (2008-09)

     3.55000         4.26000  

Class A (2008-10)

     0.86649         1.00625  

Class A (2008-11)

     4.50000         5.40000  

Class A (2008-12)

     1.34010         1.55625  

Class A (2008-13)

     0.00000         1.79219  

Class A (2008-14)

     1.59844         1.85625  

Class A (2009-02)

     1.55538         1.80625  

Class A (2009-03)

     2.00000         2.40000  

Class B (2005-03)

     0.39288         0.45625  

Class B (2005-04)

     0.41010         0.47625  

Class B (2005-05)

     0.41010         0.47625  

Class B (2006-01)

     0.34983         0.40625  

Class B (2007-01)

     0.43594         0.50625  

Class B (2010-01)

     0.80622         0.93625  

Class B (2010-02)

     0.89233         1.03625  

Class B (2010-03)

     1.04733         1.21625  

Class C (2003-03)

     3.97500         4.77000  

Class C (2004-02)

     0.90955         1.05625  

Class C (2005-02)

     0.59955         0.69625  

Class C (2005-04)

     0.50483         0.58625  

Class C (2006-01)

     0.56510         0.65625  

Class C (2006-02)

     0.47899         0.55625  

Class C (2006-04)

     0.47038         0.54625  

Class C (2007-01)

     0.61677         0.71625  

Class C (2010-01)

     1.30566         1.51625  

Class C (2010-02)

     1.42622         1.65625  

Class C (2010-03)

     1.59844         1.85625  


 

3. The amount of the distribution set forth in item 1 in respect of principal on the Notes, per $1,000 Initial Outstanding Dollar Principal Amount

 

Tranche

     Amount      

Class A (2003-04)

     0.00000      

Class A (2003-08)

     0.00000      

Class A (2004-03)

     0.00000      

Class A (2004-05)

     0.00000      

Class A (2004-07)

     0.00000      

Class A (2004-08)

     0.00000      

Class A (2005-02)

     0.00000      

Class A (2005-06)

     0.00000      

Class A (2005-07)

     0.00000      

Class A (2005-11)

     0.00000      

Class A (2005-13)

     0.00000      

Class A (2006-01)

     0.00000      

Class A (2006-02)

     0.00000      

Class A (2006-04)

     0.00000      

Class A (2006-05)

     0.00000      

Class A (2006-06)

     0.00000      

Class A (2006-07)

     0.00000      

Class A (2006-08)

     0.00000      

Class A (2007-01)

     0.00000      

Class A (2007-02)

     0.00000      

Class A (2007-03)

     0.00000      

Class A (2007-05)

     0.00000      

Class A (2007-07)

     0.00000      

Class A (2007-08)

     0.00000      

Class A (2007-09)

     0.00000      

Class A (2007-10)

     0.00000      

Class A (2007-12)

     0.00000      

Class A (2007-13)

     0.00000      

Class A (2007-16)

     0.00000      

Class A (2007-17)

     0.00000      

Class A (2007-18)

     0.00000      

Class A (2008-02)

     0.00000      

Class A (2008-03)

     0.00000      

Class A (2008-04)

     0.00000      

Class A (2008-06)

     0.00000      

Class A (2008-08)

     0.00000      

Class A (2008-09)

     0.00000      

Class A (2008-10)

     0.00000      

Class A (2008-11)

     0.00000      

Class A (2008-12)

     0.00000      

Class A (2008-13)

     0.00000      

Class A (2008-14)

     0.00000      

Class A (2009-02)

     0.00000      

Class A (2009-03)

     0.00000      

Class B (2005-03)

     0.00000      

Class B (2005-04)

     0.00000      

Class B (2005-05)

     0.00000      

Class B (2006-01)

     0.00000      

Class B (2007-01)

     0.00000      

Class B (2010-01)

     0.00000      

Class B (2010-02)

     0.00000      

Class B (2010-03)

     0.00000      

Class C (2003-03)

     0.00000      

Class C (2004-02)

     0.00000      

Class C (2005-02)

     0.00000      

Class C (2005-04)

     1,000,00000      

Class C (2006-01)

     0.00000      

Class C (2006-02)

     0.00000      

Class C (2006-04)

     0.00000      

Class C (2007-01)

     0.00000      

Class C (2010-01)

     0.00000      

Class C (2010-02)

     0.00000      

Class C (2010-03)

     0.00000      


 

B. Information regarding the Tranches of Notes of the CHASEseries

 

