XML 99 R88.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.19.2
Notes Payable, Other and Short-Term Borrowings - Additional Information (Detail)
3 Months Ended 6 Months Ended 12 Months Ended
Apr. 19, 2019
USD ($)
Apr. 08, 2019
USD ($)
Nov. 23, 2018
USD ($)
Sep. 05, 2018
USD ($)
Jul. 24, 2018
USD ($)
Jul. 19, 2018
USD ($)
Aug. 23, 2017
USD ($)
Aug. 22, 2017
USD ($)
May 27, 2017
Jun. 30, 2019
USD ($)
Jun. 30, 2018
USD ($)
Jun. 30, 2019
USD ($)
Jun. 30, 2018
USD ($)
Dec. 31, 2018
USD ($)
Jun. 30, 2019
BRL (R$)
Nov. 28, 2018
USD ($)
Sep. 08, 2017
USD ($)
Aug. 23, 2017
BRL (R$)
Aug. 22, 2017
BRL (R$)
May 31, 2017
USD ($)
May 27, 2016
USD ($)
Mar. 13, 2015
USD ($)
Dec. 09, 2014
USD ($)
Jun. 26, 2012
USD ($)
Debt Instrument [Line Items]                                                
Redemption price as percentage of principal amount                       100.00%                        
Carrying amount of debt component                   $ 1,067,440,000   $ 1,067,440,000   $ 768,710,000                    
Interest expense                   14,985,000 $ 10,028,000 $ 28,183,000 $ 19,396,000                      
Unsecured Credit Agreement September 8, 2017 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Repayment of term loan                           195,000,000.0                    
Line of credit facility, outstanding amount                           0                    
Unsecured Credit Agreement September 8, 2017 [Member] | Senior Revolving Credit Agreement [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Maximum revolving credit                                 $ 400,000,000.0              
Credit agreement maturity date                       Sep. 08, 2019                        
Interest expense recorded                   0 12,000 $ 0 12,000                      
Unsecured Credit Agreement September 8, 2017 [Member] | New Senior Revolving Credit Agreement [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Maximum revolving credit                               $ 350,000,000.0                
Credit agreement maturity date                       Nov. 28, 2020                        
Line of credit facility, outstanding amount                   278,700,000   $ 278,700,000   $ 0                    
Interest expense recorded                   3,200,000 0 5,200,000 0                      
Deferred financing costs                   $ 1,300,000   $ 1,300,000                        
Average interest rate                   4.46%   4.48%                        
5.375% Senior Notes Due 2023 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Interest expense recorded                   $ 6,500,000 0 $ 12,800,000 0                      
Stated interest rate         5.375%         5.375%   5.375%   5.375% 5.375%                  
Principal amount of notes         $ 450,000,000.0                                      
Debt maturity year         2023                                      
Redemption price as percentage of principal amount                       101.00%                        
Carrying amount of debt component         $ 444,200,000                                      
Debt issuance costs         $ 5,800,000                                      
Debt instrument, periodic interest payment description                       payable in cash on January 24 and July 24 of each year, commencing January 24, 2019. The 5.375% Senior Notes due 2023 will mature on July 24, 2023.                        
Debt maturity year                       Jul. 24, 2023                        
5.375% Senior Notes Due 2023 [Member] | Level 2 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Stated interest rate                   5.375%   5.375%     5.375%                  
5.125% Senior Notes Due 2021 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Interest expense recorded                   $ 4,100,000 4,100,000 $ 8,100,000 8,100,000                      
Stated interest rate                   5.125%   5.125%   5.125% 5.125%           5.125%      
Principal amount of notes                                         $ 300,000,000.0      
Debt maturity year                 2021     2021                        
Carrying amount of debt component                                         295,800,000      
Debt issuance costs                                         $ 4,200,000      
Debt instrument, periodic interest payment description                       payable in cash on May 27 and November 27 of each year, commencing November 27, 2016                        
Debt maturity year                       May 27, 2021                        
Redemption price as percentage of principal amount                       101.00%                        
5.125% Senior Notes Due 2021 [Member] | Level 2 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Stated interest rate                   5.125%   5.125%     5.125%                  
8.125% Senior Notes Due 2042 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Interest expense recorded                   $ 0 0 $ 0 0                      
Stated interest rate       8.125%           8.125%   8.125%   8.125% 8.125%                  
Principal amount of notes                                               $ 112,500,000
Debt maturity year       2042               2042                        
Earliest call date                       Jun. 26, 2017                        
Carrying amount of debt component                                               108,700,000
Debt issuance costs                                               $ 3,800,000
Repayments of outstanding borrowings       $ 112,500,000                                        
5.375% Senior Notes Due 2019 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Interest expense recorded                   $ 0 0 $ 0 0                      
Stated interest rate     5.375%             5.375%   5.375%   5.375% 5.375%                  
Principal amount of notes                                             $ 300,000,000.0  
Debt maturity year     2019                 2019                        
Carrying amount of debt component                                             295,100,000  
Debt issuance costs                                             $ 4,900,000  
Debt instrument, periodic interest payment description                       payable in cash on June 9 and December 9 of each year, commencing June 9, 2015.                        