1. Outstanding Dollar Principal Amount and Nominal Liquidation Amount of Tranches of Notes of the CHASEseries for the related Monthly Period

 

Tranche

   Initial Outstanding
Dollar Principal Amount
     Outstanding
Dollar Principal Amount
     Adjusted Outstanding
Dollar Principal Amount
     Nominal
Liquidation Amount
 

Class A (2003-04)

     500,000,000.00         500,000,000.00         500,000,000.00         500,000,000.00   

Class A (2003-08)

     525,000,000.00         525,000,000.00         525,000,000.00         525,000,000.00   

Class A (2004-03)

     675,000,000.00         675,000,000.00         675,000,000.00         675,000,000.00   

Class A (2004-05)

     750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00   

Class A (2004-07)

     1,200,000,000.00         1,200,000,000.00         1,200,000,000.00         1,200,000,000.00   

Class A (2004-08)

     350,000,000.00         350,000,000.00         350,000,000.00         350,000,000.00   

Class A (2005-02)

     600,000,000.00         600,000,000.00         600,000,000.00         600,000,000.00   

Class A (2005-06)

     825,000,000.00         825,000,000.00         825,000,000.00         825,000,000.00   

Class A (2005-07)

     750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00   

Class A (2005-11)

     750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00   

Class A (2005-13)

     700,000,000.00         700,000,000.00         700,000,000.00         700,000,000.00   

Class A (2006-01)

     3,100,000,000.00         3,100,000,000.00         3,100,000,000.00         3,100,000,000.00   

Class A (2006-02)

     425,000,000.00         425,000,000.00         425,000,000.00         425,000,000.00   

Class A (2006-04)

     750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00   

Class A (2006-05)

     750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00   

Class A (2006-06)

     200,000,000.00         200,000,000.00         200,000,000.00         200,000,000.00   

Class A (2006-07)

     1,150,000,000.00         1,150,000,000.00         1,150,000,000.00         1,150,000,000.00   

Class A (2006-08)

     500,000,000.00         500,000,000.00         500,000,000.00         500,000,000.00   

Class A (2007-01)

     2,000,000,000.00         2,000,000,000.00         2,000,000,000.00         2,000,000,000.00   

Class A (2007-02)

     400,000,000.00         400,000,000.00         400,000,000.00         400,000,000.00   

Class A (2007-03)

     450,000,000.00         450,000,000.00         450,000,000.00         450,000,000.00   

Class A (2007-05)

     470,000,000.00         470,000,000.00         470,000,000.00         470,000,000.00   

Class A (2007-07)

     215,000,000.00         215,000,000.00         215,000,000.00         215,000,000.00   

Class A (2007-08)

     200,000,000.00         200,000,000.00         200,000,000.00         200,000,000.00   

Class A (2007-09)

     1,000,000,000.00         1,000,000,000.00         1,000,000,000.00         1,000,000,000.00   

Class A (2007-10)

     1,050,000,000.00         1,050,000,000.00         1,050,000,000.00         1,050,000,000.00   

Class A (2007-12)

     405,000,000.00         405,000,000.00         405,000,000.00         405,000,000.00   

Class A (2007-13)

     750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00   

Class A (2007-16)

     625,000,000.00         625,000,000.00         625,000,000.00         625,000,000.00   

Class A (2007-17)

     2,000,000,000.00         2,000,000,000.00         2,000,000,000.00         2,000,000,000.00   

Class A (2007-18)

     2,000,000,000.00         2,000,000,000.00         2,000,000,000.00         2,000,000,000.00   

Class A (2008-02)

     1,035,000,000.00         1,035,000,000.00         1,035,000,000.00         1,035,000,000.00   

Class A (2008-03)

     910,000,000.00         910,000,000.00         910,000,000.00         910,000,000.00   

Class A (2008-04)

     830,000,000.00         830,000,000.00         830,000,000.00         830,000,000.00   

Class A (2008-06)

     750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00   

Class A (2008-08)

     800,000,000.00         800,000,000.00         800,000,000.00         800,000,000.00   

Class A (2008-09)

     1,500,000,000.00         1,500,000,000.00         1,500,000,000.00         1,500,000,000.00   

Class A (2008-10)

     1,250,000,000.00         1,250,000,000.00         1,250,000,000.00         1,250,000,000.00   

Class A (2008-11)

     400,000,000.00         400,000,000.00         400,000,000.00         400,000,000.00   

Class A (2008-12)

     570,000,000.00         570,000,000.00         570,000,000.00         570,000,000.00   

Class A (2008-13)

     565,000,000.00         565,000,000.00         565,000,000.00         565,000,000.00   

Class A (2008-14)

     250,000,000.00         250,000,000.00         250,000,000.00         250,000,000.00   

Class A (2009-02)

     5,000,000,000.00         5,000,000,000.00         5,000,000,000.00         5,000,000,000.00   

Class A (2009-03)

     1,000,000,000.00         1,000,000,000.00         1,000,000,000.00         1,000,000,000.00   
                                   

Total Class A

     40,925,000,000.00         40,925,000,000.00         40,925,000,000.00         40,925,000,000.00   

Class B (2005-03)

     750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00         750,000,000.00   

Class B (2005-04)

     325,000,000.00         325,000,000.00         325,000,000.00         325,000,000.00   

Class B (2005-05)

     325,000,000.00         325,000,000.00         325,000,000.00         325,000,000.00   

Class B (2006-01)

     400,000,000.00         400,000,000.00         400,000,000.00         400,000,000.00   

Class B (2007-01)

     515,000,000.00         515,000,000.00         515,000,000.00         515,000,000.00   

Class B (2010-01)

     890,000,000.00         890,000,000.00         890,000,000.00         890,000,000.00   

Class B (2010-02)

     380,000,000.00         380,000,000.00         380,000,000.00         380,000,000.00   

Class B (2010-03)

     75,000,000.00         75,000,000.00         75,000,000.00         75,000,000.00   
                                   

Total Class B

     3,660,000,000.00         3,660,000,000.00         3,660,000,000.00         3,660,000,000.00   

Class C (2003-03)

     400,000,000.00         400,000,000.00         400,000,000.00         400,000,000.00   

Class C (2004-02)

     165,000,000.00         165,000,000.00         165,000,000.00         165,000,000.00   

Class C (2005-02)

     150,000,000.00         150,000,000.00         150,000,000.00         150,000,000.00   

Class C (2005-04)

     300,000,000.00         300,000,000.00         300,000,000.00         300,000,000.00   

Class C (2006-01)

     250,000,000.00         250,000,000.00         250,000,000.00         250,000,000.00   

Class C (2006-02)

     350,000,000.00         350,000,000.00         350,000,000.00         350,000,000.00   

Class C (2006-04)

     335,000,000.00         335,000,000.00         335,000,000.00         335,000,000.00   

Class C (2007-01)

     405,000,000.00         405,000,000.00         405,000,000.00         405,000,000.00   

Class C (2010-01)

     950,000,000.00         950,000,000.00         950,000,000.00         950,000,000.00   

Class C (2010-02)

     505,000,000.00         505,000,000.00         505,000,000.00         505,000,000.00   

Class C (2010-03)

     75,000,000.00         75,000,000.00         75,000,000.00         75,000,000.00   
                                   

Total Class C

     3,885,000,000.00         3,885,000,000.00         3,885,000,000.00         3,885,000,000.00   

Total

     48,470,000,000.00         48,470,000,000.00         48,470,000,000.00         48,470,000,000.00   


 

2. Nominal Liquidation Amount of Notes of the CHASEseries

 

Tranche

   Beginning
Nominal
Liquidation
Amount
     Increases
from
accretion of
Principal
for
Discount
Notes
     Increases
from
amounts
withdrawn
from the
Principal
Funding
Subaccounts
in respect of
Prefunding
Excess
Amounts
     Reimbursements
of prior

Nominal
Liquidation
Amount Deficits
from Available
Finance Charge
Collections
     Reductions
due to
reallocations
of Available
Principal
Collections
and Investor
Charge-Offs
     Reductions due
to amounts
deposited to the
Principal
Funding
Subaccounts
    Ending Nominal
Liquidation
Amount
 

Class A (2003-04)

     500,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        500,000,000.00   

Class A (2003-08)

     525,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        525,000,000.00   

Class A (2004-03)

     675,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        675,000,000.00   

Class A (2004-05)

     750,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        750,000,000.00   

Class A (2004-07)

     1,200,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        1,200,000,000.00   

Class A (2004-08)

     350,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        350,000,000.00   

Class A (2005-02)

     600,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        600,000,000.00   

Class A (2005-06)

     825,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        825,000,000.00   

Class A (2005-07)

     750,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        750,000,000.00   

Class A (2005-11)

     750,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        750,000,000.00   

Class A (2005-13)

     700,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        700,000,000.00   

Class A (2006-01)

     3,100,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        3,100,000,000.00   