Debt maturity year                       Dec. 09, 2019                        
Repayments of outstanding borrowings     $ 300,000,000.0                                          
8.375% Senior Notes Due July 2018 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Interest expense recorded                   $ 0 5,000,000.0 $ 0 10,000,000.0                      
Stated interest rate                   8.375%   8.375%   8.375% 8.375%                  
Principal amount of notes                   $ 240,000,000.0   $ 240,000,000.0                        
Debt instrument, periodic interest payment description                       semi-annually                        
Debt maturity date                       2018-07                        
Repayments of outstanding borrowings           $ 240,000,000.0                                    
3.70% [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Outstanding balance of the secured loan arrangements                   0   $ 0   $ 1,800,000                    
3.70% [Member] | Secured Loan Arrangements [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Stated interest rate                                           3.70%    
Debt maturity year                       Mar. 13, 2019                        
Debt instrument gross amount                                           $ 28,200,000    
Value of the fixed assets pledged                           100,000                    
Interest expense                   0 100,000 $ 30,000 200,000                      
3.44% [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Outstanding balance of the secured loan arrangements                   15,500,000   $ 15,500,000   19,200,000                    
3.44% [Member] | Secured Loan Arrangements [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Stated interest rate                                       3.44%        
Debt maturity year                       May 31, 2021                        
Debt instrument gross amount                                       $ 29,900,000        
Value of the fixed assets pledged                   4,000,000.0   $ 4,000,000.0                        
Interest expense                   100,000 200,000 300,000 400,000                      
3.77% [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Outstanding balance of the secured loan arrangements                   15,000,000.0   15,000,000.0                        
3.77% [Member] | Secured Loan Arrangements [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Stated interest rate   3.77%                                            
Debt maturity year   Apr. 08, 2023                                            
Debt instrument gross amount   $ 15,000,000.0                                            
Value of the fixed assets pledged                   11,900,000   11,900,000                        
Interest expense                   100,000   100,000                        
3.89% [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Outstanding balance of the secured loan arrangements                   10,000,000.0   10,000,000.0                        
3.89% [Member] | Secured Loan Arrangements [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Stated interest rate 3.89%                                              
Debt maturity year Apr. 19, 2023                                              
Debt instrument gross amount $ 10,000,000.0                                              
Value of the fixed assets pledged                   7,400,000   7,400,000                        
Interest expense                   100,000   100,000                        
Unsecured Loan Agreement [Member] | Short Term Loans [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Maximum revolving credit               $ 5,200,000                     R$ 20,000,000.0          
Credit agreement maturity date               Aug. 20, 2019                                
Line of credit facility, outstanding amount                   5,200,000   5,200,000     R$ 20,000,000.0                  
Interest expense recorded                   $ 200,000 200,000 $ 300,000 300,000                      
Line of credit facility, description                       Borrowings under this facility bear interest at the Brazilian Interbank offering rate plus 3.30%.                        
Current interest rate                   9.80%   9.80%     9.80%                  
Debt instrument, description of reference rate                       Brazilian Interbank offering rate                        
Unsecured Loan Agreement [Member] | Brazilian Interbank Offering Rate [Member] | Short Term Loans [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, basis point               3.30%                                
Unsecured Credit Agreement [Member] | Intra-Day Overdraft Credit Line [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Maximum revolving credit             $ 13,000,000.0                     R$ 50,000,000.0            
Credit agreement maturity date             Sep. 14, 2019                                  
Line of credit facility, outstanding amount                   $ 0   $ 0   0                    
Line of credit facility, fee percentage             1.00%                                  
Line of credit facility, fee                   $ 33,000 $ 34,000 $ 66,000 $ 73,000                      
Newmark [Member] | Unsecured Credit Agreement September 8, 2017 [Member] | Senior Revolving Credit Agreement [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from notes payable                           $ 195,000,000.0                    
Newmark [Member] | 8.125% Senior Notes Due 2042 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Repayments of outstanding borrowings       $ 112,500,000                                        
Newmark [Member] | 5.375% Senior Notes Due 2019 [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Repayments of outstanding borrowings     $ 300,000,000.0