Class A (2006-02)

     425,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        425,000,000.00   

Class A (2006-04)

     750,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        750,000,000.00   

Class A (2006-05)

     750,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        750,000,000.00   

Class A (2006-06)

     200,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        200,000,000.00   

Class A (2006-07)

     1,150,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        1,150,000,000.00   

Class A (2006-08)

     500,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        500,000,000.00   

Class A (2007-01)

     2,000,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        2,000,000,000.00   

Class A (2007-02)

     400,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        400,000,000.00   

Class A (2007-03)

     450,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        450,000,000.00   

Class A (2007-05)

     470,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        470,000,000.00   

Class A (2007-07)

     215,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        215,000,000.00   

Class A (2007-08)

     200,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        200,000,000.00   

Class A (2007-09)

     1,000,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        1,000,000,000.00   

Class A (2007-10)

     1,050,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        1,050,000,000.00   

Class A (2007-12)

     405,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        405,000,000.00   

Class A (2007-13)

     750,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        750,000,000.00   

Class A (2007-16)

     625,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        625,000,000.00   

Class A (2007-17)

     2,000,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        2,000,000,000.00   

Class A (2007-18)

     2,000,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        2,000,000,000.00   

Class A (2008-02)

     1,035,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        1,035,000,000.00   

Class A (2008-03)

     910,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        910,000,000.00   

Class A (2008-04)

     830,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        830,000,000.00   

Class A (2008-06)

     750,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        750,000,000.00   

Class A (2008-08)

     800,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        800,000,000.00   

Class A (2008-09)

     1,500,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        1,500,000,000.00   

Class A (2008-10)

     1,250,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        1,250,000,000.00   

Class A (2008-11)

     400,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        400,000,000.00   

Class A (2008-12)

     570,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        570,000,000.00   

Class A (2008-13)

     565,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        565,000,000.00   

Class A (2008-14)

     250,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        250,000,000.00   

Class A (2009-02)

     5,000,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        5,000,000,000.00   

Class A (2009-03)

     1,000,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        1,000,000,000.00   
                                                             

Total Class A

     40,925,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        40,925,000,000.00   

Class B (2005-03)

     750,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        750,000,000.00   

Class B (2005-04)

     325,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        325,000,000.00   

Class B (2005-05)

     325,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        325,000,000.00   

Class B (2006-01)

     400,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        400,000,000.00   

Class B (2007-01)

     515,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        515,000,000.00   

Class B (2010-01)

     890,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        890,000,000.00   

Class B (2010-02)

     380,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        380,000,000.00   

Class B (2010-03)

     75,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        75,000,000.00   
                                                             

Total Class B

     3,660,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        3,660,000,000.00   

Class C (2003-03)

     400,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        400,000,000.00   

Class C (2004-02)

     165,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        165,000,000.00   

Class C (2005-02)

     150,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        150,000,000.00   

Class C (2005-04)

     300,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         (300,000,000.00     0.00   

Class C (2006-01)

     250,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        250,000,000.00   

Class C (2006-02)

     350,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        350,000,000.00   

Class C (2006-04)

     335,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        335,000,000.00   

Class C (2007-01)

     405,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        405,000,000.00   

Class C (2010-01)

     950,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        950,000,000.00   

Class C (2010-02)

     505,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        505,000,000.00   

Class C (2010-03)

     75,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        75,000,000.00   
                                                             

Total Class C

     3,885,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         (300,000,000.00     3,585,000,000.00   

Total

     48,470,000,000.00         0.00         0.00         0.00         0.00         (300,000,000.00     48,170,000,000.00   


 

3. CHASEseries Interest Funding Account Sub-Accounts

 

Tranche

   Beginning
Interest
Funding
Subaccount
Balance
     Targeted
deposit to the
Interest
Funding
Subaccount
with respect
to the current
period
     Previous
shortfalls
of targeted
deposits to
the Interest
Funding
Subaccount
     Actual deposit
to the Interest
Funding
Subaccount
     Amount
withdrawn from
the Interest
Funding
Subaccount for
payment to
Noteholders
    Other
Withdrawals
     Ending
Interest
Funding
Subaccount
Balance
 

Class A (2003-04)

     0.00         217,968.75         0.00         217,968.75         (217,968.75     0.00         0.00   

Class A (2003-08)

     0.00         228,867.19         0.00         228,867.19         (228,867.19     0.00         0.00   

Class A (2004-03)

     0.00         247,757.81         0.00         247,757.81         (247,757.81     0.00         0.00   

Class A (2004-05)

     0.00         249,453.13         0.00         249,453.13         (249,453.13     0.00         0.00   

Class A (2004-07)

     0.00         388,791.67         0.00         388,791.67         (388,791.67     0.00         0.00   

Class A (2004-08)

     0.00         113,397.57         0.00         113,397.57         (113,397.57     0.00         0.00   

Class A (2005-02)

     0.00         168,562.50         0.00         168,562.50         (168,562.50     0.00         0.00   

Class A (2005-06)

     0.00         231,773.44         0.00         231,773.44         (231,773.44     0.00         0.00   

Class A (2005-07)

     0.00         2,843,750.00         0.00         2,843,750.00         (2,843,750.00     0.00         0.00   

Class A (2005-11)

     0.00         210,703.13         0.00         210,703.13         (210,703.13     0.00         0.00   

Class A (2005-13)

     0.00         178,572.92         0.00         178,572.92         (178,572.92     0.00         0.00   

Class A (2006-01)

     0.00         790,822.92         0.00         790,822.92         (790,822.92     0.00         0.00   

Class A (2006-02)

     0.00         1,827,500.00         0.00         1,827,500.00         (1,827,500.00     0.00         0.00   

Class A (2006-04)

     0.00         178,411.46         0.00         178,411.46         (178,411.46     0.00         0.00   

Class A (2006-05)

     0.00         178,411.46         0.00         178,411.46         (178,411.46     0.00         0.00   

Class A (2006-06)

     0.00         49,298.61         0.00         49,298.61         (49,298.61     0.00         0.00   

Class A (2006-07)

     0.00         263,661.46         0.00         263,661.46         (263,661.46     0.00         0.00   

Class A (2006-08)

     0.00         136,163.19         0.00         136,163.19         (136,163.19     0.00         0.00   

Class A (2007-01)

     0.00         475,763.89         0.00         475,763.89         (475,763.89     0.00         0.00   

Class A (2007-02)

     0.00         105,486.11         0.00         105,486.11         (105,486.11     0.00         0.00   

Class A (2007-03)

     0.00         1,961,250.00         0.00         1,961,250.00         (1,961,250.00     0.00         0.00   

Class A (2007-05)

     0.00         119,898.96         0.00         119,898.96         (119,898.96     0.00         0.00   

Class A (2007-07)

     0.00         51,144.62         0.00         51,144.62         (51,144.62     0.00         0.00   

Class A (2007-08)

     0.00         47,576.39         0.00         47,576.39         (47,576.39     0.00         0.00   

Class A (2007-09)

     0.00         246,493.06         0.00         246,493.06         (246,493.06     0.00         0.00   

Class A (2007-10)

     0.00         267,859.38         0.00         267,859.38         (267,859.38     0.00         0.00   

Class A (2007-12)

     0.00         106,804.69         0.00         106,804.69         (106,804.69     0.00         0.00   

Class A (2007-13)

     0.00         191,328.13         0.00         191,328.13         (191,328.13     0.00         0.00   

Class A (2007-16)

     308,432.29         318,713.37         0.00         318,713.37         0.00        0.00         627,145.66   

Class A (2007-17)

     0.00         8,533,333.33         0.00         8,533,333.33         (8,533,333.33     0.00         0.00   

Class A (2007-18)

     0.00         889,097.22         0.00         889,097.22         (889,097.22     0.00         0.00   

Class A (2008-02)

     0.00         1,030,507.81         0.00         1,030,507.81         (1,030,507.81     0.00         0.00   

Class A (2008-03)

     0.00         1,062,772.57         0.00         1,062,772.57         (1,062,772.57     0.00         0.00   

Class A (2008-04)

     0.00         3,216,250.00         0.00         3,216,250.00         (3,216,250.00     0.00         0.00   

Class A (2008-06)

     0.00         940,494.79         0.00         940,494.79         (940,494.79     0.00         0.00   

Class A (2008-08)

     0.00         1,003,194.44         0.00         1,003,194.44         (1,003,194.44     0.00         0.00   

Class A (2008-09)

     0.00         5,325,000.00         0.00         5,325,000.00         (5,325,000.00     0.00         0.00   

Class A (2008-10)

     0.00         1,083,116.32         0.00         1,083,116.32         (1,083,116.32     0.00         0.00   

Class A (2008-11)

     0.00         1,800,000.00         0.00         1,800,000.00         (1,800,000.00     0.00         0.00   

Class A (2008-12)

     0.00         763,859.38         0.00         763,859.38         (763,859.38     0.00         0.00   

Class A (2008-13)

     843,822.79         871,950.22         0.00         871,950.22         0.00        0.00         1,715,773.01   

Class A (2008-14)

     0.00         399,609.38         0.00         399,609.38         (399,609.38     0.00         0.00   

Class A (2009-02)

     0.00         7,776,909.72         0.00         7,776,909.72         (7,776,909.72     0.00         0.00   

Class A (2009-03)

     0.00         2,000,000.00         0.00         2,000,000.00         (2,000,000.00     0.00         0.00   
                                                             

Total Class A

     1,152,255.08         49,092,280.99         0.00         49,092,280.99         (47,901,617.40     0.00         2,342,918.67   

Class B (2005-03)

     0.00         294,661.46         0.00         294,661.46         (294,661.46     0.00         0.00   

Class B (2005-04)

     0.00         133,283.85         0.00         133,283.85         (133,283.85     0.00         0.00   

Class B (2005-05)

     0.00         133,283.85         0.00         133,283.85         (133,283.85     0.00         0.00   

Class B (2006-01)

     0.00         139,930.56         0.00         139,930.56         (139,930.56     0.00         0.00   

Class B (2007-01)

     0.00         224,507.81         0.00         224,507.81         (224,507.81     0.00         0.00   

Class B (2010-01)

     0.00         717,531.60         0.00         717,531.60         (717,531.60     0.00         0.00   

Class B (2010-02)

     0.00         339,084.03         0.00         339,084.03         (339,084.03     0.00         0.00   

Class B (2010-03)

     0.00         78,549.48         0.00         78,549.48         (78,549.48     0.00         0.00   
                                                             

Total Class B

     0.00         2,060,832.64         0.00         2,060,832.64         (2,060,832.64     0.00         0.00   

Class C (2003-03)

     0.00         1,590,000.00         0.00         1,590,000.00         (1,590,000.00     0.00         0.00   

Class C (2004-02)

     0.00         150,075.52         0.00         150,075.52         (150,075.52     0.00         0.00   

Class C (2005-02)

     0.00         89,932.29         0.00         89,932.29         (89,932.29     0.00         0.00   

Class C (2005-04)

     0.00         151,447.92         0.00         151,447.92         (151,447.92     0.00         0.00   

Class C (2006-01)

     0.00         141,276.04         0.00         141,276.04         (141,276.04     0.00         0.00   

Class C (2006-02)

     0.00         167,647.57         0.00         167,647.57         (167,647.57     0.00         0.00   

Class C (2006-04)

     0.00         157,577.95         0.00         157,577.95         (157,577.95     0.00         0.00   

Class C (2007-01)

     0.00         249,792.19         0.00         249,792.19         (249,792.19     0.00         0.00   

Class C (2010-01)

     0.00         1,240,376.74         0.00         1,240,376.74         (1,240,376.74     0.00         0.00   

Class C (2010-02)

     0.00         720,238.72         0.00         720,238.72         (720,238.72     0.00         0.00   

Class C (2010-03)

     0.00         119,882.81         0.00         119,882.81         (119,882.81     0.00         0.00   
                                                             

Total Class C

     0.00         4,778,247.75         0.00         4,778,247.75         (4,778,247.75     0.00         0.00   

Total

     1,152,255.08         55,931,361.38         0.00         55,931,361.38         (54,740,697.79     0.00         2,342,918.67   


 

4. CHASEseries Principal Funding Account Sub-Accounts

 

Tranche

   Beginning
Principal
Funding
Subaccount
Balance
     Targeted
deposit

to the  Principal
Funding
Subaccount
with respect to
the current
period
     Previous
shortfalls
of targeted
deposits to
the
Principal
Funding
Subaccount
     Actual
deposit to the
Principal
Funding
Subaccount
     Amount
withdrawn from
the Principal
Funding
Subaccount for
payment to
Noteholders
    Other
Withdrawals
     Ending
Principal
Funding
Subaccount
Balance
 

Class A (2003-04)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2003-08)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2004-03)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2004-05)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2004-07)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2004-08)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2005-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2005-06)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2005-07)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2005-11)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2005-13)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2006-01)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2006-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2006-04)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2006-05)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2006-06)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2006-07)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2006-08)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-01)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-03)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-05)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-07)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-08)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-09)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-10)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-12)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-13)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-16)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-17)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2007-18)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-03)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-04)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-06)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-08)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-09)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-10)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-11)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-12)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-13)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2008-14)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2009-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class A (2009-03)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   
                                                             

Total Class A

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class B (2005-03)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class B (2005-04)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class B (2005-05)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class B (2006-01)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class B (2007-01)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class B (2010-01)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class B (2010-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class B (2010-03)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   
                                                             

Total Class B

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2003-03)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2004-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2005-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2005-04)

     0.00         300,000,000.00         0.00         300,000,000.00         (300,000,000.00     0.00         0.00   

Class C (2006-01)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2006-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2006-04)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2007-01)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2010-01)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2010-02)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   

Class C (2010-03)

     0.00         0.00         0.00         0.00         0.00        0.00         0.00   
                                                             

Total Class C

     0.00         300,000,000.00         0.00         300,000,000.00         (300,000,000.00     0.00         0.00   

Total

     0.00         300,000,000.00         0.00         300,000,000.00         (300,000,000.00     0.00         0.00   

 

5. CHASEseries Class C Reserve Sub-Accounts

 

Tranche

   Beginning
Class C
Reserve
Subaccount
Balance
     Class C Reserve
Subaccount
earnings for the
current period
     Targeted
deposit

to the  Class C
Reserve
Subaccount
     Actual deposit to
the Class  C
Reserve
Subaccount,
including
Excess Amounts
     Amount
withdrawn in
respect of
payment of
interest or
principal to
Noteholders
     Withdrawal of
Excess
Amounts
pursuant to
subsection
3.25(c) of

the Indenture
Supplement
    Ending
Class C
Reserve
Subaccount
Balance
 

Class C (2003-03)

     74,857,142.86         6,083.20         5,756,020.80         5,756,020.80         0.00         0.00        80,619,246.86   

Class C (2004-02)

     30,878,571.43         2,509.32         2,374,358.58         2,374,358.58         0.00         0.00        33,255,439.33   

Class C (2005-02)

     28,071,428.57         2,281.16         2,158,507.84         2,158,507.84         0.00         0.00        30,232,217.57   

Class C (2005-04)

     56,142,857.14         4,562.34         0.00         0.00         0.00         (56,147,419.48     0.00   

Class C (2006-01)

     46,785,714.29         3,802.03         3,597,512.97         3,597,512.97         0.00         0.00        50,387,029.29   

Class C (2006-02)

     65,500,000.00         5,322.82         5,036,518.18         5,036,518.18         0.00         0.00        70,541,841.00   

Class C (2006-04)

     62,692,857.14         5,094.70         4,820,667.41         4,820,667.41         0.00         0.00        67,518,619.25   

Class C (2007-01)

     75,792,857.14         6,159.24         5,827,971.07         5,827,971.07         0.00         0.00        81,626,987.45   

Class C (2010-01)

     177,785,714.29         14,447.59         13,670,549.42         13,670,549.42         0.00         0.00        191,470,711.30   

Class C (2010-02)

     94,507,142.86         7,680.03         7,266,976.27         7,266,976.27         0.00         0.00        101,781,799.16   

Class C (2010-03)

     14,035,714.29         1,140.65         1,079,253.85         1,079,253.85         0.00         0.00        15,116,108.79   
                                                             

Total Class C

     727,050,000.01         59,083.08         51,588,336.39         51,588,336.39         0.00         (56,147,419.48     722,550,000.00   

Total

     727,050,000.01         59,083.08         51,588,336.39         51,588,336.39         0.00         (56,147,419.48     722,550,000.00   


 

6. Class A Required Subordinated Amount of Class B and Class C Notes and Class A Usage of Class B and Class C Required Subordinated Amounts

 

Tranche

   Required
Subordinated
Amount of Class B
Notes as of the
close of business
on the related Note

Transfer Date
     Required
Subordinated
Amount of Class C
Notes as of the
close of business
on the related Note
Transfer Date
     Class A
Usage of
Class B
Required
Subordinated
Amount for
the current
period
     Class A
Usage of
Class C
Required
Subordinated
Amount for
the current
period
     Cumulative
Class A
Usage of
Class B
Required
Subordinated
Amount
     Cumulative
Class A
Usage of
Class C
Required
Subordinated
Amount
 

Class A (2003-04)

     40,697,650.00         40,697,650.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2003-08)

     42,732,532.50         42,732,532.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2004-03)

     54,941,827.50         54,941,827.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2004-05)

     61,046,475.00         61,046,475.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2004-07)

     97,674,360.00         97,674,360.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2004-08)

     28,488,355.00         28,488,355.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2005-02)

     48,837,180.00         48,837,180.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2005-06)

     67,151,122.50         67,151,122.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2005-07)

     61,046,475.00         61,046,475.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2005-11)

     61,046,475.00         61,046,475.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2005-13)

     56,976,710.00         56,976,710.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2006-01)

     252,325,430.00         252,325,430.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2006-02)

     34,593,002.50         34,593,002.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2006-04)

     61,046,475.00         61,046,475.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2006-05)

     61,046,475.00         61,046,475.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2006-06)

     16,279,060.00         16,279,060.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2006-07)

     93,604,595.00         93,604,595.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2006-08)

     40,697,650.00         40,697,650.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-01)

     162,790,600.00         162,790,600.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-02)

     32,558,120.00         32,558,120.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-03)

     36,627,885.00         36,627,885.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-05)

     38,255,791.00         38,255,791.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-07)

     17,499,989.50         17,499,989.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-08)

     16,279,060.00         16,279,060.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-09)

     81,395,300.00         81,395,300.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-10)

     85,465,065.00         85,465,065.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-12)

     32,965,096.50         32,965,096.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-13)

     61,046,475.00         61,046,475.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-16)

     50,872,062.50         50,872,062.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-17)

     162,790,600.00         162,790,600.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2007-18)

     162,790,600.00         162,790,600.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-02)

     84,244,135.50         84,244,135.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-03)

     74,069,723.00         74,069,723.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-04)

     67,558,099.00         67,558,099.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-06)

     61,046,475.00         61,046,475.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-08)

     65,116,240.00         65,116,240.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-09)

     122,092,950.00         122,092,950.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-10)

     101,744,125.00         101,744,125.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-11)

     32,558,120.00         32,558,120.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-12)

     46,395,321.00         46,395,321.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-13)

     45,988,344.50         45,988,344.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2008-14)

     20,348,825.00         20,348,825.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2009-02)

     406,976,500.00         406,976,500.00         0.00         0.00         0.00         0.00   

Class A (2009-03)

     81,395,300.00         81,395,300.00         0.00         0.00         0.00         0.00   
                                                     

Total

     3,331,102,652.50         3,331,102,652.50         0.00         0.00         0.00         0.00   

 

7. Class B Required Subordinated Amount of Class C Notes and Class B Usage of Class C Required Subordinated Amounts

 

Tranche

   Required
Subordinated
Amount of Class
C Notes as of the
close of business
on the related
Note Transfer
Date
     Class B
Usage of
Class C
Required
Subordinated
Amount for
the current
period
     Cumulative
Class B
Usage of
Class C
Required
Subordinated
Amount
 

Class B (2005-03)

     687,675,893.68         0.00         0.00   

Class B (2005-04)

     297,992,887.26         0.00         0.00   

Class B (2005-05)

     297,992,887.26         0.00         0.00   

Class B (2006-01)

     366,760,476.63         0.00         0.00   

Class B (2007-01)

     472,204,113.66         0.00         0.00   

Class B (2010-01)

     816,042,060.50         0.00         0.00   

Class B (2010-02)

     348,422,452.80         0.00         0.00   

Class B (2010-03)

     68,767,589.37         0.00         0.00   
                          

Total

     3,355,858,361.16         0.00         0.00   

 

C. Information regarding the performance of the CHASEseries

 

     October
Monthly Period
    September
Monthly Period
    August
Monthly Period
 

Yield - Finance Charge, Fees & Interchange

     17.40       17.34       17.72  

Plus: Yield - Collections of Discount Receivables

     1.81       2.32       2.96  

Less: Net Credit Losses

     7.00       7.78       8.18  
                              

(a) Portfolio Yield

       12.21       11.88       12.50

Less:

            

Coupon

     1.36       1.42       1.56  

Plus: Servicing Fee

     1.50       1.50       1.50  
                              

(b) Base Rate

       2.86       2.92       3.06
                              

(a) - (b) = Excess Spread Percentage

       9.35       8.96       9.44

Three Month Average Excess Spread Percentage

       9.25       9.41       9.70

Excess Spread Amount paid to Transferor

     $ 391,470,940.68        $ 357,363,583.73        $ 461,329,864.48   

Principal Payment Rate

       22.12       21.90       22.25

 

CHASE BANK USA, NATIONAL ASSOCIATION, as Servicer
By:  

/s/ Patricia Garvey

  Patricia Garvey
  Vice President